631 - AKTA KEWANGAN 2003

Finance 1 UNDANG-UNDANG MALAYSIA CETAKAN SEMULA Akta 631 AKTA KEWANGAN 2003 Mengandungi segala pindaan hingga 1 Januari 2006 DITERBITKAN OLEH PESURUHJAYA PENYEMAK UNDANG-UNDANG, MALAYSIA DI BAWAH KUASA AKTA PENYEMAKAN UNDANG-UNDANG 1968 SECARA USAHA SAMA DENGAN PERCETAKAN NASIONAL MALAYSIA BHD 2006 2 Undang-Undang Malaysia AKTA 631 AKTA KEWANGAN 2003 Tarikh Perkenan Diraja ... ... ... … … … 17 Disember 2003 Tarikh penyiaran dalam Warta… … … … 25 Disember 2003 CETAKAN SEMULA YANG TERDAHULU Cetakan Semula Yang Pertama ... ... 2005 Kewangan 3 UNDANG-UNDANG MALAYSIA Akta 631 AKTA KEWANGAN 2003 SUSUNAN SEKSYEN BAB I PERMULAAN Seksyen 1. Tajuk ringkas 2. Pindaan Akta BAB II PINDAAN KEPADA AKTA CUKAI PENDAPATAN 1967 3. Permulaan kuat kuasa pindaan kepada Akta Cukai Pendapatan 1967 4. Pindaan seksyen 2 5. Pindaan seksyen 34 6. Pindaan seksyen 34A 7. Pindaan seksyen 35 8. Pindaan seksyen 36 9. Pindaan seksyen 39 10. Seksyen baru 46A 11. Pindaan seksyen 48 12. Pindaan seksyen 77 13. Pindaan seksyen 77A 14. Pindaan seksyen 103 15. Pindaan seksyen 103A 16. Pindaan seksyen 107C 17. Pindaan seksyen 108 18. Pindaan Jadual 1 4 Undang-Undang Malaysia AKTA 631 Seksyen 19. Pindaan Jadual 3 20. Pindaan Jadual 6 BAB III PINDAAN KEPADA AKTA KEWANGAN (NO. 2) 1998 21. Pindaan seksyen 3 BAB IV PINDAAN KEPADA AKTA CUKAI PENDAPATAN (PINDAAN) 2000 22. Pindaan seksyen 24 BAB V PINDAAN KEPADA AKTA PETROLEUM (CUKAI PENDAPATAN) 1967 23. Pindaan seksyen 18 BAB VI PINDAAN KEPADA AKTA CUKAI AKTIVITI PERNIAGAAN LUAR PESISIR LABUAN 1990 24. Permulaan kuat kuasa pindaan kepada Akta Cukai Aktiviti Perniagaan Luar Pesisir Labuan 1990 25. Seksyen baru 8A 26. Pindaan seksyen 11 Kewangan 5 UNDANG-UNDANG MALAYSIA Akta 631 AKTA KEWANGAN 2003 Suatu Akta untuk meminda Akta Cukai Pendapatan 1967, Akta Kewangan (No. 2) 1998, Akta Cukai Pendapatan (Pindaan) 2000, Akta Petroleum (Cukai Pendapatan) 1967 dan Akta Cukai Aktiviti Perniagaan Luar Pesisir Labuan 1990. [ ] DIPERBUAT oleh Parlimen Malaysia seperti yang berikut: BAB I PERMULAAN Tajuk ringkas 1. Akta ini bolehlah dinamakan Akta Kewangan 2003. Pindaan Akta 2. Akta Cukai Pendapatan 1967 [Akta 53], Akta Kewangan (No. 2) 1998 [Akta 591], Akta Cukai Pendapatan (Pindaan) 2000 [Akta A1093], Akta Petroleum (Cukai Pendapatan) 1967 [Akta 543] dan Akta Cukai Aktiviti Perniagaan Luar Pesisir Labuan 1990 [Akta 445] dipinda mengikut cara yang dinyatakan masing-masing dalam Bab II, III, IV, V dan VI. BAB II PINDAAN KEPADA AKTA CUKAI PENDAPATAN 1967 Permulaan kuat kuasa pindaan kepada Akta Cukai Pendapatan 1967 3. (1) Seksyen 4, 6, 8 dan 16 dan perenggan 17(a) dan 19(b) berkuat kuasa bagi tahun taksiran 2003 dan tahun-tahun taksiran yang berikutnya. 6 Undang-Undang Malaysia AKTA 631 (2) Seksyen 12 dan 15 berkuat kuasa bagi tahun taksiran 2003. (3) Seksyen 5, 7, 9, 11, 13, 14, 18 dan 20 berkuat kuasa bagi tahun taksiran 2004 dan tahun-tahun taksiran yang berikutnya. (4) Seksyen 10 berkuat kuasa bagi tahun taksiran 2003, 2004 dan 2005. (5) Perenggan 17(b) disifatkan telah mula berkuat kuasa pada 1 Januari 2001. (6) Subperenggan 19(a)(i) disifatkan telah mula berkuat kuasa pada 13 September 2003. (7) Subperenggan 19(a)(ii) berkuat kuasa bagi tahun taksiran 2000 (tahun semasa) dan tahun-tahun taksiran yang berikutnya. Pindaan seksyen 2 4. Akta Cukai Pendapatan 1967, yang disebut “Akta ibu” dalam Bab ini, dipinda dalam seksyen 2 dengan memasukkan selepas subseksyen (7) subseksyen yang berikut: “(8) Subject to subsection (7), any reference in this Act to the disposal of an asset or a lease shall exclude any disposal of an asset or lease by or to a person pursuant to a scheme of financing in accordance with the principles of Syariah.”