AGREEMENT SIGNED IN LONDON, UNITED KINGDOM ON 26 JUNE 2015, BETWEEN THE REPUBLIC OF RWANDA AND JERSEY, FOR THE AVOIDANCE OF DOUBLE TAXATION AND THE PREVENTION OF FISCAL EVASION WITH RESPECT TO TAXES ON INCOME

Ingingo ya mbere: Abantu barebwa n'aya Masezerano Article 1: Persons Covered Article 1: Personnes couvertes Ingingo ya mbere: Abantu barebwa n'Amasezerano Article 1: Persons Covered Article 1: Personnes couvertes Aya Masezerano areba abantu batuye muri rumwe cyangwa mu mpande zombi zihuriye kuri aya Masezerano. This Agreement shall apply to persons who are residents of one or both of the Contracting Parties. Le présent Accord s'applique aux personnes qui sont des résidents de l'une ou des deux Parties contractantes. Article if it was the main purpose or one of the main purposes of any person concerned with the creation or assignment of the shares or other rights in respect of which the dividend is paid to take advantage of this Article by means of that creation or assignment. 6. Aucune dispense n'est accordée selon le présent article si le but principal ou l'un des principaux objectifs de toute personne concernée par la création ou la cession des actions ou des autres droits au titre desquels le dividende est payé pour bénéficier du présent article par moyens de cette création ou cession. Article if it was the main purpose or one of the main purposes of any person concerned with the creation or assignment of the debt claim in respect of which the interest is paid to take advantage of this Article by means of that creation or assignment. 8. Aucune dispense n'est accordée selon le présent article si elle était l'objet principal ou l'un des principaux objectifs de toute personne concernée par la création ou la cession de laquelle l'intérêt est payé pour bénéfice du présent article par moyen de cette création ou cession. la créance pour Article if it was the main purpose or one of the main purposes of any person concerned with the creation or assignment of the rights in respect of which the royalties are paid to 7. Aucune dispense n'est accordée selon le présent article si le but principal ou l'un des principaux objectifs de toute personne concernée par la création ou la cession des droits à l'égard desquels les redevances 34 hakurikijwe iyi ngingo hakoreshejwe iryo shyirwaho cyangwa itangwa. take advantage of this Article by means of that creation or assignment. sont payées pour bénéficier du présent article au moyen de cette création ou cession.

Ingingo ya 2: Masezerano UMUTWE WA BY’AMAGAMBO Imisoro irebwa n'aya Article 2: Taxes Covered Article 2: Taxes couvertes II: IBISOBANURO CHAPTER II: DEFINITION CHAPITRE II: DÉFINITION Ingingo ya by'amagambo 3: Ibisobanuro rusange Ingingo ya 2: Imisoro Masezerano irebwa n'aya Article 2: Taxes Covered Article 2: Taxes couvertes 1. Aya Masezerano akurikizwa ku musoro ku musaruro usoreshwa mu izina rya rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano cyangwa uturere inzego z'urwo ruhande hatitawe ku buryo yakwa. twarwo, 1. This Agreement shall apply to taxes on income imposed on behalf of a Contracting Party or of its political subdivisions or local authorities, irrespective of the manner in which they are levied. 1. Le présent accord s'applique aux impôts sur le revenu imposé pour le compte d'une partie contractante, de ses subdivisions politiques ou de ses autorités locales, quel que soit la manière dont ils sont imposés. 2. Imisoro yose isoreshwa ku musaruro wose ifatwa cyangwa ku bigize umusaruro nk'imisoro ku musaruro, imisoro irimo ikomoka ku nyongeragaciro zo kwikuraho umutungo wimukanwa cyangwa utimukanwa yose ndetse ku mafaranga n'imisoro 2. There shall be regarded as taxes on income all taxes imposed on total income or on elements of income, including taxes on gains from the alienation of movable or immovable property, as well as taxes on the 2. Sont considérés comme impôts sur le revenu tous les impôts perçus sur le revenu total ou sur des éléments du revenu, y compris les impôts sur les gains provenant de l'aliénation de biens mobiliers ou immobiliers, ainsi que les 5 y'ibihembo n'imishahara yishyurwa n'ibigo by'ubucuruzi. total amounts of wages or salaries paid by enterprises. impôts sur le montant global des salaires payés par les entreprises. Imisoro 3. Masezerano by'umwihariko ni: isanzweho irebwa n'aya 3. The existing Agreement shall apply are in particular: to which taxes the 3. Les auxquels s'applique la Convention sont notamment: existants impôts a) Muri Jersey: a) In Jersey: a) À Jersey: umusoro ku musaruro (muri aya Masezerano witwa "umusoro wa Jersey"); the income tax (hereinafter referred to as "Jersey tax"); l'impôt sur le revenue (ci-après dénommé "l'impôt de Jersey"); b) mu Rwanda: b) in Rwanda: b) au Rwanda: (I) umusoro ku musaruro w’umuntu ku giti cye; (I) the personal income tax; (I) l'impôt sur le revenu des personnes physiques; (II) umusoro ku nyungu z’amasosiyete; (II) the corporate income tax; (II) l’impôt sur les bénéfices des sociétés; (III) imisoro ifatirwa; na (III) the withholding taxes; and (III) l’impôt retenu à la source; et (IV) umusoro ku bukode bw'imitungo itimukanwa (muri aya Masezerano wiswe "umusoro w’u Rwanda"). (IV) the tax on rent of immovable properties (hereinafter referred to as "Rwandan tax"). (IV) l’impôt sur la location de biens immobiliers (ci-après dénommée "impôt rwandais"). 4. Amasezerano areba kandi imisoro iyo ari yo yose isa cyangwa isa cyane yaba isoreshwa na rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano nyuma y'itariki yo gushyira umukono kuri aya Masezerano, yiyongera cyangwa isimbura imisoro isanzweho. 4. The Agreement shall apply also to any identical or substantially similar taxes that are imposed by either Contracting Party after the date of signature of the Agreement in addition to, or in place of, the existing taxes. impôts de nature 4. L'Accord s'applique également à tous les identique ou substantielle qui sont imposés par l'une ou l'autre des Parties contractantes après la date de signature de l'Accord, en plus ou en remplacement des impôts actuels. 6 aya Masezerano Inzego zibifitiye ububasha z'Impande zihuriye zimenyeshanya kuri impinduka zakozwe mu mategeko y'imisoro n'amahoro yazo. competent authorities The the Contracting Parties shall notify each other of any significant changes that have been made in their taxation laws. of Les autorités compétentes des Parties les contractantes modifications importantes apportées à leurs législations fiscales. communiquent se UMUTWE WA BY'AMAGAMBO II: IBISOBANURO CHAPTER II: DEFINITIONS CHAPITRE II: DÉFINITIONS Ingingo 3: by'amagambo Ibisobanuro rusange

