REGULATION OF THE NATIONAL BANK OF RWANDA N° 04/2013 OF 27/08/2013 RELATING TO CHEQUE TRUNCATION

Ingingo ya mbere: Icyo aya mabwiriza agamije Article 1: Purpose Article 1: Objet Ingingo ya mbere: Icyo aya mabwiriza agamije Article 1: Purpose Article 1: Objet Aya mabwiriza agamije gufasha ishyirwaho ry’uburyo bunoze bw’imyishyuranire mu Rwanda mu gushyiraho amategeko n’amahame ku micungire y’ihererekanya-koranabuhanga sheki mu Rwanda no kugaragaza rya banki n’inshingano uburenganzira yishyuza na banki yishyuzwa hakoreshejejwe uburyo bw’ihererekanya-koranabuhanga rya sheki. bya The purpose of this regulation is to facilitate implementation of an effective and the efficient payment system by establishing rules and principles for the management of cheque truncation in Rwanda and by specifying the rights and responsibilities of presenting and paying banks under the Cheque Truncation System. Ce règlement a pour objet de faciliter la mise en œuvre d'un système de paiement efficace et efficient en fixant des règles et des principes de la gestion de la dématérialisation des chèques au Rwanda et en définissant les droits et les responsabilités de la banque remettante et de la banque tirée dans le cadre du système d'échange dématérialisé des chèques.

Ingingo ya 2: Ibirebwa n’aya mabwiriza areba Article 2: Scope Article 2: Champ d'application Ingingo ya 2: Ibirebwa n’aya mabwiriza areba Article 2: Scope Article 2: Champ d'application Aya mabwiriza agomba gukurikizwa ku bikorwa by’ihwanyabwishyu no kwishyurana bikorwa mu buryo bw’ihwanyabwishyu bikora uburyo bw’ihererekanya-koranabuhanga bwa sheki mu Rwanda. This regulation shall apply to clearing and settlement activities performed by any Clearing Houses which practice the cheque truncation system in Rwanda. Le présent règlement s'applique aux activités de compensation et de règlement effectuées par les chambres de compensation qui opèrent le système d'échange dématérialisé des chèques au Rwanda.