. Pindaan seksyen 34 5. Subseksyen 34(6) Akta ibu dipinda— (a) dengan menggantikan perenggan (k) dengan perenggan yang berikut: “(k) an amount equal to the expenditure incurred by the relevant person in the relevant period for sponsoring any local or foreign arts or cultural activity approved by the Ministry of Culture, Arts and Tourism: Provided that the amount deducted in respect of expenditure incurred for sponsoring those activities shall not in aggregate exceed three Kewangan 7 hundred thousand ringgit of which the amount deducted in respect of expenditure incurred in sponsoring foreign arts or cultural activities shall not exceed two hundred thousand ringgit;”; (b) dengan menggantikan perenggan (m) dengan perenggan yang berikut: “(m) an amount equal to the expenditure, not being capital expenditure, incurred by a company in the relevant period for the purposes of— (i) obtaining certification for recognized quality systems and standards, and halal certification, evidenced by a certificate issued by a certification body as determined by the Minister; or (ii) obtaining accreditation for a laboratory or as a certification body, as evidenced by a certificate issued by the Department of Standards Malaysia: Provided that the expenditure incurred in the relevant period shall be deemed to be incurred by that company in the basis period for the year of assessment in which the certificate is issued;”; (c) dalam perenggan (n), dengan menggantikan noktah di hujung subperenggan (ii) dengan perkataan “; and”; dan (d) dengan memasukkan selepas perenggan (n) perenggan yang berikut: “(o) an amount equal to the expenditure incurred by a company in the relevant period for participating in international standardization activities approved by the Department of Standards Malaysia.”. Pindaan seksyen 34A 6. Seksyen 34A Akta ibu dipinda— (a) dalam subseksyen (4)— (i) dengan menggantikan noktah di hujung subseksyen itu dengan noktah bertindih; dan 8 Undang-Undang Malaysia AKTA 631 (ii) dengan memasukkan di bawah subseksyen itu proviso kepada subseksyen itu yang berikut: “Provided that where subsection (4A) applies, the amount of deduction to be made shall be the amount of expenditure incurred.”; (b) dengan memasukkan selepas subseksyen (4) subseksyen yang berikut: “(4A) A pioneer company may, in a return of income for the year of assessment in which the expenditure referred to in subsection (1) had been incurred, elect that the amount of that expenditure be deducted in the first basis period in respect of its post-pioneer business for a year of assessment”; dan (c) dengan memasukkan selepas subseksyen (5) subseksyen yang berikut: “(6) For the purposes of this section, the words “pioneer company” and “post-pioneer business” have the respective meanings assigned to them under the Promotion of Investments Act 1986.”