Article 3: General Definitions Article 3: Définitions générales Article 3: General Definitions Article 3: Définitions générales 1. Ku bw’aya Masezerano, uretse aho n’aho ryumvikana ryakoreshejwe: ukundi bitewe 1. For the purposes of this Agreement, unless the context otherwise requires: 1. Aux fins du présent Accord, à moins que le contexte ne l'exige autrement: (a) ijambo "Jersey" bisobanura imbibi za Jersey, harimo n’agace kayo k’inyanja; (a) the term "Jersey" means the Bailiwick of Jersey, including its territorial sea; (a) le terme "Jersey" signifie le Bailliage de Jersey, y compris sa mer territoriale; (b) ijambo "Rwanda" bivuga Repubulika y'u Rwanda, kandi iyo ryakoreshejwe mu bijyanye n'ubumenyi bw'isi, harimo ubutaka bwose, ibiyaga n'ahandi hantu hose mu biyaga no mu kirere u Rwanda rufiteho uburenganzira busesuye cyangwa ububasha hakurikijwe amategeko mpuzamahanga; (c) ijambo“Rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano” na “Urundi ruhande mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano” bisobanura Jersey cyangwa u Rwanda bitewe n’uko ryakoreshejwe; includes all (b) the term "Rwanda" means the Republic of Rwanda, and when used in a the sense, geographical territory, lakes and any other area in the lakes and in the air within which Rwanda or may jurisdiction in accordance with international law; sovereign exercise rights le terme "Rwanda" signifie (b) la République du Rwanda et, lorsqu'il est utilisé dans un sens géographique, comprend tout le territoire, les lacs et toute autre zone dans les lacs et dans les airs dans lesquels le Rwanda peut exercer des droits souverains ou une juridiction conformément au droit international; (c) the term “a contracting Party” and “the other Contracting Party” mean Jersey or Rwanda as the context requires; (c) le terme "une partie contractante" et "l'autre partie contractante" signifie Jersey ou le Rwanda selon le contexte; 7 (d) ijambo "umuntu" hakubiyemo umuntu, isosiyete n'urundi rwego urwo ari rwo rwose rugizwe n'abantu; (d) the term "person" includes an individual, a company and any other body of persons; (e) ijambo "isosiyete" bisobanura isosiyete iyo ari yo yose y'ubucuruzi cyangwa urwego rwose y'ubucuruzi hagamijwe umusoro; nk'isosiyete rufatwa (e) the term "company" means anybody corporate or any entity that is treated as a body corporate for tax purposes; (d) le terme « personne » comprend un tout autre individu, une société et groupement de personnes; le (e) toute terme "société" signifie personne morale ou toute entité qui est considérée comme une personne morale aux fins d'imposition; (f) ijambo "ikigo cy'ubucuruzi" rikoreshwa mu gukora cyose cy'ubucuruzi; icyo ari cyo igikorwa (g) amagambo "ikigo cy'ubucuruzi cya Rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano" n'"ikigo cy'ubucuruzi cy' Urundi ruhande mu Masezerano" mpande zihuriye kuri aya bisobanura ikigo cy'ubucuruzi cy'utuye muri rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano n'ikigo cy'ubucuruzi cy'utuye mu rundi ruhande mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano; ijambo "ingendo mpuzamahanga" (h) bisobanura ubwikorezi ubwo ari bwo bwose bukoresha ubwato cyangwa indege bukorwa n'ikigo cy'ubucuruzi cya rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano, keretse iyo ubwato cyangwa indege bikoreshwa hagati y'uduce ruhande mu mpande tw'urundi zihuriye kuri aya Masezerano; (f) the term "enterprise" applies to the carrying on of any business; (f) le terme "entreprise" s'applique à l'exploitation de toute entreprise; (g) the terms "enterprise of a Contracting Party" and "enterprise of the other Contracting Party" mean respectively an enterprise carried on by a resident of a Contracting Party and an enterprise carried on by a resident of the other Contracting Party; contractante" (g) les expressions "entreprise d'une Partie contractante" et "entreprise de l'autre Partie désignent respectivement une entreprise exploitée par un résident d'une Partie contractante et une entreprise exploitée par un résident de l'autre Partie contractante; (h) the term "international traffic" means any transport by a ship or aircraft operated by an enterprise of a Contracting Party, except when the ship or aircraft is operated the other solely between places Contracting Party; in (h) le terme "trafic international" signifie tout transport effectué par un navire ou un aéronef exploité par une entreprise d'une Partie contractante, sauf lorsque le navire ou l'aéronef n'est exploité qu'entre des points l'autre Partie dans contractante; situés 8 ijambo"urwego (i) bisobanura: rubifitiye ububasha" (i) the term "competent authority" means: (i) le terme "autorité compétente" signifie: (i) muri Jersey, Minisitiri w'imari n'umutungo cyangwa umuhagarariye wemewe, naho (i)in Jersey, the Treasury and Resources Minister or his authorized representative, and (i) à Jersey, le ministre du Trésor et des Ressources ou son représentant autorisé, et (ii) mu Rwanda, bisobanura Minisitiri w'Imari n'igenamigambi umuhagarariye cyangwa wemewe; (ii) in Rwanda, the Minister responsible for Finance or his authorized representative; (ii) au Rwanda, le ministre chargé des finances ou son représentant autorisé; (i) ijambo "umwenegihugu" bisobanura: (i) the term "national" means: (i) le terme "ressortissant" signifie: rwo (i) ku ruhande rwa Jersey, umuntu uwo ari we wese utuye muri Jersey cyangwa urwego urwo ari rufite ubuzima gatozi, umuryango cyangwa ishyirahamwe ryahawe ubwo buzima gatozi hakurikijwe amategeko akurikizwa muri Jersey, naho; rwose (ii) ku ruhande rw'u Rwanda, bisobanura umuntu uwo ari we wese ufite ubwenegihugu bw'u Rwanda cyangwa urwego urwo ari rwo rwose rufite ubuzima gatozi, umuryango cyangwa ishyirahamwe ryahawe ubwo buzima gatozi hakurikijwe amategeko akurikizwa muri rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano; naho (k) ijambo "ubucuruzi" rikubiyemo gutanga serivisi zijyanye n'akazi n'ibindi bikorwa byigengwaho. (i) in relation to Jersey, any individual resident in Jersey or any legal person, partnership or association deriving its status as such from the laws in force in Jersey, and; (i) en ce qui concerne Jersey, toute personne résidant à Jersey ou toute personne morale, société de personnes ou association constituée conformément à la législation en vigueur à Jersey, et; (ii) in relation to Rwanda, any individual possessing the nationality or citizenship of Rwanda or any legal person, partnership or association deriving its status as such from the laws in force in a Contracting Party; and (ii) en ce qui concerne le Rwanda, toute personne possédant la nationalité ou la citoyenneté du Rwanda ou toute personne société de personnes ou morale, association constituée conformément à la législation en vigueur dans une Partie contractante ; et the term "business" (k) the performance of professional services and of other activities of an independent character. includes 9 le terme "affaire" comprend (k) la prestation de services professionnels et d'autres caractère indépendant. activités de (l) ijambo "ikigo cya Leta" cyangwa "urwego rwa Lta" bisobanura ikigo cyangwa urwego, bitewe n’uko ibintu bimeze, gishyirwaho n’itegeko kandi gikora gusa imirimo itari iy'ubucuruzi yashoboraga gukorwa mu bundi buryo na Guverinoma ya rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano. (l) the term "statutory body" or "public entity" means a body or entity, as the case may be, constituted by statute and performing only non-commercial functions which would otherwise be performed by the Government of a Contracting Party. ryose igihe rihabwa ritasobanuwe muri 2. Ku birebana no gushyira mu bikorwa aya Masezerano na rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano igihe icyo ari cyo yose, aya ijambo ryakoreshejwe Masezerano, usibye icyo gihe ukundi, igisobanuro hakurikijwe amategeko y’urwo ruhande, kugira ngo hakurikizwe umusoro urebwa n’aya Masezerano, igisobanuro icyo ari cyo cyose hakurikijwe amategeko y’umusoro akoreshwa n’urwo ruhande kitabwaho ku kindi cyatanzwe n’andi mategeko gisobanuro y'urwo ruhande. the application of the 2. As regards Agreement at any time by a Contracting Party, any term not defined therein shall, unless the context otherwise requires, have the meaning that it has at that time under the law of that Party for the purposes of the taxes to which the Agreement applies, any meaning under the applicable tax laws of that Party prevailing over a meaning given to the term under other laws of that Party. (l) le terme " organisme public" ou " entité publique" signifie un organisme ou une entité, selon le cas, constitué par une loi et n'exerçant que des fonctions non commerciales qui seraient autrement exercées par le gouvernement d'une partie contractante. 2. En ce qui concerne l'application de l'Accord à tout moment par une Partie contractante, tout terme qui n'y est pas défini ci-dessus a, à moins que le contexte ne l'exige autrement, le sens qu'il a à ce moment-là sous la législation de cette Partie pour l'application de l'impôt auquel l'Accord s'applique, tout sens en vertu de la législation fiscale applicable de cette Partie l'emportant sur le sens donné à ce terme par d'autres lois de cette Partie.

Ingingo ya 4: Utuye Article 4: Resident Article 4: Résident Ingingo ya 4: Umuntu utuye Article 4: Resident Article 4: Résident 1. Ku bw’aya Masezerano, ijambo "umuntu utuye muri rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano" bisobanura umuntu uwo ari we wese, hakurikijwe amategeko y'urwo ruhande, wakwa umusoro bitewe n’aho abarizwa, aho atuye, aho akorera cyangwa aho yagira ibindi bishingirwaho bisa na byo, kandi hakaba harimo urwo ruhande, n'agace ako ari 1. For the purposes of this Agreement, the term "resident of a Contracting Party" means any person who, under the laws of that Party, is liable to tax therein by reason of that person’s domicile, residence, place of management or any other criterion of a similar nature, and also includes that Party 1. Aux fins du présent Accord, le terme "résident d'une Partie contractante" signifie toute personne qui, selon la législation de cette Partie, est assujettie à l'impôt en raison du domicile, de la résidence, du lieu de gestion ou de tout autre critère de cette de même nature, et comprend également cette Partie et toute 10 ko kose mu mitegekere, urwego rw'ibanze n’amategeko ikigo cyangwa cy’urwo ruhande. kigengwa and any political subdivision, authority or statutory body thereof. local subdivision politique, autorité locale ou organe statutaire de celle-ci. 2. Mu gihe, bitewe n’ibiteganywa n’igika cya mbere cy'iyi ngingo, umuntu ari umuturage w’ impande zombi zihuriye kuri aya Masezerano, uburyo uwo muntu afatwamo bugenwa mu buryo bukurikira: 2. Where by reason of the provisions of paragraph 1 of this Article an individual is a resident of both Contracting Parties, then that individual’s status shall be determined as follows: 2. Lorsque, en raison des dispositions du paragraphe 1 du présent article, un individu est un résident des deux Parties contractantes, le statut de cet individu est déterminé comme suit: afitemo (a) umuntu afatwa gusa nk'umuturage w'uruhande urugo mu buryo buhoraho ; iyo atuye mu buryo buhoraho mu mpande zombi, uwo muntu afatwa nk'utuye gusa mu ruhande afitemo ku buryo bwa hafii isano ye bwite n’iy’ubukungu (ahari inyungu z’ubuzima); to is available (a) the individual shall be deemed to be a resident only of the Party in which a the permanent home individual; if a permanent home is available to the individual in both Parties, the individual shall be deemed to be a resident the only of individual’s economic personal relations are closer (center of vital interests); the Party with which and (a) l'individu est réputé être un résident seulement de la Partie dans laquelle un foyer permanent est à la disposition de l'individu; si une maison permanente est à la disposition de l'individu dans les deux Parties, l'individu est réputé être un résident seulement de la Partie avec laquelle ses relations personnelles et économiques sont plus étroites (centre des intérêts vitaux); (b) iyo uruhande uwo muntu afitemo inyungu z’ubuzima rudashobora kugenwa, cyangwa uwo muntu adatuye ku buryo buhoraho muri rumwe mu mpande zombi, uwo muntu afatwa nk'utuye gusa mu ruhande rw'aho abarizwa mu buryo bumenyerewe. (b) if the Party in which the center of vital interests of the individual is situated cannot be determined, or if the individual has not a permanent home available to the individual in either Party, the individual shall be deemed to be a resident only of the Party in which the individual has an habitual abode; (b) si la partie dans laquelle se trouve le centre des intérêts vitaux de l'individu ne peut être déterminée, ou si l'individu n'a pas de foyer permanent à sa disposition dans l'une ou l'autre des parties, l'individu est réputé être un résident de la laquelle il a une demeure habituelle; (c) iyo uwo muntu afite aho asanzwe abarizwa mu mpande zombi cyangwa nta na rumwe abarizwamo, afatwa nk'utuye gusa mu ruhande abarwamo nk'umwenegihugu; (c) if the individual has an habitual abode in both Parties or in neither of them, the individual shall be deemed to be a resident (c) si l'individu a une résidence habituelle dans les deux Parties ou dans aucun des deux, l'individu est réputé être un résident 11 only of the Party of which the individual is a national; seulement de ressortissant; la Partie dont il est (e) mu bindi bihe ibyo ari byo byose, inzego zibifitiye ububasha z'impande zihuriye kuri ikibazo mu aya Masezerano zikemura bwumvikane. (e) in any other case, the competent authorities of the Contracting Parties shall settle the question by mutual agreement. (e) dans tout autre cas, les autorités compétentes des Parties contractantes règlent la question d'un commun accord. 3. Iyo hakurikijwe ibiteganywa n'igika cya mbere, umuntu wundi utari utuye mu bihugu byombi bihuriye kuri aya Masezerano, inzego zibifitiye ububasha z'impande zihuriye kuri aya Masezerano zigerageza kugena, mu bwumvikane, uruhande rumwe uwo muntu afatwa mpamvu z’Amasezerano, hitawe ku hantu akorera, aho yanditse cyangwa se aho abarizwa no ku y'indi mpamvu iyo ari yo yose ifatika. nk'urutuyemo ku Mu gihe ayo Masezerano adahari, uwo muntu ntakurirwaho cyangwa ngo asonerwe umusoro uvugwa muri aya Masezerano, keretse mu rugero no mu buryo byumvikanweho n'inzego zibifitiye ububasha z'impande zihuriye kuri aya Masezerano. 3. Where by reason of the provisions of than an paragraph 1 a person other individual is a resident of both Contracting States, the competent authorities of the to Contracting States shall endeavour determine by mutual agreement the Contracting State of which such person shall be deemed to be a resident for the purposes of the Convention, having regard to its place of effective management, the place where it is incorporated or otherwise constituted and any other relevant factors. In the absence of such agreement, such person shall not be entitled to any relief or this exemption from Convention except to the extent and in such manner as may be agreed upon by the competent authorities of the Contracting States. tax provided by s'efforcent contractants 3. Si, en raison des dispositions du paragraphe 1, une personne autre qu'un individu est un résident des deux États contractants, les autorités compétentes des de États déterminer d'un commun accord l'État contractant dont cette personne est réputée être un résident aux fins de la Convention, compte tenu de son lieu de gestion effective, du lieu où il est incorporé ou autrement constitué et de tout autre facteur pertinent. l'absence d'un En tel accord, cette personne n'a droit à aucun secours ou exonération d'impôt prévue par la présente Convention, sauf dans la mesure et de la manière convenues par les autorités compétentes des États contractants.