Ingingo ya 3: Ubusobanuro bw’amagambo Article 3: Definitions of terms Article 3: Définitions des termes UMUTWE WA II: UBURYO BW’ IHEREREKANYA- KORANABUHANGA RYA SHEKI Ingingo ya 3: Ubusobanuro bw’amagambo Article 3: Definitions of terms Article 3: Définitions des termes Muri aya mabwiriza, usibye aho yumvikana ukundi akoreshejwe, amagambo akurikira asobanura : n’uburyo bitewe this regulation, unless In the context otherwise requires, the following terms and expressions shall mean: Dans le présent règlement, à moins que le contexte n’en dispose autrement, les mots et les expressions suivantes signifient: 1. “Ubushyinguro bw’inyandiko”: 1. “Archive”: a depository used to store and 1. « Archive » : dépôt utilisé pour le 7 Official Gazette nº39 of 30/09/2013 Bisobanura ububiko bukoreshwa mu kubika no guhuza amashusho n’amakuru bijyanye kugirango habeho gutunga no kurinda ayo makuru mu buryo burambye kandi bw’ibanga no kugirango ayo makuru abashe kugerwaho igihe cyose akenewe. index Images and associated information for the purpose of preserving the long term integrity, confidentiality, and accessibility of such information. stockage et l’indexation des images et des renseignements fins de connexes conservation, de préservation à long terme de l’intégrité, de la confidentialité et de l’accessibilité de ces informations. aux isobanuwe mu 2. “Sheki”: sheki nk’uko Itegeko N° 32/2009 ryo kuwa 18/11/2009 rigenga inyandiko z’agaciro. 2. “Cheque”: cheque as defined in the Law Nº 32/2009 of 18/11/2009 governing Negotiable Instruments. 2. «Chèque» : chèque au sens de la loi Nº 32/2009 les 18/11/2009 du instruments négociables. régissant yahererekanyijwe”: sheki 3. “Sheki yaherekanyijwe mu ntoki hagati ya banki yishyuza na banki yishyura bisabwe na banki yishyura. 3. “Cheque in circulation”: a cheque that is subject to a physical exchange between the presenting bank and the paying bank as may be required by the latter. 3. « Chèque circulant » : chèque faisant l’objet d’un échange physique entre la banque remettante et la banque tirée sur demande de cette dernière. 4. rya “Ihererekanya-koranabuhanga Sheki’’: ni uburyo butuma habaho ihagarikwa ry’ihanahana mu ntoki rya sheki igasimbuzwa ishusho-koranabuhanga n’amakuru arebana n’iyo sheki yanditse mu murongo koranabuhanga (MICR). ryayo 4. “Cheque Truncation”: a process that involves stopping the physical movement of the physical the cheque and instrument with the image of the instrument and the corresponding data contained in MICR line. replacing ikayohereza Amakuru ajyanye na sheki afatwa na banki yayakiriye buryo- mu hakoreshejejwe hwanyabwishyu ikoranabuhanga kandi ishingiye ku miterere yemeranijwe kugira ngo banki igomba kwishyura yishyure. Bitandukanye n’uburyo bwari busanzwe bukoreshwa aho sheki itangwa sheki mu ntoki kuri banki iyishyura, the cheque The cheque details are captured, typically by the bank presenting and electronically presented in an agreed format to the Clearing House for onward delivery to the paying bank for payment. Unlike the more common form of presentation where a cheque is physically presented to the paying bank, a truncated cheque is typically stored by the 4. «Dématérialisation des échanges des chèques»: un processus qui implique l'arrêt du mouvement physique du chèque et le remplacement de l'instrument physique par son image et les données correspondantes contenues dans la Ligne de Codage Magnétique (MICR). Les détails du chèque sont saisis par la banque remettante et présentés par voie électronique, dans un format convenu, à la chambre de compensation puis transmis à la banque tirée pour paiement. Contrairement à la forme la plus courante de présentation où le chèque est présenté physiquement à la banque tirée, un chèque dématérialisé est en 8 Official Gazette nº39 of 30/09/2013 yafatiweho byumwihariko na banki yishyuza. ishusho-koranabuhanga ibikwa presenting bank. principe gardé par la banque remettante. 5. “Umubare uranga inyandiko”: umubare wihariye uhabwa inyandiko yoherejwe mu buryohwanyabwishyu. 5. “Document Reference Number”: a unique number allocated to a transaction sent to the automated clearing house. 5. « Numéro de référence du document » : un numéro unique attribué à une transaction envoyée à la chambre de compensation automatisée. 6. “Nyir’inyandiko y’agaciro”: Ni umuntu wishyurwa cyangwa weguriwe sheki itishyuwe agahabwa inyandiko isimbura sheki itishyuwe. 6. “Holder”: the beneficiary or the endorsee of a dishonored cheque to whom an Image Return Document is issued; 7. “Sheki-koranabuhanga”: Ishusho yasheki y’umwimerere yoherezwa mu ihwanyabwishyu bikozwe na banki yishyuza, icyo gihe ry’ishusho-koranabuhanga ya ihererekanya sheki bisimbura ihererekanya rya sheki mu ntoki. 7. “Truncated cheque” a cheque which is truncated during the course of a clearing cycle, either by the clearing house or by the bank whether paying or receiving payment, immediately on generation of an electronic image the further physical movement of the cheque in writing. transmission, substituting for : le «Porteur » bénéficiaire 6. ou l'endossataire d'un chèque impayé à qui est délivré un Document de Remplacement d’Effet Retourné; 7. «Chèque dématérialisé »: un chèque qui est dématérialisé au cours d'un cycle de compensation, soit par la chambre de compensation ou par la banque tiré ou bénéficiaire, immédiatement par la création générée pour d'une le mouvement transmission, physique du chèque manuellement écrit. image électronique substituant 8. “Uburyo-hwanyabwishyu”: ahakorerwa ihwanyabwishyu hayoborwa na Banki Nkuru y’u ubundi buryowanyabwishyu bwemewe na Banki Nkuru y’u Rwanda. cyangwa Rwanda, Isimbura “Inyandiko 9. Inyandiko Itishyuwe”: ni icyemezo nyiri sheki ahabwa indi na banki yishyuza sheki cyangwa nyandiko y’umwimerere, cyemeza ko sheki itishyuwe. 8. “Clearing House”: the clearing house managed by the National Bank of Rwanda or a clearing house recognized as such by the National Bank of Rwanda.’ 9. “Image Return Document”: a document issued by a presenting bank to the Holder that serves as a notice of dishonor of a cheque or another instrument; la 8. « Chambre de compensation »: la chambre de compensation gérée par Banque Nationale du Rwanda ou une chambre de compensation reconnue comme telle par la Banque Nationale du Rwanda». 9. «Document de Remplacement d’Effet Retourné»: un document délivré par la banque remettante au Porteur qui sert d'avis de refus paiement d’un chèque ou d’un autre effet; 9 Official Gazette nº39 of 30/09/2013 n’imashini: 10. “Umurongo koranabuhanga (MICR)” cyangwa Umurongo ugizwe n’utumenyetso dusomwa igizwe n’imibare iranga banki, konti, sheki n’andi makuru byandikwa ahagana hepfo kuri sheki mu mibare isomwa n’imashini bishingiye ku mabwiriza agenga ubuziranenge bwa sheki mu Rwanda. Imibare Ink 10. “MICR Line or “Magnetic Character Recognition Line’’: the numbers, which may include the bank code, account number, other information, that are printed near the bottom of a cheque in magnetic ink in accordance with the Rwanda Cheque Standards. number cheque and 11. “Banki yishyura”: Banki yohererejwe sheki kugirango iyishyure. 11. Paying Bank”: the bank at or through which a cheque is payable and to which the cheque is sent for payment. 10 «Ligne MICR ou Ligne de Codage Magnétique»: les chiffres, comprenant le code bancaire, le numéro de compte, le numéro de chèque et d'autres informations, qui sont imprimées au bas d'un chèque à l'encre magnétique conformément aux normes de chèques au Rwanda. 11. «Banque tirée»: la banque sur ou par l'intermédiaire de laquelle un chèque est tiré et à laquelle le chèque est envoyé pour paiement. 12. “Umuntu”: Umuntu ku giti cye, isosiyete, ishyirahamwe, ikigo cya Leta. 12. “Person”: a natural person, corporation, partnership, unincorporated government unit or instrumentality, trust. company, 12. «Personne»: une personne physique, société ou entité non constituée en société, association, institution étatique, une fiducie. 13. “Banki yishyuza”: banki yakira sheki iyihawe n’umukiriya cyangwa se n’uwatumwe, mu yandi magambo ni banki yohereza sheki mu kugirango yishyurwe. buryo-hwanyabwishyu the bank that 13. “Presenting Bank”: receives the cheque from the customer, either directly or via a third party, or presents the cheque to the clearing house for clearing and settlement. 13. «Banque remettante»:la banque recevant le chèque du client, que ce soit directement ou par l'intermédiaire d'un tiers, ou présente le chèque à la chambre de compensation pour paiement et règlement. 14.“Uburyo-hwanyabwishyu koranabuhanga”: kohererezanya bw’ikoranabuhanga butuma bihuriye muri kwishyurana. ubwo Umuyoboro amafaranga mu wo buryo ibigo by’imari bishobora buryo funds an 14. “Automated Clearing House”: electronic transfer network which enables participating financial institutions to distribute electronic credit and debit entries to bank accounts and to settle such entries. 10 de réseau de 14. « Chambre compensation automatisée »: un transfert fonds qui permet aux électronique de institutions financières participantes à passer des forme comptables électronique aux comptes des banques afin d’exécuter des règlements entre les banques. écritures sous 15. “Umukono koranabuhanga ukozwe mu mibare”: umukono koranabuhanga nk’uko bisobanuye mu itegeko Nº 18/2010/ ryo kuwa ubutumwa ryerekeye 12/05/2010 koranabuhanga umukono koranabuhanga, n’ihererekanya koranabuhanga. ihererekana 16. “Umubare uranga inyandiko yoherejwe hagati y’amabanki”: Ni ikirango cyihariye kiranga rikorewe mu buryo bw’ihwanyabwishyu. Icyo kirango gikoreshwa kuri buri hererekana rikorewe mu buryo bw’ihwanyabwishyu hagati ya banki yishyuza n’iyishyura. Gishobora kandi gukoreshwa mu guhuza hamwe amakuru-koranabuhanga n’ishusho ya sheki byerekeranye. II: UBURYO BW’ UMUTWE WA IHEREREKANYA- KORANABUHANGA RYA SHEKI

Ingingo ya 4: Iyishyuza hakoreshejwe ikoranabuhanga sheki rya CHAPTER TRUNCATION MODEL II: THE CHEQUE CHAPITRE II: LE MODELE DE DEMATERIALISATION DES CHEQUES Article 4: Presentation of a cheque by electronic means Article 4: Présentation d'un chèque par voie électronique Ingingo ya 4: Iyishyuza hakoreshejwe ikoranabuhanga sheki rya Official Gazette nº39 of 30/09/2013 in 15. “Digital signature”: electronic signature as defined law nº 18/2010 of 12/05/2010 relating to electronic messages, electronic electronic transactions. signatures and the 15. « Signature numérique » : la signature électronique au sens de la loi n º 18/2010 du 12/05/2010 messages électroniques, les signatures électroniques et les transactions électroniques. relative aux 16. “Document Reference Number”: a unique Reference that facilitates identifying a transaction exchanged through the clearing system. It is used for any interbank exchange via clearing house between the presenting and the paying banks. It facilitates reconciliation of electronic data with related scanned image of the cheque as well. à travers « Référence : Référence Interbancaire 16. d’Opération » permettant d’identifier de façon unique une opération échangée de compensation. Elle est utilisée pour tout échange interbancaire via la chambre de compensation entre la banque remettante et la banque la réconciliation des données électroniques avec l'image scannée du chèque correspondant. tirée. Elle permet également système le CHAPTER TRUNCATION MODEL II: THE CHEQUE II: LE MODELE DE CHAPITRE DEMATERIALISATION DES CHEQUES Article 4: Presentation of a cheque by electronic means Article 4: Présentation d'un chèque par voie électronique Banki ishobora kwohereza ishusho ya sheki n’amakuru ajyanye nayo kuri banki igomba kuyishyura hakoreshejweikoranabuhanga aho gutanga sheki y’umwimerereubwayo. A bank may present a cheque for payment to another bank on which it is drawn by transmitting, by electronic means, an image and the electronic payment information of the cheque, instead of presenting the cheque itself. Une banque peut présenter un chèque au paiement à la banque tirée, en transmettant par voie électronique, une image et les informations de paiement électroniques du chèque, au lieu de le présenter physiquement. 11 Official Gazette nº39 of 30/09/2013