. Pindaan seksyen 35 7. Subseksyen 35(2) Akta ibu dipinda dengan menggantikan perkataan “and 34A” dengan perkataan “, 34A and 34B”. Pindaan seksyen 36 8. Seksyen 36 Akta ibu dipinda— (a) dalam subseksyen (1)— (i) dalam perenggan (a)— (A) dalam subperenggan (iii), dengan memotong perkataan “or”; Kewangan 9 (B) dalam subperenggan (iv), dengan menggantikan perkataan “and” dengan perkataan “or”; dan (C) dengan memasukkan selepas subperenggan (iv) subperenggan yang berikut: “(v) such other transaction as may be prescribed; and”; dan (ii) dalam perenggan (b), dengan memasukkan selepas perkataan “adjusted income” perkataan “and statutory income”; dan (b) dalam subseksyen (2)— (i) dengan menggantikan perkataan “and adjusted income” dengan perkataan “, adjusted income and statutory income”; dan (ii) dalam perenggan (b), dengan memasukkan selepas perkataan “adjusted income” perkataan “and statutory income”. Pindaan seksyen 39 9. Perenggan 39(1)(l) Akta ibu dipinda— (a) dengan menggantikan perkataan “any expenses” dengan perkataan “a sum equal to fifty percent of any expenses”; dan (b) dalam proviso kepada perenggan itu— (i) dengan memotong perkataan “or” yang terdapat di hujung perenggan (vi); dan (ii) dengan memasukkan selepas perenggan (vi) perenggan yang berikut: “(vii) the provision of entertainment which is related wholly to sales arising from the business of that person; or”. 10 Undang-Undang Malaysia AKTA 631 Seksyen baru 46A 10. Akta ibu dipinda dengan memasukkan selepas seksyen 46 seksyen yang berikut: “Deduction for individual on interest expended 46A. (1) Subject to this section, in the case of an individual who is a resident for the basis year for the relevant year, there shall be allowed for that relevant year personal deduction in respect of interest expended in that basis year by the individual to finance the purchase of a residential property: Provided that— (a) the residential property is the first residential property purchased by the individual to be occupied as his place of residence; (b) the residential property had been purchased from a housing developer or statutory body or co-operative society; (c) the purchase price of the residential property is not less than RM100,000.00 and not more than RM180,000.00; and (d) the Sale and Purchase Agreement for the purchase had been executed on or after 1 June 2003 but not later than 31 May 2004. (2) The amount of deduction to be made under subsection (1) shall be a maximum of— (a) RM5,000 for the year of assessment 2003; (b) RM3,000 for the year of assessment 2004; (c) RM2,000 for the year of assessment 2005. (3) Where— (a) two or more individuals are each entitled to claim deduction for the relevant year under this section for interest expended in respect of the same residential property; and Kewangan 11 (b) the total amount of interest expended by those individuals in the basis year for that relevant year exceed the amount of deduction allowable for that relevant year under subsection (2), there shall be allowed to each of those individuals for that relevant year an amount to be determined in accordance with the following formula: A x B — C where A is the total amount of deduction allowed under subsection (2) for that relevant year; B is the total interest expended in the basis year for that relevant year by that individual; and C is the total interest expended in the basis year for that relevant year by all such individuals. (4) For the purposes of subsection (1), any amount expended by the wife or the husband in the relevant year, where— (a) subsection 45(2) applies, shall be deemed to have been expended by the husband of the wife who elects or by the wife of the husband who elects, as the case may be; or (b) the wife or the husband has no total income, shall be