Ingingo ya 5: Ikigo cy’ubucuruzi gihoraho Article 5: Permanent Establishment Article 5: Établissement permanent UMUTWE WA MUSARURO II: UMUSORO KU CHAPTER INCOME II: TAXATION OF CHAPITRE II: IMPOSITION DU REVENU Ingingo ya 5: Ikigo cy’ubucuruzi gihoraho Article 5: Permanent Establishment Article 5: Établissement permanent 1. Ku bw’aya Masezerano, ijambo "Ikigo cy’ubucuruzi gihoraho" risobanura ahantu 1. For the purposes of this Agreement, the term "permanent establishment" means a 1. Aux l'expression fins du présent Accord, "établissement 12 cy'ubucuruzi hahoraho hakorerwa ubucuruzi binyuze mu by’ikigo kigo bikorerwa mu buryo bwuzuye cyangwa igice cyabyo. ibikorwa fixed place of business through which the business of an enterprise is wholly or partly carried on. stable" désigne une installation fixe d'affaires par l'intermédiaire de laquelle les activités d'une entreprise sont exercées en tout ou en partie. 2. Amagambo "ikigo cy’ubucuruzi gihoraho" harimo cyane cyane: 2. The term "permanent establishment" includes especially: 2. Le terme "établissement permanent" comprend notamment: (a) ahantu ho gukorera; (a) a place of management; (a) un siège de direction; (b) ishami; (c) ibiro; (d) uruganda; (b) a branch; (c) an office; (d) a factory; (e) ahamurikirwa ibikorwa; (e) a workshop; (b) une branche; (c) un bureau; (d) une usine; (e) un atelier; (f) ububiko bw'umuntu uha abandi aho bakorera; (f) a warehouse in relation to a person providing storage facilities for others; (f) un entrepôt en relation avec une personne fournissant des installations de stockage pour d'autres; (g) iriba ikirombe cy'amabuye y'agaciro, ry'ibikomoka kuri peterori cyangwa gaze, ahacukurwa kariyeri cyangwa ahandi hantu aho ari ho hose hacukurwa imitungo kamere; na (g) a mine, an oil or gas well, a quarry or any other place of extraction of natural resources; and (g) une mine, un puits de pétrole ou de gaz, une carrière ou tout autre lieu d'extraction de ressources naturelles; et (h) urwuri, umurima cyangwa ahandi hantu hakorerwa ibikorwa by'ubuhinzi, amashyamba cyangwa ibijyanye na byo. (h)a farm, plantation or other place where agricultural, forestry plantation or related activities are carried on. (h) une ferme, une plantation ou un autre lieu où sont exercées des activités agricoles, des plantations forestières ou des activités apparentées. 13 3. Amagambo "ikigo cy’ubucuruzi gihoraho " hakubiyemo kandi: 3. The term "permanent establishment" also encompasses: L'expression 3. permanent" comprend également: "établissement ahateranyirizwa, inyubako cyangwa (a) ahantu hakorerwa ubwubatsi, umushinga cyangwa w’ubwubatsi, ibikorwa ahakorerwa by'igenzura bijyanye n'ibyavuzwe haruguru, ariko mu gihe aho hantu, uwo mushinga cyangwa igikorwa bimara gusa igihe kirenga amezi 6; (a) a building site, a construction, assembly or installation project or supervisory activities in connection therewith, but only if such site, project or activities last more than 6 months; (a) un chantier de construction, un projet ou de construction, d'assemblage de d'installation ou des activités surveillance rapportant, mais seulement si ce site, projet ou activité dure plus de 6 mois; s'y akazi bakozi (b) gutanga serivisi, harimo serivisi zikorwa n’undi muntu zihemberwa, bikorwa n'ikigo cy'ubucuruzi binyuze mu bakozi cyangwa abandi n'ikigo bahawe cy'ubucuruzi hagamijwe izo serivisi, ariko gusa mu gihe ibyo bikorwa bimeze gutyo bikomeza gukorwa (ku mushinga umwe cyangwa uwo bifitanye isano) muri rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano mu gihe cyangwa mu bihe birenze iminsi 183 y'igihe icyo ari cyo cyose cy'amezi cumi n'abiri byose biteranye. (b) the furnishing of services, including consultancy services, by an enterprise through employees or other personnel engaged by the enterprise for such purpose, but only if activities of that nature continue (for the same or a connected project) within a Contracting Party for a period or periods aggregating more than 183 days in any twelve-month period. par l'intermédiaire (b) la fourniture de services, y compris de consultance, par une services de entreprise des employés ou d'autres membres du personnel engagés par l'entreprise à cette fin, mais seulement si des activités de cette nature se poursuivent (pour un même projet ou un projet apparenté) dans une Partie contractante pendant une période ou des périodes totalisant plus de 183 jours au cours de toute période de douze mois. (c) ku birebana n’umuntu, gutanga serivisi kuri uwo muntu muri rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano, ariko gusa iyo igihe cyangwa ibihe uwo muntu azamara muri icyo gihugu birenze iminsi 183 guhera cyangwa kugeza uwo mwaka w'ingengo y'imari urangiye byose biteranye, gutanga izo serivisi bikorwa mu gihe icyo ari cyo cyose cy'amezi cumi n'abiri (c) for an individual, the performing of services in a Contracting State by that individual, but only if the individual’s stay in that State, for the purpose of period or periods aggregating more than 183 days commencing or ending in the fiscal year concerned performing those services, is for a within any twelve-month period (c) pour un individu, l'exécution de services dans un État contractant par cet individu, mais seulement si l'individu séjourne dans cet État, pour une période ou des périodes totalisant plus de 183 jours qui commencent ou se terminent au fiscale concernée, cours de l'exécution de ces services, est pour une période de douze mois l'année 14 (d) ishyirwaho cyangwa inyubako bikoreshwa mu bushakashatsi bw'umutungo kamere n’ubwo inyubako bikomeza gukoreshwa kugeza ku gihe kingana n'iminsi itari munsi ya 90. ishyirwaho cyangwa (d) an installation or structure used in the exploration for natural resources provided that the installation or structure continues for a period of not less than 90 days. 4. Hatitawe ku biteganywa bibanza by'iyi ngingo, ijambo "ikigo cy’ubucuruzi gihoraho" rifatwa nk’iridakubiyemo: preceding 4. Notwithstanding provisions of term the "permanent establishment" shall be deemed not to include: this Article, the (d) une installation ou une structure utilisée dans l'exploration de ressources naturelles à condition que l'installation ou la structure se poursuive pendant une période d'au moins de 90 jours. 4. Nonobstant les dispositions précédentes du présent article, le terme "établissement permanent" est réputée de ne pas inclure: imikoreshereze y'inyubako hagamijwe (a) gusa kubikamo, kumurikiramo cyangwa gutangiramo ibicuruzwa ibintu cyangwa by'ikigo cy'ubucuruzi; (a) the use of facilities solely for the purpose of storage, display or delivery of goods or merchandise belonging to the enterprise; (a) l'utilisation d'installations aux seules fins de stockage, d'exposition ou de livraison de biens ou de marchandises appartenant à l'entreprise; (b) gufata neza ububiko bw'ibintu cyangwa ibicuruzwa by'ikigo cy'ubucuruzi hagamijwe gusa cyangwa kubitanga; kubimurika kubibika, (c) gufata neza ububiko bw'ibintu cyangwa ibicuruzwa by'ikigo cy'ubucuruzi hagamijwe gusa kigo cy'ubucuruzi; bitunganywa n'ikindi ko (b) the maintenance of a stock of goods or merchandise belonging to the enterprise solely for the purpose of storage, display or delivery; (b) le maintien d'un stock de biens ou de marchandises appartenant à l'entreprise aux seules fins de stockage, d'exposition ou de livraison; (c) the maintenance of a stock of goods or merchandise belonging to the enterprise solely for the purpose of processing by another enterprise; (c) le maintien d'un stock de biens ou de marchandises appartenant à l'entreprise aux seules fins de transformation par une autre entreprise; (d) gufata neza ahantu hahoraho hakorerwa ubucuruzi hagamijwe gusa kugura ibintu cyangwa ibicuruzwa cyangwa gukusanya amakuru y'ikigo cy'ubucuruzi; (d) the maintenance of a fixed place of business the purpose of for purchasing goods or merchandise or of collecting information, for the enterprise; solely (d) le maintien d'une installation fixe d'affaires à seule fin d'acheter des marchandises ou de recueillir des informations pour l'entreprise; 15 (e) gufata neza ahantu hakorerwa ubucuruzi hagamijwe gusa gukora, mu nyungu z'ikigo cy'ubucuruzi, ikindi gikorwa icyo ari cyo cyose cyo gutegura cyangwa kunganira ikigo cy'ubucuruzi; (e) the maintenance of a fixed place of business solely for the purpose of carrying on, for the enterprise, any other activity of a preparatory or auxiliary character; (e) le maintien d'une installation fixe d'affaires dans le seul but d'exercer, pour l'entreprise, toute autre activité de caractère préparatoire ou auxiliaire; (f) gufata neza ahantu hakorerwa ubucuruzi hagamijwe gusa guhuriza hamwe ibikorwa byavuzwe mu bika bya (a) kugeza kuri (e), keretse icyo gikorwa nyamukuru gikorerwa ahantu hakorerwa ubucuruzi bwo guhuriza hamwe ari igikorwa cyo gutegura cyangwa cy'inyunganizi; (f) the maintenance of a fixed place of business solely for any combination of activities mentioned in subparagraphs (a) to (e), provided that the overall activity of the fixed place of business resulting from this combination is of a preparatory or auxiliary character. izina 5. Hatitawe ku biteganywa n'igika, cya 1 n'icya 2, by'iyi ngingo, iyo umuntu - utari uhagarariye ikigo cyigenga urebwa n’igika cya 7 cy'iyi ngingo - akora mu izina ry'ikigo cy'ubucuruzi kandi afite, kandi akora kenshi muri rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano, urwego ry'ikigo bagirana amasezerano mu cy'ubucuruzi, icyo kigo cy'ubucuruzi gifatwa nk'igifite ahantu hakorerwa hahoraho muri urwo ruhande hashingiwe ku bikorwa ibyo ari byo byose uwo muntu akorera ikigo cy'ubucuruzi, keretse ibikorwa by'uwo muntu atari ibivugwa gusa mu gika cya 4 cy'iyi iyo abikorera ahantu hakorerwa ngingo, ubucuruzi, aho hantu hakorerwa ubucuruzi ntihitwa gihoraho hakurikijwe ibiteganywa muri iki gika. cy’ubucuruzi ikigo 5. Notwithstanding the provisions of paragraphs 1 and 2 of this Article, where a than an agent of an person - other independent status to whom paragraph 7 of this Article applies - is acting on behalf of an enterprise and has, and habitually in a Contracting Party an exercises, authority to conclude contracts in the name of the enterprise, that enterprise shall be deemed to have a permanent establishment in that Party in respect of any activities which the enterprise, unless the activities of such person are limited to those mentioned in paragraph 4 of this Article which, if exercised through a fixed place of business, would not make this fixed place of business a permanent establishment under the provisions of that paragraph. that person undertakes for 16 pour toute (f) le maintien d'une installation fixe d'affaires combinaison d'activités mentionnée aux alinéas (a) à (e), à condition que l'activité globale de l'installation fixe d'affaires résultant de cette soit de nature combinaison préparatoire ou auxiliaire. les dispositions 5.Nonobstant des paragraphes 1 et 2 du présent article, lorsqu'une personne - autre qu'un agent d'un statut indépendant auquel s'applique le paragraphe 7 du présent article - agit pour le compte d'une entreprise et a, et exerce habituellement, dans une Partie à l'autorité de conclure des contrats au nom de l'entreprise, cette entreprise est réputée avoir un établissement permanent dans cette partie en ce qui concerne les activités qu'elle entreprend pour l'entreprise, sauf si les activités de cette personne sont au limitées paragraphe 4 du présent article qui, s'il était exercé par l'intermédiaire d'une installation fixe, ne ferait pas de cette établissement installation celles mentionnées fixe un à ikindi kigo, nk'igifite 6. Hatitawe ku biteganywa mu bika bibanza by'iyi ngingo, ikigo cy'ubwishingizi cya rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano gifatwa, keretse ku birebana no kwishingira ikigo cy’ubucuruzi gihoraho mu rundi ruhande mu zihuriye kuri aya Masezerano iyo gikora imirimo y'ubwishingizi ku butaka bw'urundi ruhande cyangwa cyishingira impanuka zo kuri urwo ruhande binyuze ku muntu utari uhagarariye ikigo cyigenga urebwa n'igika cya 7 cy'iyi ngingo. the 6. Notwithstanding preceding paragraphs of this Article, an insurance enterprise of a Contracting Party shall, except in regard to re-insurance, be deemed to have a permanent establishment in the other Contracting Party it collects premiums in the territory of that other Party or insures risks situated therein through a person other than an agent of an independent status to whom paragraph 7 of this Article applies. if 7. Ikigo cy'ubucuruzi ntigifatwa nk'igifite ikigo gihoraho muri rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano kubera ko gikora gusa ubucuruzi muri urwo ruhande binyujijwe ku muhuza wigenga, uhagarariye abahuza bigenga cyangwa undi uhagarariye isosiyete yigenga, uretse abo bantu bakora mu buryo busanzwe bw'ubucuruzi bwabo. 7. An enterprise shall not be deemed to have a permanent establishment in a Contracting Party merely because it carries on business in that Party through a broker, general commission agent or any other agent of an independent status, provided that such persons are acting in the ordinary course of their business. 8. Kuba isosiyete ibarizwa muri rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano igenzura cyangwa igenzurwa n'isosiyete ibarizwa ku rundi ruhande mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano, cyangwa ikorera ibikorwa by'ubucuruzi mu rundi ruhande (byaba binyuze mu kigo cy’ubucuruzi 8. The fact that a company which is a resident of a Contracting Party controls or is controlled by a company which is a resident of the other Contracting Party, or which carries on business in that other Party (whether permanent establishment or otherwise), shall not of through a 17 permanent selon des dispositions de ce paragraphe. article, une 6. Nonobstant les paragraphes précédents du présent entreprise d'assurance d'une Partie contractante, sauf en ce qui concerne la réassurance, est réputée avoir un établissement permanent dans l'autre Partie si elle perçoit des primes sur le territoire de cette autre Partie ou assure les risques qui y sont liés par l'intermédiaire d'une personne autre qu'un agent d'un statut indépendant auquel s'applique le paragraphe 7 du présent article. 7. Une entreprise n'est pas réputée avoir un établissement permanent dans une Partie contractante simplement parce qu'elle exerce ses activités dans cette Partie par l'intermédiaire d'un courtier, d'un commissionnaire général ou de tout autre agent indépendant, à condition que ces personnes agissent normalement de leurs affaires. 8. Le fait qu'une société qui est un résident d'une partie contractante contrôle ou est contrôlée par une société qui est un résident de l'autre partie contractante ou qui exerce des activités dans cette autre partie (que ce soit par l'intermédiaire d'un établissement permanent ou autre) ne gihoraho cyangwa ukundi), ubwayo ntiba ari cy’urundi ikigo ruhande. cy’ubucuruzi gihoraho itself constitute either company a permanent establishment of the other. constitue pas en soi soit une société d'un établissement permanent de l'autre. UMUTWE WA III: UMUSORO KU MUSARURO CHAPTER INCOME III: TAXATION OF CHAPITRE III: IMPOSITION DU REVENU