Ingingo ya 5: Ibiranga Ishusho yemewe ya sheki Article 5: Regularity of a cheque image Article 5: La régularité d'une chèque image Ingingo ya 5: Ibiranga Ishusho yemewe ya sheki Article 5: Regularity of a cheque image Article 5: La régularité d'une chèque image ritakurikije Iyishyurwa rya sheki rikozwe hakurikijwe ibivugwa mu ngingo ya 4 ntirigomba gufatwa nk’aho amategeko y’ihwanyabwishyu, ryakoranywe uburiganya cyangwa uburangare kubera ko ryashingiye ku ishusho ya sheki n’amakuru-korabuhanga ajyanye nayo aho gushingira kuri sheki y’umwimerere. Any payment made upon the presentation of the cheque in accordance with article 4 shall not be taken to have been made outside of the ordinary course of business, in bad faith or negligently only because it is made upon transmission of an image and the electronic payment information of the cheque rather than the presentation of the cheque itself. Iyo sheki yishyuzwa hakurikijwe ibisabwa mu ngingo ya 4, banki yishyuza sheki hamwe na banki yishyura sheki ziba zifite inshingano zimwe mu birebana n’ikusanya n’iyishyurwa rya sheki nk’aho sheki y’umwimerere iba yatanzwe ngo yishyurwe. Where the presentation of a cheque is made under article 4, the bank which presented the cheque and the bank in which it is drawn shall be subject to the same duties in relation to the collection and payment of the cheque as if the cheque itself had been presented for payment. Tout paiement effectué sur base de la présentation d’un chèque conformément à l'article 4 ne doit pas être considéré comme ayant été effectué en dehors du circuit normal foi ou par des affaires, de mauvaise négligence simplement pour avoir été réalisé sur base de transmission d’image et des informations de paiement électronique au lieu de la présentation du chèque proprement-dit. Lorsqu’un chèque est présenté conformément aux dispositions prévues à l'article 4, la banque qui a remis le chèque et la banque sur laquelle il est tiré sont soumises aux mêmes obligations pour ce qui est de la collecte et du paiement dudit chèque comme si le chèque lui-même avait été présenté pour paiement.

Ingingo ya 6: Amakuru akubiye muburyo- koranabuhanga bw’ubwishyu Article 6: Electronic payment information Article 6: Informations contenues dans un paiement électronique 7: Ingingo y’umwimerere na Banki yishyura Isabwa ya rya sheki Ingingo ya 6: Amakuru akubiye muburyo- koranabuhanga bw’ubwishyu Article 6: Electronic payment information Article 6: Informations contenues dans un paiement électronique Amakuru-koranabuhanga ya sheki ayo ariyo yose cyangwa indi nyandiko igomba kuba igizwe n’ibi bikurikira: The electronic payment information of any cheque or instrument shall comprise of the following: Les informations de paiement électronique d’un chèque ou d’un effet doivent contenir les éléments suivants : 1. Umubare ugaragaza y’umwimerere yasohotse mu icapiro; uko Sheki 1. the serial number of the cheque; 1. le numéro de série du chèque; 2. Itariki sheki yishyuriweho; 2. the date on which the cheque was drawn; 2. la date à laquelle le chèque a été tiré; 12 Official Gazette nº39 of 30/09/2013 3. Umubare uranga banki igomba kwishyura 3. the code which identifies the bank on 3. le code identifiant la banque tirée; sheki; which the cheque is drawn; 4. Konti y’uwatanze sheki; 4. the account number of the drawer of the 4. le numéro de compte du tireur du chèque; cheque; 5. Umubare w’amafaranga nk’uko wanditswe 5. the amount of the cheque as entered by the 5. le montant du chèque tel que mentionné n’uwatanze sheki; drawer of the cheque; par le tireur; 6. Umukono y’uwatanze cyangwa uweguriwe 6. The signature of the drawer and endorser; sheki; and 7. N’andi makuru ashobora gutangwa mu nyuguti cyangwa mu imibare, cyangwa se ikindi cyumvikanweho gisobanura ayo makuru. kimenyetso 7. Any particulars which may be given in the form of letters or figures or any other code which, as between banks, represents those particulars. 6. La signature du l’endosseur, et tireur et celle de 7. Tous les renseignements qui peuvent être fournis en lettres ou en chiffres ou tout autre code conventionnel entre les ces banques, exprimant/représentant renseignements. 7: Ingingo y’umwimerere na Banki yishyura Isabwa ya rya sheki

Article 7: Demand of the physical cheque by the paying bank Article 7: Demande du chèque physique par la banque tirée 3 Article 7: Demand of the physical cheque by the paying bank Article 7: Demande du chèque physique par la banque tirée Igihe icyo ari cyo cyose mbere y’uko sheki yishyurwa, banki yishyura ifite uburenganzira bwo gusaba ibisobanuro ibyo aribyo byose birebana na sheki-koranabuhanga kuri banki ibitse sheki y’umwimerere mu gihe hari wayo impamvu ucyemangwa. umwimerere zituma At any time before payment is made, the drawee bank is entitled to demand any further information regarding the truncated cheque from the bank holding the truncated cheque in case of any reasonable suspicion about the tenor of genuineness of instrument. the apparent autre A tout moment avant que le paiement ne soit effectué, la banque tirée est en droit d'exiger toute supplémentaire information relative au chèque dématérialisé auprès de la banque le détenant le chèque dematerialisé en raisonnable quant à cas de l’authenticité de la teneur apparente de l’effet. suspicion Mu gihe icyemangwa rishingiye mu gukeka ko sheki yiganwe, yahinduwe, yahimbwe ifite cyangwa yangijwe, banki yishyura If the suspicion is that of any fraud, forgery, tampering or destruction of the instrument, it is entitled to further demand the final of the Si le soupçon est lié à la fraude, à la falsification ou à l’endommagement de l’effet, la banque tirée est en droit d’exiger en 13 uburenganzira y’umwimerere hakorwe isuzuma ryimbitse. gusaba sheki bwo iyishyikirizwa kugira ngo ko Official Gazette nº39 of 30/09/2013 physical cheque itself for verification. plus le chèque physique proprement dit pour vérification. Gusaba sheki y’umwimerere ntibisobanura ko sheki yanzwe kwishyurwa. A request for the presentation of a cheque shall not constitute dishonor of the cheque by non-payment. Une demande de présentation physique d'un chèque ne constitue pas un refus de paiement.