deemed to have been expended by the husband of that wife or the wife of that husband, as the case may be: Provided that where paragraph 45(2)(b) applies or the husband has no total income, any amount expended by the husband shall be deemed to have been expended by the wife who has been allowed a deduction under section 45A. (5) For the purposes of this section— “co-operative society” means a co-operative society registered or deemed to be registered under the Co-operative Societies Act 1993 [Act 502]; 12 Undang-Undang Malaysia AKTA 631 “first residential property” includes a second residential property purchased by the individual following the disposal of a low cost property by him; “housing developer” means a housing developer licensed under the Housing Development (Control and Licensing) Act 1966 [Act 118]; “low cost property” means the only residential property owned by the individual and that property had been held by the individual for not less than five years and purchased by him for not more than RM42,000.00; “relevant year” means the year of assessment 2003, 2004 or 2005; “residential property” means a completed house, condominium unit, apartment or flat which had been built as a dwelling house; “statutory body” means a body incorporated by a State or Federal law.”. Pindaan seksyen 48 11. Perenggan 48(2)(a) Akta ibu dipinda dengan menggantikan perkataan “eight hundred” dengan perkataan “one thousand”. Pindaan seksyen 77 12. Seksyen 77 Akta ibu, yang berkuat kuasa bagi tahun taksiran 2003, dipinda— (a) dalam subseksyen (1A), dengan menggantikan perkataan “six” dengan perkataan “seven”; dan (b) dalam subseksyen (1B), dengan menggantikan perkataan “six” dengan perkataan “seven”. Kewangan 13 Pindaan seksyen 77A 13. Seksyen 77A Akta ibu, yang berkuat kuasa bagi tahun taksiran 2004 dan tahun-tahun taksiran yang berikutnya, dipinda— (a) dalam subseksyen (1), dengan menggantikan perkataan “six” dengan perkataan “seven”; dan (b) dalam subseksyen (2), dengan menggantikan perkataan “six” dengan perkataan “seven”. Pindaan seksyen 103 14. Perenggan 103(12)(a) Akta ibu, yang berkuat kuasa bagi tahun taksiran 2004 dan tahun-tahun taksiran yang berikutnya, dipinda dengan menggantikan perkataan “sixth” dengan perkataan “seventh”. Pindaan seksyen 103A 15. Subseksyen 103A(12) Akta ibu, yang berkuat kuasa bagi tahun taksiran 2003, dipinda dengan menggantikan perkataan “sixth” dengan perkataan “seventh”. Pindaan seksyen 107C 16. Seksyen 107C Akta ibu dipinda— (a) dalam subseksyen (7), dengan memasukkan selepas perkataan “sixth month” perkataan “or the ninth month, or in both months”; dan (b) dengan menggantikan subseksyen (12) dengan subseksyen yang berikut: “(12) For the purposes of this section— “due date” means the tenth day of a calendar month; “revised estimate” means a revised estimate made in the ninth month of the basis period or if there is no revised estimate made in the ninth month of the basis period, the revised estimate made in the sixth month of the basis period.”. 