Ingingo ya 6: Umusaruro ukomoka ku mutungo utimukanwa Article 6: Income from Immovable Property Article 6: Revenus de biens immobiliers Ingingo ya 6: Umusaruro ukomoka ku mutungo utimukanwa Article 6: Income from Immovable Property Article immobiliers 6: Revenus des biens 1. Umusaruro w'utuye muri rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano ukomoka ku mutungo utimukanwa (harimo umusaruro ukomoka ku buhinzi cyangwa amashyamba) uherereye mu rundi ruhande mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano ushobora gusoreshwa muri urwo ruhande rundi. 1. Income derived by a resident of a Contracting Party from immovable property income from agriculture or (including forestry) situated in the other Contracting Party may be taxed in that other Party. 1. Les revenus qu'un résident d'une Partie contractante tire de biens immobiliers (y compris les revenus des exploitations agricoles ou forestières) situés dans l'autre Partie contractante assujettis à l'impôt dans cette autre Partie. 2. Ijambo "umutungo utimukanwa" rifite igisobanuro rikomora ku itegeko rya rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano umutungo urebwa uherereyemo. 2. The term "immovable property" shall have the meaning which it has under the law of the Contracting Party in which the property in question is situated. 2. Le terme "bien immobiliers" a le sens que lui attribue la législation de la Partie contractante où les biens dans lequel la propriété en question est située. Ijambo rikubiyemo umutungo ugeretse ku mutungo utimukanwa, ubworozi n'ibikoresho bikoreshwa mu buhinzi n'amashyamba, uburenganzira buvugwa mu biteganywa n'itegeko ibireba bwatishijwe, umutungo utimukanwa ikamamutungo n'uburenganzira bwo kwishyura budahoraho cyangwa buhoraho hagendewe ku mikorere, ry'umutungo hakurikijwe w'ubutaka rusange The term shall in any case include property accessory to immovable property, livestock and equipment used in agriculture and forestry, rights to which the provisions of general law respecting landed property apply, usufruct of immovable property and rights to variable or fixed payments as consideration for the working of, or the right to work, mineral deposits, sources and other Le terme comprend en tout cas les biens accessoires aux biens immobiliers, le bétail et le matériel utilisé dans l'agriculture et de la sylviculture, les droits auxquels s'appliquent les dispositions de la loi générale sur la propriété foncière, l'usufruit des biens immobiliers et les droits aux paiements variables ou fixes en contrepartie du travail ou du droit au 18 bwo uburenganzira ibirombe by'amabuye y'agaciro, inkomoko y'umutungo n'indi mitungo kamere; ubwato n'indege ntibifatwa nk'umutungo utimukanwa. gukora, natural resources; ships and aircraft shall not be regarded as immovable property. 3. Ibiteganywa n'igika cya mbere cy’iyi ngingo bireba umusaruro uva, ku buryo butaziguye, ku mikoreshereze, cyangwa imikoreshereze y'umutungo utimukanwa mu bundi buryo. ubukode runaka 3. The provisions of paragraph 1 of this Article shall apply to income derived from the direct use, letting, or use in any other form of immovable property. 4. Ibiteganywa n'ibika, icya mbere n’icya 3, by'iyi ngingo bireba kandi umusaruro ukomoka ku mutungo utimukanwa w'ikigo cy'ubucuruzi. 4. The provisions of paragraphs 1 and 3 of this Article shall also apply to the income from immovable property of an enterprise. les gisements minéraux, travail, les sources et autres ressources naturelles; les navires et aéronefs ne sont pas considérés comme des biens immobiliers. 3. Les dispositions du paragraphe 1 du présent article s'appliquent aux revenus provenant de l'utilisation directe, de la location ou de l'utilisation sous toute autre forme de biens immobiliers. 4. Les dispositions des paragraphes 1 et 3 du présent article s'appliquent également aux revenus provenant des biens immobiliers d'une entreprise.