Ingingo ya 8: Inyandiko Isimbura Sheki Itishyuwe Article 8: Image Return Document Article 8: Document de Remplacement d’Effet Retourné Official Gazette nº39 of 30/09/2013 Ingingo ya 8: Inyandiko Isimbura Sheki Itishyuwe Article 8: Image Return Document Article 8: Document de Remplacement d’Effet Retourné Iyo sheki yishyuzwa hakurikijwe ibisabwa mu ngingo ya 4, mu gihe itishyuwe, banki yishuza igomba guha nyiri sheki Inyandiko Isimbura Sheki Itishyuwe, keretse bibaye ngombwa ko banki yishyuza isubiza sheki cyangwa ko nyiri sheki asaba gusubizwa sheki y’umwimerere. Sheki ry’Inyandiko Itangwa Itishyuwe cyangwa nyiri uwayanditsweho bifatwa nk’icyemezo cyuzuye cyuko sheki itishyuwe. Isimbura sheki kuri Where a cheque presented for payment in accordance with article 4 is dishonoured by non-payment, the presenting bank shall, unless the presenting bank returns the cheque itself or the holder requests the return of the cheque itself, issue to the holder an Image Return Document The presentation of an image return document to the drawer or an endorser shall be considered to be a sufficient notice of the dishonoring of the cheque.

Article 9: Amakuru akubiye mu Nyandiko Isimbura Sheki Itishyuwe Article 9: Particulars of the Image Return Document Article 9: Renseignements contenus dans le d’effet document retourné remplacement de Article 9: Amakuru akubiye mu Nyandiko Isimbura Sheki Itishyuwe Article 9: Particulars of the Image Return Document Lorsqu'un chèque est présenté pour paiement conformément à l'article 4 est impayé, la banque remettante doit, à moins que celle-ci retourne le chèque ou que le porteur demande le retour du chèque lui-même, délivrer au porteur un Document de remplacement d’effet retourné. de La Remplacement D’effet Retourné au tireur ou à l’endosseur doit être considérée comme une notification suffisante du refus de paiement du chèque. d'un Document présentation Article 9: Renseignements contenus dans le document d’effet retourné remplacement de Inyandiko Isimbura Sheki Itishyuwe igomba kuba ifite ibi bikurikira: An image return document shall contain the following particulars: Un document de remplacement d’effet retourné doit contenir les renseignements suivants: 14 Official Gazette nº39 of 30/09/2013 1. Amazina n’ikirango bya banki 1. the presenting bank's name and logo; 1. le nom de la banque remettante et son yishyuza sheki; logo; 2. Ishusho ya sheki cyangwa inyandiko 2. the image of the cheque or the instrument 2. l'image du chèque ou de l’effet qui a été y’agaciro itishyuwe; which has been dishonoured; refusé pour paiement; 3. Amakuru-koranabuhanga sheki rya inyandiko y’agaciro cyangwa itishyuwe; 3. the electronic payment information of the cheque or the instrument which has been dishonoured; 3. les informations électroniques du chèque ou de l'effet qui a été refusé pour paiement; 4. Impamvu yateye kutishyurwa; 4. the reason for the dishonour; 4. la raison du refus de paiement; 5. Ibisabwa mu inyandiko itangwa isimbura sheki itishyuwe harimo n’igihe ntarengwa itagomba kurenza; and ry’ 5. conditions for re-presentment including the period within which the payment can be effective; and 5. les conditions de présentation, y compris la période accordée pour que le paiement soit effectué, et 6. Umukono w’ufite ububasha bwo guhagararira banki iyitanze. 6. the signature of a person who is authorized to issue the document on behalf of the presenting bank. 6. la signature d'une personne qui est habilitée à émettre le document au nom de la banque remettante. Imiterere Itishyuwe Banki Nkuru y’u Rwanda. y’Inyandiko Sheki izagaragazwa n’amabwiriza ya Isimbura The format of the image return document shall be prescribed by a directive of the National Bank of Rwanda. Le format du document image retour sera prescrit par une directive de la Banque Nationale du Rwanda.

Ingingo ya 10: Isimbura Sheki Itishyuwe Itangwa ry’inyandiko Article 10: Presentation of the return document for payment image Article 10: Présentation du document Image Retour pour paiement Ingingo ya 10: Isimbura Sheki Itishyuwe Itangwa ry’inyandiko Article 10: Presentation of the return document for payment image Article 10: Présentation du document Image Retour pour paiement Inyandiko Isimbura Sheki Itishyuwe ishobora gutangwa kuri banki yishyuza yayitanze bigakorwa n’uyifite wari wayihawe nk’aho iyo nyandiko ari sheki y’umwimerere yongeye gutanga ngo yishyurwe. An image return document may be presented for payment to the presenting bank by the holder to whom the image return document was issued as if that document were the cheque to which it relates. Un document de remplacement d’effet retourné peut être présenté pour paiement à la banque remettante par le porteur à qui il a été délivré, comme si ce document était le chèque auquel il se réfère. 15 Official Gazette nº39 of 30/09/2013 Iyi nyandiko ifatwa nka sheki y’umwimerere kandi nk’ikimenyetso yemewe kidasubirwaho mu rwego rw’amategeko. ikaba image shall be return document An considered to be the cheque or any instrument to which it relates and shall be admissible as evidence in any legal proceedings. remplacement d’effet Un document de retourné doit être considéré comme le chèque ou il se rapporte et est admissible comme preuve irréfutable lors de procédures judiciaires. l’effet auquel

Ingingo ya 11: Ibisabwa kugira ngo Itishyuwe Inyandiko yishyurwe Isimbura Sheki Article 11: Conditions for the presentation of an Image Return Document Article 11: Conditions de présentation d’un Document de Remplacement d’Effet Retourné Ingingo ya 11: Inyandiko yishyurwe Ibisabwa kugira ngo Itishyuwe Sheki Isimbura Article 11: Conditions for the presentation of an Image Return Document Article 11: Conditions de présentation d’un Document de Remplacement d’Effet Retourné Inyandiko isimbura sheki itishyuwe ishobora gusubizwa banki ngo yishyurwe na nyiri sheki gusa iyo: An image return document may be presented for payment by the holder only if: Un Document de remplacement d’effet retourné ne peut être présenté pour paiement que si: 1. Banki yatanze iyo nyandiko ihamya muri iyo nyandiko ko yujuje ibyangombwa byo kongera gusubizwa banki ngo yishyurwe; 1. The presenting bank states is valid that document presentation; and it in for that the 1. La banque remettante atteste que le document est valide pour présentation ; et 2. Isubizwa ry’iyo nyandiko rikorwa bitarenze iminsi mirongo itandatu (60) uhereye igihe sheki yandikiwe cyangwa ubundi buryo bwanditse ku nyandiko isimbura sheki; gusubizwa Mu gihe banki yishyuza yemeje muri iyo nyandiko ko itujuje ibyangombwa byo kuba yishyurwe, yakongera nyir’ukwishyurwa agomba kongera gusaba uwishyura kumukorera indi sheki isa n’iyo yari yahawe mbere, uwishyura nawe agomba kubikurikiza cyangwa akubahiriza kwishyura hakoreshejwe ubundi buryo. ngo 2. The presentation is made within sixty days from the date of the cheque or as specified on the Image Return Document. 2. La présentation est faite dans les soixante (60) la date jours à compter de d’émission du chèque ou comme indiqué sur le Document de Remplacement d’Effet Retourné. Where the presenting bank states in the image return document that it is not valid for the presentation, the holder shall request the drawer of the cheque relating to the document to issue another cheque of the same tenor, and the drawer of the cheque shall forth with comply with the request or honour the payment obligation with any other mean. de Remplacement Lorsque la banque remettante atteste sur le Document d’Effet la Retourné qu'il n'est pas valide pour présentation, le porteur doit demander au tireur du chèque d'émettre un autre chèque de la même teneur, et le tireur du chèque doit se conformer sans délai à l'obligation de paiement ou honorer ses engagements par 16 Official Gazette nº39 of 30/09/2013 tout autre moyen.