14 Undang-Undang Malaysia AKTA 631 Pindaan seksyen 108 17. Seksyen 108 Akta ibu dipinda— (a) dalam subseksyen (5), dengan menggantikan perkataan “six” dengan perkataan “seven”; dan (b) dalam subseksyen (14A)— (i) dalam perenggan (a), dengan memotong perkataan “or” yang terdapat di hujung perenggan itu; (ii) dalam perenggan (b), dengan menggantikan noktah di hujung proviso kepada perenggan itu dengan perkataan “; or”; dan (iii) dengan memasukkan selepas perenggan (b) perenggan yang berikut: “(c) the amount of tax paid under subsection 129(2).” Pindaan Jadual 1 18. Bahagian I Jadual 1 kepada Akta ibu dipinda dalam perenggan 2A dengan menggantikan perkataan “100,000” di mana-mana jua terdapat dengan perkataan “500,000”. Pindaan Jadual 3 19. Jadual 3 kepada Akta ibu dipinda— (a) dalam perenggan 27— (i) dengan menggantikan perkataan “ten” dengan perkataan “six”; dan (ii) dalam proviso kepada perenggan itu, dengan memasukkan selepas perkataan “the beginning of” perkataan “the year of assessment following”; dan (b) dengan memasukkan selepas perenggan 80 perenggan yang berikut: “81. The Minister may prescribe any capital expenditure incurred by a person in his business as qualifying agriculture expenditure under paragraph 7 and the amount of the allowance or allowances in respect of that qualifying agriculture expenditure which would otherwise fall to be made to him under paragraphs 22 and 23.”. Kewangan 15 Pindaan Jadual 6 20. Jadual 6 kepada Akta ibu dipinda— (a) dengan menggantikan perenggan 28 dengan perenggan yang berikut: “28. (1) Without prejudice to the provisions of section 130, income of any person, other than a resident company carrying on the business of banking, insurance or sea or air transport, for the basis year for a year of assessment derived from sources outside Malaysia and received in Malaysia. (2) Paragraphs 5 and 6 of Schedule 7A shall apply mutatis mutandis to the amount of income derived and received by a resident company exempted under subparagraph (1).”; (b) dengan memasukkan selepas perenggan 32D perenggan yang berikut: “32E. Income of an individual for the basis year for a year of assessment being payment by way of fee or honorarium in respect of services provided for purposes of validation, moderation or accreditation of franchised educational programmes in higher educational institutions and the services are verified by the Lembaga Akreditasi Negara: Provided that the exemption shall not apply where the payment arises to the individual as part of his emoluments in the exercise of his official duties.”; dan (c) dengan memasukkan selepas perenggan 34 perenggan yang berikut: “34A. Interest paid or credited to any individual in respect of Merdeka Bonds issued by the Central Bank of Malaysia.”. BAB III PINDAAN KEPADA AKTA KEWANGAN (NO. 2) 1998 Pindaan seksyen 3 21. (1) Seksyen 3 Akta Kewangan (No. 2) 1998 dipinda— (a) dalam subseksyen (1), dengan memasukkan selepas perkataan “6,” perkataan “8,”; dan 16 Undang-Undang Malaysia AKTA 631 (b) dengan memasukkan selepas subseksyen (3) subseksyen yang berikut: “(3A) Seksyen 8 hendaklah disifatkan telah mula berkuat kuasa bagi tahun taksiran 1995 dan tahun- tahun taksiran yang berikutnya.”. (2) Pindaan dalam subseksyen (1) disifatkan telah mula berkuat kuasa pada 1 Januari 1999. (3) Bagi mengelakkan keraguan, dengan ini diisytiharkan bahawa subperenggan (3A)(a)(iii) dan (4A)(a)(iii) bagi seksyen 60 Akta Cukai Pendapatan 1967 sebagaimana yang dipinda mengikut seksyen 8 Akta Kewangan (No. 2) 1998 berkuat kuasa bagi tahun taksiran 1995 dan tahun-tahun taksiran yang berikutnya. BAB IV PINDAAN KEPADA AKTA CUKAI PENDAPATAN (PINDAAN) 2000 Pindaan seksyen 24 22. (1) Akta Cukai Pendapatan (Pindaan) 2000 dipinda dengan menggantikan seksyen 24 dengan seksyen yang berikut: “Semakan semula baki 24. Walau apa pun peruntukan seksyen 23 Akta ini, jika selepas 