Ingingo ya 7: Inyungu zikomoka ku bikorwa by’ubucuruzi Article 7: Business Profits Article 7: Bénéfices commerciaux 2 Ingingo ya 7: Inyungu zikomoka ku bikorwa by’ubucuruzi Article 7: Business Profits Article 7: Bénéfices commerciaux 1. Inyungu z'ikigo cy'ubucuruzi cya rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano zisoreshwa gusa muri urwo ruhande, keretse icyo kigo gikora ubucuruzi mu rundi ruhande mu zihuriye kuri aya Masezerano binyuze ku hantu hakorerwa hahoraho hahaherereye. 1. The profits of an enterprise of a Contracting Party shall be taxable only in that Party unless the enterprise carries on business in the other Contracting Party through a permanent establishment situated therein. 1. Les bénéfices d'une entreprise d'une partie contractante ne sont imposables que dans cette Partie, sauf si l'entreprise exerce son activité son activité dans l'autre partie contractante par l'intermédiaire d'un établissement permanent qui y est situé. ikigo cy'ubucuruzi gikora Iyo ibikorwa by'ubucuruzi byavuzwe haruguru, inyungu z'icyo kigo zishobora gusoreshwa mu rundi ruhande ariko gusa iyo inyinshi muri zo zikomoka kuri If the enterprise carries on business as aforesaid, the profits of the enterprise may be taxed in the other Party but only so much of them as is attributable to Si l'entreprise exerce ses activités de la les bénéfices de manière précitée, l'entreprise peuvent être imposés dans l'autre partie, mais seulement dans la mesure où ils sont attribuables à a) icyo kigo cy’ubucuruzi gihoraho; a) that permanent establishment; a) cet établissement permanent; 19 b) igurishwa muri urwo ruhande rundi ry'ibintu cyangwa ibicuruzwa bimwe cyangwa bisa nk'ibyo byacururijwe ahantu hakorerwa hahoraho; b) sales in that other state of goods or merchandise of the same or similar kind as those that permanent establishment; through sold b) les ventes dans cet autre état de biens ou de marchandises de même nature ou de nature similaire à celles vendues par l'intermédiaire de cet établissement permanent; c) ibindi bikorwa by'ubucuruzi bikorerwa muri urwo ruhande rundi ari bimwe cyangwa bisa nk'ibyo byagize uruhare ikigo cy’ubucuruzi gihoraho. c) other business activities carried on in that other state of the same or similar kind as that permanent through those affected establishment. d'autres c) commerciales activités exercées dans cet autre état de nature identique ou similaire à ceux qui sont affectés par cet établissement permanent. 2. Haseguriwe ibiteganywa n'igika cya 3 cy'iyi ngingo, iyo ikigo cy'ubucuruzi cy'uruhande mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano gikorera ubucuruzi mu rundi ruhande mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano binyuze ikigo cy’ubucuruzi gihoraho kihaherereye, inyungu zo muri buri ruhande mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano zibarirwa mu zo ikigo cy’ubucuruzi gihoraho cyateganyije kubona iyo zari iz'ikigo cy'ubucuruzi bitandukanye gikora ibikorwa bimwe cyangwa bisa mu buryo bumwe cyangwa busa kandi gikorana ku buryo bwigenga busesuye n'ikigo cy'ubucuruzi gifite ikigo cy’ubucuruzi gihoraho. 3. Mu kugena inyungu z'ikigo cy’ubucuruzi gihoraho, amafaranga ntihabarirwamo yishyurwa mu migendekere y'ubucuruzi bw'ikigo cy’ubucuruzi gihoraho, hakubiyemo rwego amafaranga yakoreshejwe mu through 2. Subject to the provisions of paragraph 3 of this Article, where an enterprise of a Contracting Party carries on business in the other Contracting Party a permanent establishment situated therein, there shall in each Contracting Party be attributed to that permanent establishment the profits which it might be expected to make if it were a distinct and separate enterprise engaged in the same or similar the same or similar activities under wholly conditions independently with the enterprise of which it is a permanent establishment. dealing and l'autre activité 2. Sous réserve des dispositions du paragraphe 3 du présent article, lorsqu'une entreprise d'une Partie contractante exerce son Partie dans l'intermédiaire d'un contractante par établissement permanent qui y est situé, il est accordé à chaque Partie contractante les bénéfices que l'on pourrait s'attendre à faire s'il agit d'une entreprise distincte et séparée engagés dans des activités identiques ou selon des conditions identiques ou similaires et traitant en indépendance avec l'entreprise dont elle est un établissement permanent. similaires toute 3. In determining the profits of a permanent establishment, there shall be allowed as deductions expenses which are incurred for the purposes of the including permanent the business of establishment, 3. Pour la détermination des bénéfices d'un sont établissement permanent, déductibles les dépenses encourues aux l'établissement fins de l'activité de les dépenses permanent, y compris 20 rw'ubuyobozi n'imiyoborere rusange, niba muri rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano aho ikigo cy’ubucuruzi gihoraho gihari cyangwa ari ahandi. and general administrative executive the in expenses so Contracting State in which the permanent establishment is situated or elsewhere. incurred, whether et ainsi administratives générales l'État encourues, que ce soit dans contractant où établissement permanent est situé ou ailleurs. akomoka Icyakora, ayo mafaranga akatwa ntakurwa ku mafaranga yishyuwe, iyo ahari, yishyuwe n’ikigo cy’ubucuruzi gihoraho, icyicaro gikuru cyangwa ibindi biro runaka byacyo mu buryo k'ubuhanzi, bw'amafaranga ibihembo cyangwa ubundi bwishyu bukomoka ku mikoreshereze y'impamyabuvumbuzi cyangwa ubundi burenganzira cyangwa mu buryo bw'amafaranga ya komisiyo kuri serivisi yihariye yakozwe cyangwa mu rwego rw'ubuyobozi, keretse ari banki mu buryo ikigo y'inguzanyo bw'inyungu cy’ubucuruzi gihoraho. yahawe y'ikigo inyungu ayakoreshejwe) Mu buryo bumwe, nta buryozwe bubaho, mu kugena cy’ubucuruzi gihoraho, ku mafaranga yishyuzwa (keretse ari n’ikigo ugusubiza cy’ubucuruzi gihoraho n'icyicaro gikuru cyangwa ibindi biro ibyo ari byo byose byayo mu y'ubuhanzi, bw'amafaranga igihembo cyangwa ubundi bwishyu bukomoka ku mikoreshereze y'impamyabuvumbuzi cyangwa ubundi burenganzira cyangwa mu buryo bw'amafaranga ya komisiyo kuri serivisi yihariye yakozwe cyangwa mu rwego rw'ubuyobozi, keretse ari banki mu buryo buryo expenses) by However, no such deduction shall be allowed in respect of amounts, if any, paid (otherwise than towards reimbursement of actual the permanent establishment to the head office of the enterprise or any of its other offices, by way of royalties, fees or other similar payments in return for the use of patents or other rights, or by way of commission, for specific for management, or, except in the case of a banking enterprise, by way of interest on moneys permanent to establishment. performed or services lent the for amounts Likewise, no account shall be taken, in the determination of the profits of a permanent establishment, charged (otherwise than towards reimbursement of actual expenses), by the permanent establishment to the head office of the enterprise or any of its other offices, by way of royalties, fees or other similar payments in return for the use of patents or other rights, or by way of commission for specific services performed or for management, or, except in the case of a banking enterprise by way of interest on moneys lent to the head 21 payés les montants, Toutefois, une telle déduction n'est pas le cas accordée pour échéant, l'établissement par permanent au siège social de l'entreprise ou à l'un de ses autres bureaux, sous forme de redevances, de frais ou d'autres paiements similaires en échange de brevets ou d'autres droits, ou sous forme de commission, pour des services spécifiques rendus ou pour la gestion, ou, sauf dans le cas d'une entreprise bancaire, sous forme d'intérêts sur les sommes prêtées à l'établissement permanent. que pour (autrement De même, lors de la détermination des bénéfices d'un établissement permanent, il n'est pas tenu compte des montants le facturés remboursement des dépenses effectives) par l'établissement permanent au siège de l'entreprise ou à l'un de ses autres bureaux, par le biais de redevances, de frais ou d'autres paiements similaires en échange de brevets ou d'autres droits, ou au moyen services de spécifiques fournis ou pour la gestion, ou, sauf dans le cas d'une entreprise bancaire, commission pour des bw'inyungu y'inguzanyo yahawe icyicaro gikuru cy'ikigo cy'ubucuruzi cyangwa ibindi biro ibyo ari byo byose byayo. office of the enterprise or any of its other offices. inyungu z'icyicaro 4. Kugeza ubu byabaye umuco muri rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano kugena gihoraho hashingiwe ku mugabane w'inyungu zose z'ikigo cy'ubucuruzi mu bice byacyo binyuranye, mu gika cya 2 nta cyabuza rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano kugena umusoro hagendewe kuri uwo mugabane nk'uko byabaye umuco. zitangirwa inyungu 4. In so far as it has been customary in a Contracting State to determine the profits to be attributed to a permanent establishment on the basis of an apportionment of the total profits of the enterprise to its various parts, nothing in paragraph 2 shall preclude that Contracting State from determining the profits to be taxed by such an apportionment as may be customary. par moyen d'intérêts sur les fonds prêtés au siège social de l'entreprise ou à l'un de ses autres bureaux. 4. Dans la mesure où il est d'usage dans un les État contractant de déterminer bénéfices à attribuer à un établissement permanent sur la base d'une répartition des bénéfices totaux de l'entreprise entre ses différentes parties, rien dans le paragraphe 2 n'exclut cet État contractant de déterminer les bénéfices à imposer par répartition qui peut être telle une habituelle. bwo gutanga Uburyo umugabane bwashyizweho bukorwa gutyo ku buryo ibivamo biba bikurikije amahame ari muri iyi ngingo. The method of apportionment adopted shall, however, be such that the result shall be in accordance with the principles contained in this Article. La méthode de répartition adoptée doit cependant être telle que le résultat obtenu soit conformément aux principes contenus dans le présent article. 5. Nta nyungu ihabwa ikigo cy’ubucuruzi gihoraho kubera kugurwa n’icyo kigo kw’ibintu cyangwa 'ibicuruzwa by'ikigo cy'ubucuruzi. 5. No profits shall be attributed to a permanent establishment by reason of the mere permanent by establishment of goods or merchandise for the enterprise. purchase that 5. Aucun bénéfice n'est attribué à un établissement permanent en raison du simple achat par cet établissement permanent de biens ou de marchandises pour l'entreprise. 6. Ku bw’ibivugwa mu bika bibanza by'iyi ngingo, inyungu zihabwa ikigo cy’ubucuruzi gihoraho zigenwa n'uburyo busanzwe buri mwaka, keretse hari impamvu nziza kandi ifatika yatuma bikorwa ukundi. 6. For the purposes of the preceding paragraphs of this Article, the profits to be attributed to the permanent establishment shall be determined by the same method year by year unless there is good and sufficient reason to the contrary. 6. Aux fins des paragraphes précédents du présent article, les bénéfices à attribuer à l'établissement sont déterminés par la même méthode année par année, à moins qu'il n'y ait une raison valable et suffisante pour le contraire. permanent 22 7. Iyo inyungu zirimo ibigize umusaruro bivugwa ku buryo bunyuranye mu zindi ngingo z'aya Masezerano, ubwo ibiteganywa muri ntibihungabanywa n'ibiteganywa muri iyi ngingo. ngingo izo 7. Where profits include items of income which are dealt with separately in other Articles of the provisions of those Articles shall not be affected by the provisions of this Article. this Agreement, then 7. Lorsque les bénéfices comprennent des éléments de revenu traités séparément dans d'autres articles du présent Accord, les dispositions de ces articles ne sont pas affectées par les dispositions du présent article.

Ingingo ya 8: Ubwikorezi bwo mu mazi no mu kirere Article 8: Shipping and Air Transport Article 8: Transport maritime et aérien Ingingo ya bishamikiyeho 9: Ibigo by'ubucuruzi Ingingo ya 8: Ubwikorezi bwo mu mazi no mu kirere Article 8: Shipping and Air Transport Article 8: Transport maritime et aérien 1. Inyungu z'ikigo cy'ubucuruzi cya rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano ziva mu indege mu gukoresha ubwato cyangwa bwikorezi mpuzamahanga zisoreshwa gusa muri urwo ruhande. 1. Profits derived by an enterprise of a Contracting Party from the operation of ships or aircraft in international traffic shall be taxable only in that Party. 2. Ibiteganywa n'igika cya mbere cy'iyi ngingo bireba kandi inyungu zo kujya mu rugaga, ubucuruzi bukorewe hamwe cyangwa ikigo cyo ku rwego mpuzamahanga. 2. The provisions of paragraph 1 of this Article shall also apply to profits from the participation in a pool, a joint business or an international operating agency. 1. Les bénéfices tirés par une entreprise d'une Partie contractante de l'exploitation trafic de navires ou d'aéronefs en international ne sont imposables que dans cette Partie. 2. Les dispositions du paragraphe 1 du présent article s'appliquent également aux bénéfices provenant de la participation à un pool, une entreprise commune ou un organisme international d'exploitation. 3. ku bw’iyi ngingo, inyungu zikomoka ku indege mu gukoresha ubwato cyangwa bwikorezi mpuzamahanga zirimo: 3. For the purposes of this Article, profits from the operation of ships or aircraft in international traffic shall include: 3. Aux fins du présent article, les bénéfices provenant de l'exploitation de navires trafic d'aéronefs international comprennent: ou en (a) inyungu zikomoka ku bukode bw'ubwato cyangwa indege; n' (a) profits from the rental on a bareboat basis of ships or aircraft; and (a) les bénéfices tirés de la location coque nue de navires ou d'aéronefs; et (b) inyungu zikomoka ku mikoreshereze, ugufata neza cyangwa ubukode bwa kontineri bikoresho (harimo romoroki n'ibindi (b) profits from the use, maintenance or rental of containers (including trailers and related equipment for the transport of 23 (b) les bénéfices provenant de l'utilisation, de location de conteneurs (y compris les remorques et les l'entretien ou de la by'ubwikorezi bwa kontineri) zikoreshwa mu gutwara ibintu cyangwa ibicuruzwa, iyo ubwo bukode cyangwa iyo mikoreshereze, ugufata neza cyangwa ubukode, iyo ari ngombwa, bidateguwe mu mikoreshereze y'ubwato bwikorezi cyangwa mpuzamahanga. y’indege mu containers), used for the transport of goods or merchandise, where such rental or such use, maintenance or rental, as the case may be, is incidental to the operation of ships or aircraft in international traffic. équipements connexes pour le transport de conteneurs), utilisés pour le transport de biens ou de marchandises, lorsque cette location ou utilisation, entretien ou location, selon le cas, est accessoire à l'exploitation de navires ou d'aéronefs en trafic international. Ingingo bishamikiyeho ya Iyo 9: Ibigo by'ubucuruzi