Ingingo ya 12: Gutakara kw’Inyandiko Isimbura Sheki Itishyuwe Article 12: Loss of an Image Return Document Article 12: Perte d’un Document de Remplacement d’Effet Retourné ifatwa Ingingo ya 12: Gutakara kw’Inyandiko Isimbura Sheki Itishyuwe Article 12: Loss of an Image Return Document Article 12: Perte d’un Document de Remplacement d’Effet Retourné Inyandiko Iyo yatakaye: Isimbura Sheki Itishyuwe Where an image return document is lost: 1. Nyir’inyandiko ashobora gusaba banki yishyuza indi nyandiko; 1. the holder may apply to the presenting bank for another image return document; Si un Document de remplacement d’effet retourné est perdu: 1. le titulaire peut demander à la banque fournir un autre lui remettante de document; 2. banki yishyuza imusubiza indi nyandiko iyisimbura agaciro inyandiko yari yaratanzwe mbere igatakara. igatesha kandi

Ingingo ya 13: ry’amashusho y’inyandiko z’agaciro n’amakuru ajyanye nayo Ingingo bw’amashusho 14: Ububiko rusange ya ya Ingingo ntarengwa koranabuhanga 15: Umubare w’agaciro sheki- kuri wemewe ya 16: Amabwiriza Ingingo agenga ubuziranenge bwa sheki, ishusho n’ububiko byayo Article 13: Capture of Images and Data Article 13: Saisie d'images et de données Ingingo ya 13: ifatwa ry’amashusho y’ inyandiko z’agaciro n’amakuru ajyanye nayo Amashusho ya za sheki zose agomba gufatwa hamwe n’amakuru akubiye mu murongo- koranabuhanga wa MICR hakoreshejwe imashini yabigenewe. Ishusho koranabuhanga rya Sheki rigomba rikoherezwa na banki yishyuza gufatwa bigakorwa cyemejwe gihe n’amabwiriza y’ihwanyabwishyu. Inzu-hwanyabwishyu ry’ishusho-koranabuhanga iherekanya sheki kandi mu ifasha rya 2. the presenting bank shall provide the holder with return another document and cancel the previous image return document. image 2. la banque remettante doit délivrer un autre document d’effet retourné au porteur et doit procéder à l’annulation du document précédent. remplacement de Article 13: Capture of Images and Data Article 13: Saisie d'images et de données Images of all cheques shall be duly captured along with MICR data using scanners set up the purpose. The amount shall be for captured/ keyed in to complete the data record. Les images de tous les chèques doivent être dûment saisies en même temps que les données MICR utilisant des scanners mis en place à cet effet. Le montant doit être saisi pour compléter l’enregistrement des données. Cheques shall be truncated at the Presenting Bank and within prescribed times defined by the clearing rules. The Clearing House shall act as an intermediary for data and image flow between the presenting and the paying bank. Les chèques doivent être dématérialisés à la banque remettante et dans les délais prescrits par les règles de compensation. La Chambre de compensation agit comme intermédiaire entre la banque remettante et la banque tirée pour la transmission des données et de 17 Official Gazette nº39 of 30/09/2013 n’amakuru ajyana nayo hagati ya banki yishyuza na banki yishyura. l'image. Ingingo bw’amashusho ya 14: Ububiko rusange

Article 14: Central Image Archive Article 14: Centre d’archive d’image Article 14: Central Image Archive Article 14: Centre d’archive d’image Buri banki yoherereza Banki Nkuru y’u Rwanda ishusho ya buri sheki yatanzwe mu ibi bikorwa kugirango ihwanyabwishyu, amashusho buryo- koranabuhanga mu bubiko rusange bucungwa kandi bukayoborwa na Banki Nkuru y’u Rwanda. abikwe mu yose Amakuru-koranabuhanga, kopi y’amashusho ya sheki bitanzwe na mudasobwa y’ububiko rusange, byemewe n’amategeko. ibimenyetso ni ya Ingingo ntarengwa koranabuhanga 15: Umubare w’agaciro sheki- kuri wemewe zose zemewe guherekanywa Sheki mw’ikoranabuhanga, keretse igihe bibaye ngombwa ko Banki Nkuru y’u Rwanda ibipimo bya za sheki z’agaciro ishyiraho ntagibwamunsi. Every bank shall provide the National Bank of Rwanda with the image of every cheque presented for payment at the bank’s premises, for it to be stored electronically in a Central Archive owned and operated by the National Bank of Rwanda. Chaque banque doit fournir à la Banque Nationale du Rwanda l’image de chaque cheque présenté pour paiement en vue d’être stocké électroniquement dans une archive centralisée détenue et exploitée par la Banque Nationale du Rwanda. The electronic data, display, printout or other output generated by a computer system from the electronic image of a cheque stored in the Central Archive by or on behalf of a bank shall be admissible as evidence in any legal proceedings. Les données électroniques, la copie d'image, l'imprimé ou tout autre document généré par le système informatique à partir de l'image électronique d'un stocké dans l'Archive Centrale par ou pour le compte d'une banque est recevable comme preuve lors de procédures judiciaires. chèque

Article 15: Value Limits on cheque truncation Article 15: Limites de valeur sur des chèques dématérialisés Article 15: Value Limits on cheque truncation Article 15: Limites de valeur sur des chèques dématérialisés All cheques are eligible for cheque truncation subject to value limits that may be imposed by the National Bank of Rwanda from time to time. Tous les chèques sont admissibles à la dématérialisation sous réserve de la limite des valeurs qui peut être imposée par la Banque Nationale du Rwanda chaque fois que c’est nécessaire. 18 Official Gazette nº39 of 30/09/2013

Article 16: Cheque, Quality image and Storage Standards Article 16: Normes relatives au chèque, la qualité d’image et de stockage du chèque Ingingo ya 16: Amabwiriza agenga ubuziranenge bwa sheki, ishusho n’ububiko byayo Article 16: Cheque, Quality image and Storage Standards Article 16: Normes relatives au chèque, la qualité d’image et de stockage du chèque Imiterere ya sheki, ishusho ya sheki ndetse n’ububiko bw’amashusho yayo bigengwa n’amabwiriza ya Banki Nkuru y’u Rwanda. image and storage The cheque, quality standards shall be established by a directive of the National Bank of Rwanda. Les normes relatives au chèque, à la qualité d’image et du stockage sont fixées par une directive de la Banque Nationale du Rwanda.