1 Januari 2001, terdapat suatu taksiran, semakan semula mana-mana taksiran atau peremitan cukai, bagi tahun taksiran 2000 berasaskan tahun semasa atau tahun-tahun taksiran sebelumnya, baki kredit syarikat itu setakat 31 Disember 2000 boleh dinaikkan atau dikurangkan (kemudian daripada ini disebut dalam Bahagian ini sebagai baki yang disemak semula) sebanyak amaun cukai atau cukai tambahan yang dikenakan, amaun kenaikan cukai yang dikenakan yang disebut dalam subseksyen 101(8), amaun cukai yang dilepaskan atau amaun cukai yang diremitkan, mengikut mana-mana yang berkenaan, bagi tahun-tahun taksiran itu (tolak apa-apa rebat di bawah seksyen 6B atau apa-apa pelepasan yang diberikan bagi tahun-tahun taksiran itu di bawah seksyen 132 atau 133).”. (2) Subseksyen (1) hendaklah disifatkan telah mula berkuat kuasa pada 1 Januari 2001. Kewangan 17 BAB V PINDAAN KEPADA AKTA PETROLEUM (CUKAI PENDAPATAN) 1967 Pindaan seksyen 18 23. (1) Akta Petroleum (Cukai Pendapatan) 1967 dipinda dalam perenggan 18(1)(n) dengan menggantikan perkataan “any expenses” dengan perkataan “a sum equal to fifty per cent of any expenses”. (2) Subseksyen (1) berkuat kuasa bagi tahun taksiran 2004 dan tahun-tahun taksiran yang berikutnya. BAB VI PINDAAN KEPADA AKTA CUKAI AKTIVITI PERNIAGAAN LUAR PESISIR LABUAN 1990 Permulaan kuat kuasa pindaan kepada Akta Cukai Aktiviti Perniagaan Luar Pesisir Labuan 1990 24. Seksyen 25 dan 26 berkuat kuasa bagi tahun taksiran 2004 dan tahun-tahun taksiran yang berikutnya. Seksyen baru 8A 25. Akta Cukai Aktiviti Perniagaan Luar Pesisir Labuan 1990, yang disebut “Akta ibu” dalam Bab ini, dipinda dalam Bahagian II dengan memasukkan selepas seksyen 8 seksyen yang berikut: “Rebat cukai 8A. (1) Suatu rebat hendaklah diberikan kepada syarikat luar pesisir atas cukai yang dikenakan di bawah seksyen 4, 7 atau 8 bagi setiap tahun taksiran untuk apa-apa zakat yang dibayar dalam tempoh asas tahun taksiran itu kepada dan dibuktikan dengan suatu resit yang dikeluarkan oleh, pihak berkuasa agama Islam Labuan. (2) Jika jumlah amaun rebat di bawah subseksyen (1) melebihi cukai yang dikenakan (sebelum apa-apa rebat) bagi mana-mana tahun taksiran, lebihan itu tidak boleh dibayar kepada syarikat luar pesisir itu atau digunakan sebagai kredit untuk menolak tanggungan cukainya bagi tahun taksiran itu atau mana-mana tahun yang berikutnya.”. 18 Undang-Undang Malaysia AKTA 631 Pindaan seksyen 11 26. Akta ibu dipinda dengan menggantikan seksyen 11 dengan seksyen yang berikut: “Pembayaran cukai 11. Suatu syarikat luar pesisir hendaklah— (a) semasa memfailkan akuan berkanun dan penyata keuntungannya bagi sesuatu tahun taksiran di bawah seksyen 5, membuat bayaran penuh bagi akaun— (i) cukai yang akan dikenakan bagi tahun taksiran itu; atau (ii) cukai yang akan dikenakan bagi tahun taksiran tu selepas pengurangan rebat di bawah seksyen 8A; atau (b) semasa memfailkan akuan berkanun di bawah seksyen 7 atau 8, membuat bayaran penuh— (i) cukai yang akan dikenakan bagi tahun taksiran itu; atau (ii) cukai yang akan dikenakan bagi tahun taksiran itu selepas pengurangan rebat di bawah seksyen 8A.”. Kewangan 19 UNDANG-UNDANG MALAYSIA Akta 631 AKTA KEWANGAN 2003 SENARAI PINDAAN Undang-undang Tajuk ringkas Berkuat kuasa yang meminda dari – TIADA – 20 Undang-Undang Malaysia AKTA 631 UNDANG-UNDANG MALAYSIA Akta 631 AKTA KEWANGAN 2003 SENARAI SEKSYEN YANG DIPINDA Undang-undang Tajuk ringkas Berkuat kuasa yang meminda dari –TIADA–