Article 9: Associated Enterprises Article 9: Entreprises associée Article 9: Associated Enterprises Article 9: Entreprises associées Where lorsque (a) ikigo cy'ubucuruzi cya rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano kigira uruhare mu buryo butaziguye cyangwa buziguye mu miyoborere, igenzura cyangwa imari shingiro y'ikigo cy'ubucuruzi cy'urundi ruhande mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano; cyangwa (a) an enterprise of a Contracting Party participates directly or indirectly in the management, control or capital of an enterprise of the other Contracting Party, or (a) une entreprise d'une partie contractante participe directement ou indirectement à la direction, au contrôle ou au capital l'autre partie d'une contractante, ou entreprise de (b) abo bantu bagira uruhare rutaziguye cyangwa ruziguye mu miyoborere, igenzura cyangwa imari shingiro y'ikigo cy'ubucuruzi cya rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano n'ikigo cy'ubucuruzi cy'Urundi ruhande mu mpande zihuriye kuri aya uburyo Masezerano, bwashyizweho cyangwa butegetswe hagati y'ibigo by'ubucuruzi mu mikoranire yabyo itandukanye n'imari y'ubucuruzi n'iyashyizweho hagati y'ibigo by'ubucuruzi zagombaga byigenga; inyungu kandi ubwo yaba (b) the same persons participate directly or indirectly in the management, control or capital of an enterprise of a Contracting Party and an enterprise of the other Contracting Party, and in either case conditions are made or imposed between the two enterprises in their commercial or financial relations which differ from those which would be made between independent enterprises, then any profits which would, but for those conditions, have accrued to one of the enterprises, but, by reason of 24 contractante (b) les mêmes personnes participent directement ou indirectement à la gestion, au contrôle ou au capital d'une entreprise d'une partie et d'une entreprise de l'autre partie contractante, et dans les deux cas, des conditions sont établies ou imposées entre les deux entreprises relations commerciales ou financières qui diffèrent de celles qui sont établies entre des entreprises indépendantes, puis des bénéfices qui, sans ces conditions, ont été leurs dans kwiyongera kuri kimwe muri ibyo bigo by'ubucuruzi, ariko kubera ubwo buryo ntabwo ziyongereye, izo nyungu zishobora kubarirwa mu nyungu z'icyo kigo kandi zigasoreshwa muri ubwo buryo. 2. Iyo rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano rufite uruhare mu nyungu z'ikigo cy'ubucuruzi cy'urwo ruhande - n'imisoro muri ubwo buryo - inyungu ikigo cy'ubucuruzi cy'urundi ruhande mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano zasoreshejwe muri urwo ruhande kandi inyungu zirimo ari inyungu zagombye kwiyongera ku kigo cy'ubucuruzi cy'uruhande rwavuzwe mbere iyo uburyo bwashyizweho hagati y'ibigo by'ubucuruzi bibiri ari ubwari bukwiye gushyirwaho hagati y'ibigo by'ubucuruzi byigenga; ubwo urwo ruhande rundi ruhuza, mu buryo bukwiye, amafaranga y'umusoro asoreshwa muri aya Masezerano kuri izo nyungu. those conditions, have not so accrued, may be included in the profits of that enterprise and taxed accordingly. acquis à l'une des entreprises, mais en raison de ces conditions, ne l'ont pas encore accumulé, peuvent être inclus dans les bénéfices de cette entreprise et imposés en conséquence. 2. Where a Contracting Party includes in the profits of an enterprise of that Party - and taxes accordingly - profits on which an enterprise of the other Contracting Party has been charged to tax in that other Party and the profits so included are profits which would have accrued to the enterprise of the first-mentioned Party if the conditions made between the two enterprises had been those which would have been made between independent enterprises, then that other Party shall make an appropriate adjustment to the amount of the tax charged therein on those profits. 2. Lorsqu'une partie contractante inclut dans les bénéfices d'une entreprise de cette partie - et taxes en conséquence - les bénéfices sur lesquels une entreprise de l'autre partie contractante a été imposée dans cette autre partie et les bénéfices ainsi inclus sont des bénéfices qui ont été réalisés par l'entreprise de la première partie si les conditions établies entre les deux entreprises avaient été celles qui ont entreprises été indépendantes, alors cette autre partie procède à un ajustement approprié du montant de l'impôt qui y est perçu sur ces bénéfices. entre des établies Mu kugena iryo huza rirebana n'ibindi biteganywa n'aya Masezerano n'inzego zibifitiye ububasha z'impande zihuriye kuri aya Masezerano, iyo ari ngombwa, zigishanya inama. In determining such adjustment, due regard shall be had to the other provisions of this Agreement and the competent authorities of the Contracting Parties shall if necessary, consult each other. tenu Pour déterminer cet ajustement, il est autres dûment dispositions du présent Accord et, si nécessaire, les autorités compétentes des Parties contractantes se consultent. compte des

Ingingo ya 10: Urwunguko rugabanwa Article 10: Dividends Article 10: Dividendes Ingingo ya 10: Urwunguko rugabanwa Article 10: Dividends Article 10: Dividendes rwishyuwe 1. Urwunguko n'isosiyete ibarizwa muri rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano ku muntu utuye rugabanwa 1. Dividends paid by a company which is a resident of a Contracting Party to a resident 1. Les dividendes payés par une société qui résident d'une Partie contractante à un résident de l'autre Partie est un 25 w'urundi ruhande mu zihuriye kuri aya Masezerano zishobora gusoreshwa mu rundi ruhande mu zihuriye kuri aya Masezerano. of the other Contracting Party may be taxed in that other Contracting Party. contractante sont imposables dans cette autre Partie contractante. inyungu yishyura 2. Icyakora, urwo rwunguko rugabanwa rushobora kandi gusoreshwa muri rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano iyo sosiyete z'imigabane ibarizwamo kandi hakurikijwe amategeko y'urwo ruhande umusoro yakwa utarenga 10 ku ijana by'amafaranga yose y' urwunguko rugabanwa, keretse uwishyurwa urwunguko rugabanwa ari utuye mu rundi ruhande mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano. 2. However, such dividends may also be taxed in the Contracting Party of which the company paying the dividends is a resident and according to the laws of that Party, but if the beneficial owner of the dividends is a resident of the other Contracting Party, the tax so charged shall not exceed10 per cent of the gross amount of the dividends. 2. Toutefois, ces dividendes peuvent également être imposés dans la Partie contractante dont la société qui paie les dividendes est un résident et selon les lois de cette Partie, mais si le bénéficiaire effectif des dividendes est un résident de l'autre Partie contractante, l'impôt ainsi perçu ne doit pas dépasser 10 pour cent du montant brut des dividendes. Inzego zibifitiye ububasha z'impande zihuriye ku kuri bwumvikane uburyo bwo gukuraho iyo nzitizi. aya Masezerano zikemura competent authorities The the shall by mutual Contracting Parties agreement settle the mode of application of this limitation. of Iki gika ntikireba umusoro w'isosiyete ku n'inyungu zishyuriwe urwunguko rugabanwa. This paragraph shall not affect the taxation of the company in respect of the profits out of which the dividends are paid. iyi ngingo 3. Ijambo "urwunguko rugabanwa" nk'uko rikoreshwa muri risobanura inyungu ikomoka ku migabane cyangwa ibindi bitari amadeni yishyuzwa, kugira uruhare mu kubona inyungu ndetse n'inyungu zikomoka ku burenganzira bw'amasosiyete y'ubucuruzi yakwa uwo musoro nk'inyungu zikomoka ku migabane hagendewe ku mategeko ya rumwe 3. The term "dividends" as used in this