Ingingo ya 17: Igihe giteganywa cyo kubika Article 17: Period of Retention of original Article 17: Période de conservation du 4 sheki y’umwimerere ndetse n’ishusho- koranabuhanga ryayo cheque and the electronic image chèque original et de l'image électronique Official Gazette nº39 of 30/09/2013 Ingingo n’umuyoboro wizewe 18: ya Ikoreshwa rijyanye Ingingo ya 17: Igihe giteganywa cyo kubika ndetse n’ishusho-koranabuhanga ryayo y’umwimerere sheki ni igice fatizo mu Uburyo bunoze bwo kubika amashusho ya buryo sheki bw’ihererekanya-koranabuhanga sheki gifasha gukemura amakimbirane n’impaka zavuka ibitabo se by’umutungo n’ibindi. gukosora cyangwa rya Article 17: Period of Retention of original cheque and the electronic image Article 17: Période de conservation du chèque original et de l'image électronique A sound storage and archiving system of images is an integral part of cheque truncation system which takes care of disputes, complaints, reconciliation, etc. Un system de stockage et d’archivage des images efficace est une partie intégrante du système de dématérialisation des chèques qui facilitent le règlement de litiges, de plaintes, de réconciliation, etc. Igihe gito gishoboka cyo kubika sheki y’umwimerere kuri banki yishyuza ni imyaka itanu (5) naho igihe gito gishoboka cyo kubika ishusho-koranabuhanga mu bubiko rusange ni imyaka icumi (10). The minimum retention period of physical cheques by the presenting bank is five (5) years. The electronic image shall be retained by the Central Archive for a minimum period of ten (10) years. La période de conservation minimale des chèques physiques par la banque remettante est de cinq (5) ans. L'image électronique est conservée par le Centre d'archive pour une période minimale de dix (10) ans. Ingingo n’umuyoboro wizewe 18: ya Ikoreshwa rijyanye

Article 18: Use of Dedicated Secure Network Article 18: Usage d’un réseau sécurisé UMUTWE WA III: INSHINGANO CHAPTER RESPONSIBILITIES III: ROLES AND CHAPITRE III: RESPONSABILITES ROLES ET Article 18: Use of Dedicated Secure Network Article 18: Usage d’un réseau réputé sécurisant Ishusho-koranabuhanga iherekejwe n’amakuru akubiye mu murongo koranabuhanga wa MICR bisinywe mu kandi ikoranabuhanga bigomba guca mu murongo bizimije Images accompanied by the MICR line data, duly encrypted & digitally signed, shall pass through over a dedicated network connecting all the banks’ interfaces with the Clearing 19 images accompagnées des données Les la Ligne de Codage contenues dans Magnétique (MICR), dûment chiffrées et être signées numériquement, doivent Official Gazette nº39 of 30/09/2013 w’ikoranabuhanga uboneye uhuza amabanki n’uburyo- hwanyabwishyu. House. acheminées à travers un réseau adéquat reliant toutes les interfaces des banques avec la Chambre de compensation. UMUTWE WA III: INSHINGANO CHAPTER RESPONSIBILITIES III: ROLES AND III: CHAPITRE RESPONSABILITES ROLES ET

Ingingo ya 19 : Inshingano rusange Article 19: Common obligations Article 19: Les obligations communes Ingingo ya 19 : Inshingano rusange Article 19: Common obligations Article 19: Les obligations communes zigomba kugaragaza Banki ubushobozi bw’abakozi ndetse n’ibikoresho bikenewe kugirango zigire imicungire iboneye y’uburyo- koranabuhanga bwa sheki. n’ibikoresho Uburyo byifashishwa mu gucunga uburyo-koranabuhanga bwa sheki bigomba kuba ahantu hizewe hari umutekano uboneye (hagomba kurindwa uwahacengera agamije kwiba amakuru, inkongi z’umuriro, n’ibindi) Banks shall put in place all technical and human resources needed to ensure adequate cheque truncation processing. Processing equipements and systems used for cheque truncation shall be located in areas with appropriate physical security measures (anti-intrusion system, fire safety). Les banques doivent mettre en place tous les moyens humains et techniques nécessaires en traitement adéquat des vue d’assurer chèques dématérialisés. le Les systèmes et matériels devant servir à l’utilisation et au traitement dématérialisé des chèques doivent être situés dans des locaux offrant des mesures de sécurité physique adaptées (dispositif d’anti-intrusion, sécurité incendie, …). Banki zigomba gushishoza ku bijyanye n’umutekano ureba imicungire ya sheki, muri ibyo harimo : Banks shall put in place appropriate security measures related to the cheque truncation process, namely: Les banques doivent observer les critères relatifs à la sécurité liés au processus du traitement du chèque, à savoir: 1. Kurinda umwimerere w’ibyanditswe kuri 1. Integrity of the content of the cheque, 1. intégrité du contenu du chèque, sheki 2. Ibanga ry’amakuru ajyanye na sheki 2. Confidentiality of the transaction, 2. confidentialité de l’opération, 3. Uburyo bufasha gukurikirana no kumenya amakuru ajyanye na sheki mu gihe 3. Traceability of the transaction. 3. traçabilité de l'opération. 20 bikenewe. agomba gushyiraho Amabanki uburyo bw’imikorere yanditse ijyanye n’imicungire ya zikaniyemeza kandi sheki-koranabuhanga kuyikwirakwiza hirya no hino. Official Gazette nº39 of 30/09/2013 Banks shall put in place formal procedures related to the processing and control of cheque truncation operations and ensure its wide publication through their network. banques formaliser Les des doivent procédures écrites relatives au traitement et au chèque opérations contrôle dématérialisé et en assurer une large diffusion auprès de leur réseau. des du Banki nizo ubwazo zigomba kubahiriza inshingano zizireba, mu gushyira mu bikorwa aya mabwiriza, no mu gihe zikoresheje serivisi n’undi muntu utari uwo muri iyo banki. Banks shall remain solely responsible for their obligations under this regulation, in case of any outsourcing. Les banques demeurent seules responsables des obligations qui leur incombent, en vertu du présent règlement, en cas de recours aux services d'un prestataire externe.