Ingingo ya 11: Inyungu Article 11: Interest Article 11: Intérêt Ingingo ya 11: Inyungu Article 11: Interest Article 11: Intérêt 1. Inyungu ikomoka kuri rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano kandi yishyuwe utuye wo mu rundi ruhande mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano ishobora gusoreshwa muri urwo ruhande rundi mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano. 2. Icyakora, izo nyungu kandi zishobora gusoreshwa muri rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano zikomokamo kandi hakurikijwe amategeko y'urwo ruhande mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano, ariko iyo uhabwa inyungu ari utuye mu rundi ruhande mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano, umusoro wakwa nturenga 10 ku ijana by’amafaranga mbumbe y'inyungu. 1. Interest arising in a Contracting Party and paid to a resident of the other Contracting Party may be taxed in that other Contracting Party. 1. Les intérêts provenant d'une Partie contractante et payés à un résident de l'autre Partie contractante sont imposables dans cette autre Partie contractante. to the 2. However, such interest may also be taxed in the Contracting Party in which it arises and according that Contracting Party, but if the beneficial owner of the interest is a resident of the other Contracting Party, the tax so charged shall not exceed 10 per cent of the gross amount of the interest. laws of intérêts peuvent 2. Toutefois, ces également être imposés dans la partie contractante d'où ils proviennent et selon la législation de cette Partie contractante, mais si le propriétaire bénéficiaire des intérêts est un résident de l'autre Partie contractante, la taxe ainsi perçue ne doit pas dépasser 10 pour cent du montant brut des intérêts. 28 Inzego zibifitiye ububasha z'impande zihuriye kuri aya Masezerano zishyiraho uburyo bwo gukuraho iyo nzitizi mu bwumvikane. competent authorities The the Contracting Parties shall settle the mode of application of this limitation by mutual agreement. of Les autorités compétentes des Parties le mode établissent contractantes d'application de cette limitation d'un commun accord. 3. Hatitawe ku biteganywa mu gika cya 2 cy'iyi ngingo, inyungu zikomoka muri rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano kandi zarishyuwe guverinoma y’urundi ruhande mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano zisonerwa umusoro mu ruhande rwavuzwe mbere. the provisions of 3. Notwithstanding paragraph 2 of this Article, interest arising in a Contracting Party and paid to the Government of the other Contracting Party shall be exempt from tax in the first- mentioned Party. les dispositions du 3. Nonobstant les paragraphe 2 du présent article, intérêts partie contractante et payés au gouvernement de l'autre partie contractante sont exonérés d'impôt dans la première partie. provenant d'une Ku bw’iki gika, ijambo "Guverinoma": For the purpose of this paragraph, the term "Government": Aux fins du présent paragraphe, le terme "Gouvernement": (a) Ku ruhande rwa Jersey, bisobanura Guverinoma ya Jersey kandi harimo: (a) In the case of Jersey, means the Government of Jersey and shall include: (a) Dans le cas de Jersey, signifie le gouvernement doit comprendre: Jersey de et (i) urwego rubishinzwe; na (i) a statutory body; and (i) un organe statutaire; et (ii) ikigo icyo ari cyo cyose cya Guverinoma ya Jersey mu buryo busesuye. (ii) any institution wholly owned by the Government of Jersey. (ii) toute institution entièrement détenue par le gouvernement de Jersey. (b) Ku Guverinoma y'u Rwanda kandi harimo: rw'u Rwanda bivuga ruhande (b) In the case of Rwanda, means the Government of Rwanda and shall include: (b) Dans le cas du Rwanda, signifie le gouvernement du Rwanda et comprend: (i) urwego urwo ari rwo rwose rwa Leta rwasonewe umusoro ku nyungu z'ikigo cy'ubucuruzi hakurikijwe amategeko y'imisoro n'amahoro mu Rwanda; na (i) any public entity exempts from corporate income tax under Rwandan tax laws; and (i) toute entité publique exonérée de l'impôt sur le revenu des sociétés selon les lois fiscales du Rwanda; et 29 (ii) urwego urwo ari rwo rwose rufitwe na Guverinoma y'u Rwanda ku buryo busesuye. (ii) any institution wholly owned by the Government of Rwanda. (ii) toute institution entièrement détenue par le gouvernement du Rwanda. 4. Ijambo "inyungu" nk'uko ryakoreshejwe muri iyi ngingo bivuga umusaruro ukomoka ku madeni yishyuzwa y'ubwoko bwose, waba wishingiwe cyangwa utishingiwe n’ingwate ndetse waba utanga cyangwa udatnga uburenganzira ku kugira uruhare ku nyungu z'ufite umwenda, by'umwihariko, umusaruro ukomoka ku mpapuro za Leta n'umusaruro ukomoka ku mpapuro mvunjwafaranga irimo cyangwa uduhimbazamusyi n'ibihembo bijyanye n’izo mpapuro, impapuro mvunjwafaranga cyangwa imigabane nguzanyo. imigabane nguzanyo Amande y'ubukererwe ntafatwa nk'inyungu ku bw’iyi ngingo. bwo kwishyura 4. The term "interest" as used in this Article means income from debt-claims of every kind, whether or not secured by mortgage and whether or not carrying a right to participate in the debtor's profits, and in particular, from government income from bonds or securities and debentures, including premiums and prizes attaching to such securities, bonds or debentures. income 4. Le terme "intérêt", tel qu'il est utilisé dans le présent article, signifie les revenus de créances de toute nature, qu'elles soient ou non garanties par hypothèque et qu'elles confèrent ou non un droit de participation aux bénéfices du débiteur, et en notamment, revenu de titres d'État et revenus de bons ou de débentures, y compris les primes et les prix attachés à ces titres, bons ou débentures. Penalty charges for late payment shall not be regarded as interest for the purpose of this Article. Les pénalités de retard ne sont pas considérées comme des intérêts aux fins du présent article. 5. Ibiteganywa n'ibika, icya mbere, icya 2 n’icya 3, by'iyi ngingo ntibireba niba uhabwa inyungu, utuye muri rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano, akora ibikorwa by'ubucuruzi mu rundi ruhande mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano aho inyungu zikomoka ku kigo cy’ubucuruzi gihoraho giherereye rijyanye n'inyungu yishyuwe rifitanye isano n'aho hantu icyo gihe hakorerwa hahoraho. Muri ibiteganywa n'ingingo ya 7 birakurikizwa. ryishyuzwa n'ideni 5. The provisions of paragraphs 1, 2 and 3 of this Article shall not apply if the beneficial owner of the interest, being a resident of a Contracting Party, carries on business in the other Contracting Party in which through a interest arises permanent establishment situated therein and the debt-claim in respect of which the interest is paid is effectively connected with such permanent establishment. In such case the provisions of Article 7 shall apply. the 30 4. Les dispositions des paragraphes 1, 2 et 3 du présent article ne s'appliquent pas si le propriétaire bénéficiaire de l'intérêt, étant un résident d'une Partie contractante, fait un commerce dans l'autre Partie contractante l'intérêt provient de l'établissement permanent qui s'y trouve et la créance sur laquelle l'intérêt est payé est effectivement liée à cet établissement permanent. Dans ce cas, les dispositions de l'article 7 sont applicables. laquelle dans 6. Inyungu zifatwa ko zikomoka muri rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano iyo uwishyura ari utuye muri urwo ruhande. 6. Interest shall be deemed to arise in a Contracting Party when the payer is a resident of that Party. 6. Les intérêts sont considérés comme provenant d'une partie contractante lorsque le débiteur est un résident de cette partie. Ariko iyo umuntu wishyura inyungu, niba uwo muntu ari utuye muri rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano cyangwa atari we, afite ikigo cy’ubucuruzi gihoraho muri rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano gifitanye isano n'inshingano ku nyungu yishyuwe yakiriwe, kandi iyo nyungu yishyurwa n'ikigo cy’ubucuruzi gihoraho, ubwo iyo nyungu ifatwa ko ikomoka mu ruhande gihoraho giherereyemo. cy’ubucuruzi ikigo n'uhabwa y'uwishyura 7. Iyo, hashingiwe ku mibanire yihariye iri hagati inyungu cyangwa hagati yabo bombi n'undi muntu, iyo amafaranga y'inyungu, ku bijyanye n'ideni ryishyuwe, arenze umubare wumvikanweho n'uwishyura ndetse n'uhabwa inyungu iyo mibanire idahari, ibiteganywa n'iyi ngingo bikurikizwa gusa ku mafaranga yavuzwe nyuma. Muri icyo gihe igice kirengaho cy'ubwishyu gikomeza ku mategeko ya buri rumwe mu mpande zihuriye gusoreshwa hashingiwe a Party Where, however, the person paying the interest, whether that person is a resident of a Contracting Party or not, has in a permanent Contracting establishment in connection with which the indebtedness on which the interest is paid was incurred, and such interest is borne by such permanent establishment, then such interest shall be deemed to arise in the Party in which the permanent establishment is situated. contractante une Partie Toutefois, lorsque la personne qui paie les intérêts, si cette personne soit ou non résidente d'une Partie contractante, ait un dans établissement permanent à l'égard duquel la dette sur laquelle les intérêts sont payés a été engagée, et ces intérêts sont pris en charge par cet établissement permanent, ces intérêts sont considérés comme provenant de la Partie dans laquelle l'établissement permanent est situé. 7. Where, by reason of a special relationship between the payer and the beneficial owner or between both of them and some other person, the amount of the interest, having regard to the debt-claim for which it is paid, exceeds the amount which would have been agreed upon by the payer and the beneficial owner in the absence of such relationship, the provisions of this Article shall apply only to the last-mentioned amount. le payeur et 7. Lorsque, en raison d'une relation particulière entre le propriétaire bénéficiaire ou entre eux et une autre personne, le montant de l'intérêt, compte tenu de la créance pour laquelle il est payé, excède le montant qui aurait été convenu entre le payeur et le propriétaire bénéficiaire en telle relation, les dispositions du présent article ne s'appliquent qu'au montant mentionné dernièrement. l'absence d'une In such case, the excess part of the payments shall remain taxable according to the laws of each Contracting Party, due regard being Dans ce cas, la partie excédentaire des paiements reste imposable conformément législation de chaque Partie à la 31 aya Masezerano, hashingiwe ku kuri biteganywa n'aya Masezerano. had to Agreement. the other provisions of this contractante, compte dûment tenu des autres dispositions du présent Accord. 8. Nta gusonera guhari hakurikijwe iyi ngingo iyo yari impamvu nyamukuru cyangwa imwe mu mpamvu nyamukuru z'umuntu uwo ari we wese urebwa n'ishyirwaho cyangwa itangwa ry'ideni ry'inyungu yishyuwe hakurikijwe iyi ngingo hakoreshejwe iryo shyirwaho cyangwa itangwa. ryishyuzwa 8. No relief shall be available under this

Ingingo ya 12: Ibihembo by’ubuhanzi Article 12: Royalties Article 12: Redevances Ingingo ya 12: Amahoro Article 12: Royalties Article 12: Redevances 1. Amahoro akomoka muri rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano kandi yishyuwe utuye mu rundi ruhande mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano ashobora gusoreshwa muri urwo ruhande rundi mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano. 2. Icyakora, ayo mahoro ashobora kandi gusoreshwa muri rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano akomokamo kandi hakurikijwe amategeko y'urwo ruhande, ariko iyo uhabwa amahoro ari utuye mu rundi ruhande mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano, umusoro wakwa nturenga 10 ku ijana by'amafaranga mbumbe y’amahoro. 1. Royalties arising in a Contracting Party and paid the other to a resident of Contracting Party may be taxed in that other Contracting Party. 1. Redevances provenant d'une Partie contractante et payés à un résident de l'autre Partie contractante sont imposables dans cette autre Partie contractante. 2. However, such royalties may also be taxed in the Contracting Party in which they arise and according to the laws of that Party, but if the beneficial owner of the royalties is a resident of the other Contracting Party, the tax so charged shall not exceed 10 per cent of the gross amount of the royalties. 2. Toutefois, ces redevances peuvent également être imposées dans la Partie contractante d'où elles proviennent et selon la législation de cette Partie, mais si le bénéficiaire effectif des redevances est un résident de l'autre Partie contractante, la taxe ainsi perçue ne doit pas dépasser 10 pour cent du montant brut des redevances. 3. Ijambo "amahoro" nk'uko ryakoreshejwe muri iyi ngingo bivuga ubwishyu ubwo ari 3. The term "royalties" as used in this