Ingingo ya 20: Inshingano za banki yishyuza Article 20: Obligations and responsibilities of the presenting bank Article 20: Obligations et responsabilités de la banque remettante Ingingo ya 20: Inshingano za banki yishyuza Article 20: Obligations and responsibilities of the presenting bank Article 20: Obligations et responsabilités de la banque remettante Banki yishyuza niyo ishinzwe amakuru ajyanye na sheki yoherejwe mu buryo- hwanyabwishyu. The presenting bank is responsible for the information related to the cheque sent to the clearing house. La banque remettante est responsable des informations relatives au chèque qu’elle transmet à la chambre de compensation. bwa igomba kugenzura Banki yishyuza niyo ku igendeye ubuziranenge biteganywa n’amategeko n’amabwiriza cyane cyane ku miterere ya sheki, ikagenzura yita kuri ibi bikurikira: sheki The presenting bank is required to verify the material and formal regularity of the cheque in accordance with the legal provisions, including the cheque format basing on the following details: La banque remettante est tenue de vérifier la régularité matérielle et formelle du chèque conformément aux dispositions légales, et notamment les mentions ci-après: le format du chèque et 1. Ubwoko bw’agaciro ka sheki (amafaranga 1. denomination of Currency; 1. libellé de la monnaie du chèque; cg amadevize); 2. Kuba sheki igaragaza amabwiriza yo 2. unconditional order to pay a certain 2. Ordre inconditionnel de payer une kwishyura umubare runaka; sum; somme déterminée; 21 Official Gazette nº39 of 30/09/2013 3. Izina rya banki yishyura sheki ; 3. name of the drawee; 3. dénomination du tiré ; 4. Amazina yombi y’uwahawe sheki iyo ari 4. surname (s) and name of the drawer, for 4. prénom(s) et nom du tireur, pour les umuntu ku giti cye ; individuals; personnes physiques ; 5. Izina ry’ikigo cyahawe sheki iyo ari ibigo 5. company name of the drawer, for legal 5. dénomination ou raison sociale du tireur, cyangwa amasosiyete ; persons; pour les personnes morales ; 6. Itariki sheki yashyiriweho umukono; 6. issuing date of the cheque; 6. Date d’émission du chèque 7. umukono w’uwatanze sheki 7. the drawer's signature 7. la signature du tireur Banki yishyuza igomba kandi kugenzura ko : The presenting bank shall also verify: La banque remettante doit également vérifier : 1. ibisabwa mu guherekanya sheki 1. The regularity in the endorsement; 1. la régularité dans la suite des endos; byakurikijwe ; 2. umubare w’amafaranga mu nyuguti uhuye n’umubare w’amafaranga mu mibare 3. Ntacyahinduwe cyangwa ngo 2. the amount in words matches with the 2. la conformité de la somme en lettres one in figures; et en chiffres; 3. l’absence de ratures et de surcharges gihindurwe mu mimerere ya sheki 3. no erasures and alterations 4. sheki itarengeje igihe giteganywa n’itegeko cyangwa yaratanzwe mbere y’itariki iyanditseho. 4. if the cheque is not overdue or is not 4. si le chèque n'est pas prescrit ou post dated. postdaté. Banki yishyuza yishingira kandi na none: The presenting bank shall also ensure: La banque remettante doit aussi s’assurer : 1. Ubuziranenge bw’ishusho ya sheki; 1. the quality of the scanned image of the 1. de la qualité de l’image scannée du cheque; chèque ; 22 2. Ko amakuru-koranabuhanga ahura n’ari ku sheki ishusho-korabuhanga ya mbere yuko yoherezwa ahakorerwa ihwanyabwishyu; 3. Guhuza mu ishusho ya sheki yoherejwe n’amakuru yayo hakoreshejwe umubare wihariye w’inyandiko. yishyuza ukuri iba Banki kw’amakuru yose ari kuri sheki y’umwimerere kuko sheki ishinzwe y’umwimerere mu izina rya banki yishyura. yishingiye kubika ariyo inshingano kandi za banki yishyuza Ni kugaragaza igihe iyisabwe n’inzego z’ubuyobozi iyo hakekwa icyaha cyangwa se bisabwe n’inkiko. y’umwimerere sheki Official Gazette nº39 of 30/09/2013 2. that electronic data match with those on the cheque image before they are sent to the clearing house; 2. de la concordance données électroniques avec celles figurant sur l'image chèque avant l’émission du flux vers la chambre de compensation ; des 3. that reconciliation is performed through the unique document reference number that link each financial flow with its image flow. 3. de la réconciliation de façon unitaire à Interbancaire référence travers d’opérationde chaque flux financier avec son flux image. la The presenting bank shall ensure strict compliance of security features of physical instrument of which he is the holder on behalf the drawee bank, La banque remettante garantit ainsi la stricte conformité des références de sécurité figurant sur le titre physique dont elle demeure le depositaire pour le compte de la banque tirée, It shall be the responsibility of the presenting bank to produce the physical cheque in case it is required by authorities when criminal activities are suspected or a court order is made. fournir responsabilité de La le chèque physique incombe à la banque remettante au cas où il est demandé par les autorités dans le cadre d’investigation d’activités criminelles ou losrqu’il est exigé par une décision judiciaire.

Ingingo ya 21: yishyura Inshingano za banki Article 21: Obligations and responsibilities of the paying bank Article 21: Obligations et responsabilités de la banque tirée Ingingo ya 21: Inshingano za banki yishyura Article 21: Obligations and responsibilities of the paying bank Article 21: Obligations et responsabilités de la banque tirée igomba kugenzura igihe Banki yishyura inyandiko- yoherejwe na banki yishyuza koranabuhanga kugirango ishobore guhuza ibiri mu makuru koranabuhanga ya sheki n’ibiri ku ishusho yoherejwe. The paying bank shall check the validity of transactions done by the presenting bank and performs the electronic data of the cheque and the cheque image. reconciliation between the La banque tirée doit contrôler la validité des opérations effectuées par la banque remettante et procéder à la réconciliation entre les données électroniques du chèque et l’image chèque. 23 Official Gazette nº39 of 30/09/2013 Banki yishyura igomba kandi kugenzura: The drawee bank shall also verify: La banque tirée doit aussi vérifier : 1. Ubuziranenge bwa biteganywa n’itegeko; 2. Umukono w’uwishyura; sheki nk’uko 1. The legal compliance of the cheque; 1. La régularité juridique du chèque; 2. The signature of the drawer; 2. La signature du tireur; 3. Ko abashyira imikono kuri sheki babifitiye 3. The Account mandates; 3. Les accréditations des mandataires; uburenganzira. 4. Kutishyura sheki mu gihe yibwe, yatakaye, yakozwe muburyo bwa magendu cyangwa bw’inyiganano; 4. Stop payment instructions due to loss, theft, fraud, falsification; 4. oppositions au paiement pour perte, vol, utilisation frauduleuse, falsification ; 5. Ko uwishyuza atari mu bihe by’izahurwa 5. Legal reorganisation or liquidation of the cyangwa iseswa burundu; drawer; 5. Les redressements judiciaires du tireur ; ou liquidations 6. Ko sheki izigamiwe ; 6. The provision of cheque; 6. La provision du chèque; 7. Ko konti itafunzwe ; 7. Closed accounts; 7. Les comptes clôturés; 8. Umukono-koranabuhanga uherekeje buri shusho ya sheki kugira ngo yizere ubudakemwa igihe yakira ibyoherejwe na banki yishyuza. 8. The digital signatures accompanying each cheque image to ensure the authenticity of the cheque at the time of delivery from the presenting bank. 9. 8. Les signatures numériques qui accompagnent chaque image du chèque pour s’assurer de l'authenticité au moment la banque de présentation auprès de remettante. Banki yishyura inshingano yo igumana gutanga amakuru ajyanye n’ibibazo byo kwishyurana ku bigo byabigenewe. The paying bank shall remain responsible for incident occurred reporting within the required period to the institutions in charge of payment incidents. the payment La banque tirée demeure responsable de la déclaration de l’incident de paiement, dans les délais requis, au service chargé des Incidents de Paiement. Banki yishyura ifite inshingano zo kubika sheki y’umwimerere mu gihe yayohererejwe The archiving of cheques in circulation shall be within the responsibility of the paying L'archivage des chèques circulants relève de la responsabilité de la banque tirée. 24 na banki y’ishyuza bank. Official Gazette nº39 of 30/09/2013

Ingingo ya 22: Ikemurampaka Article 22: Arbitration Article 22: Arbitrage UMUTWE WA IV: INGINGO ZISOZA CHAPTER IV: FINAL PROVISIONS Article 22; Vu la Loi nº 03/2010 du 26/02/2010 relative au Système de Paiement, spécialement en son article 22; Pursuant to Law Nº 18/2010 of 12/05/2010 relating to electronic messages, electronic signatures transactions especially in Articles 28, 29 and 30; electronic and Vu la Loi nº 18/2010 du 05/12/2010 relative aux messages électroniques, les signatures électroniques et les transactions électroniques, spécialement en ses articles 28, 29 et 30 ; Banki Nkuru y’u Rwanda muri aya mabwiriza yitwa « Banki Nkuru », itegetse: The National Bank of Rwanda hereinafter referred to as « the Central Bank » decrees: La Banque Nationale du Rwanda ci-après dénommée « la Banque Centrale » édicte: 6 Official Gazette nº39 of 30/09/2013 UMUTWE WA MBERE: RUSANGE INGINGO CHAPTER PROVISIONS ONE: GENERAL CHAPITRE PREMIER: DISPOSITIONS GENERALES Ingingo ya 22: Ikemurampaka Article 22: Arbitration Article 22: Arbitrage y’u Rwanda, ikoresheje Banki Nkuru amabwiriza, ishyiraho itsinda rigamije guhuza no gukemura impaka hagati ya banki yishyura n’iyishyuza, by’umwihariko igihe habayeho ibibazo byo kwishyurana. The National Bank of Rwanda shall, by means of a directive, put in place an arbitration committee in charge of settlement of disputes between the Paying Bank and presenting Bank, especially in case of unpaid instrument. La Banque Nationale du Rwanda, met en place par voie d’instruction une commission d'arbitrage chargée de régler les différends entre la banque remettante et la banque tirée, plus particulièrement dans le cas où l’effet est impayé. UMUTWE WA IV: INGINGO ZISOZA CHAPTER IV: FINAL PROVISIONS

Ingingo ya 23: Ishyirwa mu bikorwa ry’Ihererekanya- n’itangizwa Koranabuhanga rya Sheki Article Deployment of the cheque truncation Implementation 23: IV: CHAPITRE FINALES Article 23: Mise en œuvre et lancement du Système dématérialisé des chèques DISPOSITIONS and Ingingo ya 23: Ishyirwa mu bikorwa n’itangizwa ry’Ihererekanya- Koranabuhanga rya Sheki Article Deployment of the cheque truncation Implementation 23: IV: CHAPITRE FINALES Article 23: Mise en œuvre et lancement du Systeme dématérialisé des chèques DISPOSITIONS and n’uburyo Ikoreshwa bw’ihererekanya- koranabuhanga rya sheki ni itegeko kuri banki zose uhereye ku itariki y’itangizwa ryayo izagenwa na Banki Nkuru y’u Rwanda Itariki y’itangizwa ikoresheje amabwiriza. banki izamenyekanishwa mbere zizakoresha ubu buryo zisabwe kuzaba zifite icyemezocy’ igeragezwa ryakozwe kugirango zigaragaze imikorere mu ziteguye kwimukira mu buryo bushya bw’ihererekanya- koranabuhanga rya sheki. kandi ko chèques dématérialisation des La est obligatoire pour toutes les banques à partir d'une date butoir qui sera fixée par la Banque Nationale du Rwanda par voie d’instruction. Cette date sera annoncée en avance et les tenues de banques participantes procéder à un test de certification officielle pour démontrer la capacité opérationnelle de migrer vers le système de dématéraliastion des chèques. seront The cheque truncation shall be mandatory for all banks from a cut-over date that shall be determined under a directive of the National Bank of Rwanda. The cut-over date shall be announced in advance and the participating banks are required to undertake a formal certification test to demonstrate operational readiness to cheque truncation. the migration for 25 Official Gazette nº39 of 30/09/2013 Ivanwaho

Ingingo ya 24: Ivanwaho zinyuranyije n’aya mabwiriza ry’ingingo Article 24: Repealing provisions Article 24: Dispositions abrogatoires Ingingo ya 24: zinyuranyije n’aya mabwiriza ry’ingingo Article 24: Repealing provisions Article 24: Dispositions abrogatoires Ingingo zose z’amabwiriza abanziriza aya kandi zinyuranyije nayo zivanyweho. All prior regulatory provisions inconsistent with this Regulation are hereby repealed. les Toutes règlementaires dispositions antérieures et contraires au présent Règlement sont abrogées.

Ingingo ya 25: Igihe aya amabwiririza atangira gukurikizwa Article 25: Commencement Article 25: Entrée en vigueur 5 Official Gazette nº39 of 30/09/2013 AMABWIRIZA N° 04/2013 YO KUWA 27/08/2013 YA BANKI NKURU Y’U RWANDA AGENGA IHEREREKANYA KORANABUHANGA RYA SHEKI REGULATION N° 04/2013 OF 27/08/2013 OF THE NATIONAL BANK OF RWANDA RELATING TO CHEQUE TRUNCATION REGLEMENT No 04/2013 DU 27/08/ 2013 DE LA BANQUE NATIONALE DU RWANDA LA RELATIF DEMATERIALISATION DES CHEQUES A Ishingiye ku Itegeko no 55/2007 ryo kuwa 30/11/2007 rigenga Banki Nkuru y’u Rwanda, cyane cyane mu ngingo ya 56; Pursuant to Law no 55/2007 of 30/11/2007 governing the Central Bank of Rwanda, especially in Article 56; Vu la Loi no 55/2007 du 30/11/2007 régissant Rwanda, Banque Nationale la spécialement en son article 56; du Ishingiye ku Itegeko no 32/2009 ryo kuwa 18/11/2009 zishobora gucuruzwa, cyane cyane mu ngingo ya 114; inyandiko rigena Ishingiye ku Itegeko no 03/2010 ryo kuwa 26/02/2010 n’uburyo ryerekeye bw’imyishyuranire cyane cyane mu ngingo ya 22; Ishingiye ku Itegeko N° 18/2010 ryerekeye umukono koranabuhanga, ubutumwa koranabuhanga n`ihererekanya koranabuhanga cyane cyane mu ngingo zaryo iya 28, iya 29 n’iya 30 ; Pursuant to Law Nº 32/2009 of 18/11/2009 governing Negotiable Instruments, especially in Article 114; Vu la Loi no 32/2009 du 18/11/2009 relative aux Titres Négociables, spécialement en son Ingingo ya 25: Igihe aya amabwiririza atangira gukurikizwa Article 25: Commencement Article 25: Entrée en vigueur Aya mabwiriza atangira gukurikizwa ku munsi Igazeti ya Leta ya atangarijweho mu Repubulika y’u Rwanda. This Regulation shall come into force on the date of its publication in the Official Gazette of the Republic of Rwanda. Le présent règlement entre en vigueur le jour de sa publication dans le Journal Officiel de la République du Rwanda. Kigali, kuwa 27/08/2013 Kigali, on 27/08/2013 Kigali, le 27/08/2013 (sé) RWANGOMBWA John Guverineri (sé) RWANGOMBWA John Governor (sé) RWANGOMBWA John Gouverneur 26

article 114; Pursuant to Law Nº 03/2010 of 26/02/2010 concerning Payment System, especially in