Ingingo ya 13: Amafaranga yo gucunga cyangwa ibihembo by’umwuga Article 13: Management or Professional Fees Article 13: Gestion ou honoraires professionnels Ingingo ya 13: Amafaranga yo gucunga cyangwa ibihembo by’umwuga Article 13: Management or Professional Fees Article 13: Gestion ou honoraires professionnels 1. Amafaranga yo gucunga cyangwa ibihembo by’umwuga akomoka muri rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano kandi yishyuwe utuye mu rundi ruahnde bihuriye kuri aya M|asezerano ashobora gusoreshwa muri rwo ruhande rundi ruri muri aya Masezerano. 2. Icyakora, ayo mafaranga yo gucunga cyangwa ibihembo by’umwuga ashobora kandi gusoreshwa muri rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano akomokamo kandi hagakurikizwa itegeko ry'urwo ruhande, ariko iyo uhabwa amafaranga yo gucunga cyangwa ibihembo by’umwuga ari utuye mu rundi ruhande mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano, umusoro nturenga 12 ku ijana by'umubare wose w'amafaranga yo gucunga cyangwa ay’ibihembo by’umwuga. 1. Management or professional fees arising in a Contracting State and paid to a resident of the other Contracting State may be taxed in that other Contracting State. 1. Frais de gestion ou professionnels provenant d'un État contractant et payés à un résident de l'autre État contractant sont imposables autre État contractant. dans cet such management 2. However, or professional fees may also be taxed in the Contracting State in which they arise and according to the law of that State, but if the beneficial owner of the management or professional fees is a resident of the other Contracting State, the tax so charged shall not exceed 12 per cent of the gross amount of the management or professional fees. 2. Toutefois, ces frais de gestion ou frais professionnels peuvent également être imposés dans l'État contractant d'où ils proviennent et selon la législation de cet État, mais si le bénéficiaire des honoraires professionnels ou de gestion est un résident de l'autre État contractant, la taxe ainsi perçue ne doit pas dépasser 12 pour cent du montant brut des frais de gestion ou professionnels. 3. Ijambo "Amafaranga yo gucunga cyangwa ibihembo by’umwuga " ryakoreshejwe muri iyi ngingo bisobanura ubwishyu ubwo ari bwo bwose ku muntu uwo ari we wese utari umukozi w'umuntu wishyura hagendewe kuri serivisi izo ari zo zose zijyanye na tekiniki, ubuyobozi, umwuga cyangwa gukora akazi mu 3. The term "management or professional fees" as used in this Article means payments of any kind to any person, other than to an employee of the payments, in consideration for any services of a technical, managerial, professional or the person making 3. Le terme "frais de gestion ou professionnels" utilisés dans le présent article signifie des paiements de toute nature à toute personne, autre qu'un employé de la personne effectuant les paiements, en considération de services de administrative, nature technique, 35 mwanya w’undi bihemberwa zitavugwa mu yindi ngingo iyo ari yo yose y'aya Masezerano. consultancy nature not covered under any other Article of this Agreement. 4. Ibiteganywa n'ibika, icya mbere n`icya 2, iyo uhabwa by'iyi ngingo ntibikurikizwa amafaranga yo gucunga cyangwa ibihembo by’umwuga, ari utuye muri rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano, akora ibikorwa by'ubucuruzi mu rundi ruhande mu zihuriye kuri aya Masezerano aho amafaranga yo gucunga cyangwa ibihembo by’umwuga akomoka binyuze ku kigo cy’ubucuruzi gihoraho kihaherereye kandi amafaranga yo gucunga cyangwa ibihembo by’umwuga afitanye isano n'icyo kigo gihoraho. Muri icyo gihe ibiteganywa n'ingingo ya 7 birakurikizwa. in which 4. The provisions of paragraphs 1 and 2 of this Article shall not apply if the beneficial owner of the management or professional fees, being a resident of a Contracting State, carries on business in the other Contracting the management or State professional fees arise through a permanent establishment situated the fees are management or professional effectively connected with such permanent establishment. In such case the provisions of Article 7 shall apply. therein and professionnelle ou de consultance qui ne sont pas couverts par aucun autre article du présent Accord. 4. Les dispositions des paragraphes 1 et 2 du présent article ne s'appliquent pas si le bénéficiaire de frais de la gestion ou professionnels, étant un résident d'un État contractant, fait le commerce dans l'autre État contractant où les frais de la gestion professionnels d'un établissement permanent qui s'y trouve et les frais de la gestion professionnels sont effectivement liés à cet établissement permanent. Dans ce cas, les dispositions de l'article 7 sont applicables. proviennent 5. Amafaranga yo gucunga cyangwa ibihembo by’umwuga afatwa nk'akomoka muri rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano iyo uwishyura ari utuye muri urwo ruhande. 5. Management or professional fees shall be deemed to arise in a Contracting State when the payer is a resident of that State. 5. Les frais de la gestion ou professionnels sont considérés comme provenant d'un État contractant lorsque le débiteur est un résident de cet État. Icyakora, iyo umuntu wishyura amafaranga yo gucunga cyangwa ibihembo by’umwuga iyo uwo muntu ari utuye muri rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano cyangwa atari we, afite ikigo cy’ubucuruzi gihoraho muri rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano ku bijyanye n'inshingano zo kwishyura amafaranga yo gucunga cyangwa ibihembo by’umwuga kandi ayo mafaranga yo ibihembo by’umwuga gucunga cyangwa Where, however, the person paying the management or professional fees, whether that person is a resident of a Contracting State or not, has in a Contracting State a permanent establishment in connection with which the obligation to pay the management or professional fees was incurred, and such management or professional fees are borne by such permanent establishment, then such management or professional fees shall be Toutefois, lorsque la personne qui paie les frais de la gestion ou professionnels, si cette personne soit ou non résidente d'un État contractant, a dans un État contractant un établissement permanent à l'égard duquel l'obligation de payer les frais de la gestion ou professionnels a été encourue, et ces frais de la gestion ou professionnels sont à la charge de cet établissement permanent, ces frais de la 36 yishyurwa n'ikigo cy’ubucuruzi gihoraho, ubwo ayo mafaranga yo gucunga cyangwa ibihembo by’umwuga afatwa nk'akomoka muri urwo ikigo cy’ubucuruzi gihoraho. ruherereyemo ruhande bombi n'undi muntu, 6. Iyo, ku bw’impamvu z’imibanire yihariye iri hagati y'uwishyura n'uhabwa cyangwa hagati yabo umubare w'amafaranga yo gucunga cyangwa ibihembo by’umwuga yishyuwe arenga amafaranga yumvikanweho n'uwishyura ndetse n'uhabwa mu gihe hatariho iyo mibanire, ibiteganywa muri iyi ngingo bireba gusa amafaranga yavuzwe nyuma. deemed to arise in the State in which the permanent establishment is situated. gestion ou professionnels étant réputés survenir dans l'État où l'établissement permanent est situé. 6. Where, by reason of a special relationship between the payer and the beneficial owner or between both of them and some other person, the amount of the management or professional fees paid exceeds the amount which would have been agreed upon by the payer and the beneficial owner in the absence of such relationship, the provisions of this Article shall apply only to the last- mentioned amount. 6. Lorsque, en raison d'une relation spéciale entre le débiteur et le bénéficiaire ou entre eux et une autre personne, le la gestion ou montant de frais de professionnels payés dépasse le montant qui aurait été convenu par le débiteur et le telle bénéficiaire en relation, les dispositions du présent article ne s'appliquent qu'au montant mentionné en dernièrement. l'absence d'une Muri icyo gihe, igice kirenga ku bwishyu gikomeza gusoreshwa hakurikijwe amategeko ya buri ruhande mu zihuriye kuri aya Masezerano, hashingiwe ku biteganywa n'aya Masezerano. In such case, the excess part of the payments shall remain taxable according to the laws of each Contracting State, due regard being this to had Agreement. the other provisions of Dans ce cas, la partie excédentaire des paiements reste imposable conformément à la législation de chaque État contractant, autres des compte dispositions du présent Accord. dûment tenu

Ingingo ya 14: Inyungu ku mutungo shingiro Article 14: Capital Gains Article 14: Les gains en capital Ingingo ya 14: Inyungu ku mutungo shingiro Article 14: Capital Gains Article 14: Les gains en capital 1. Inyungu umuntu utuye muri rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano akura ku kwikuraho umutungo utimukanwa uvugwa mu ngingo ya 6 kandi uherereye mu rundi ruhande mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano zishobora gusoreshwa muri urwo 1. Gains derived by a resident of a Contracting Party from the alienation of immovable property referred to in Article 6 and situated in the other Contracting Party may be taxed in that other Contracting Party. 1. Les gains qu'un résident d'une Partie contractante tire de l'aliénation de biens immobiliers visés à l'article 6 et situés dans l'autre Partie contractante sont imposables dans cette autre Partie contractante. 37 ruhande rundi mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano. igice ugize 2. Inyungu zikomoka ku kwikuraho umutungo utimukanwa cy'ubucuruzi bw'umutungo w'ikigo cy’ubucuruzi gihoraho ikigo cy'ubucuruzi cyo muri rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano gifite mu rundi ruhande mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano, harimo izo nyungu zikomoka ku kwikuraho imitungo kuri icyo cyicaro gihoraho ikigo cy'ubucuruzi cyose), zishobora gusoreshwa muri urwo ruhande rundi mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano. (cyonyine cyangwa 3. Inyungu umuntu utuye mu ruhande rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano akomora ku kwikuraho umutungo w'amato cyangwa indege zikoreshwa mu bwikorezi umutungo mpuzamahanga wimukanwa wahariwe ikoreshwa ry’ubwo bwato cyangwa indege, zisoreshwa gusa muri urwo ruhande. cyangwa 4. Inyungu zikomoka ku kwikuraho umutungo utari uwavuzwe mu bika bibanza by’iyi ngingo zisoreshwa gusa mu ruhande uwikuyeho umutungo atuyemo. 2. Gains from the alienation of movable property forming part of the business property of a permanent establishment which an enterprise of a Contracting Party has in the other Contracting Party, including such gains from the alienation of such a permanent establishment (alone or with the whole enterprise), may be taxed in that other Contracting Party. 3. Gains derived by a resident of a Contracting Party from the alienation of ships or aircraft operated in international traffic or movable property pertaining to the operation of such ships or aircraft, shall be taxable only in that Party. a dans 2. Gains provenant de l'aliénation de biens meubles appartenant à un établissement permanent qu'une entreprise d'une Partie l'autre Partie contractante les gains contractante, y provenant de tel établissement permanent (seul ou avec l'ensemble de l'entreprise), peuvent être imposés autre Partie cette contractante. l'aliénation d'un compris dans aéronefs 3. Les gains qu'un résident d'une Partie contractante tire de l'aliénation de navires ou trafic international ou de biens mobiliers affectés à l'exploitation de ces navires ou aéronefs ne sont imposables que dans cette Partie. exploités en 4. Gains from the alienation of any property, other than that referred to in the preceding paragraphs of this Article, shall be taxable only in the Contracting Party of which the alienator is a resident. 4. Les gains provenant de l'aliénation de biens, autres que ceux visés aux paragraphes précédents du présent article, ne sont imposables que dans la Partie contractante dont l'aliénateur est un résident. 38

Ingingo ya 15: Umusaruro ukomoka ku kazi Article 15: Income from Employment Artilce 15: Revenu d'emploi Ingingo ya 15: Umusaruro ukomoka ku kazi Article 15: Income from Employment Article 15: Revenu d'emploi 1. Haseguriwe ibiteganywa n'ingingo ya 16, iya 18 n’iya 19, umushahara, ibihembo n'ikindi gihembo bisa gihabwa utuye muri rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano mu bijyanye n'akazi bisoreshwa gusa muri urwo ruhande keretse akazi gakorerwa mu rundi ruhande mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano. 1. Subject to the provisions of Articles 16, 18 and 19, salaries, wages and other similar remuneration derived by a resident of a respect of an Contracting Party employment shall be taxable only in that Party unless the employment is exercised in the other Contracting Party. in 1. Sous réserve des dispositions des articles 16, 18 et 19, salaires, récompenses et autres rémunérations similaires qu'un résident d'une Partie contractante reçoit à l'égard d'un emploi ne sont imposables que dans cette Partie, à moins que l'emploi ne soit exercé dans l’autre Partie contractante. Iyo akazi gakorwa muri ubwo buryo, icyo gihembo cyavuyemo gishobora gusoreshwa muri urwo ruhande rundi. If the employment is so exercised, such remuneration as is derived therefrom may be taxed in that other Party. est l'emploi Si la rémunération qui en est dérivée peut-être imposée dans cette autre Partie. exercé, ainsi 2. Hatitawe ku biteganywa mu gika cya mbere cy'iyi ngingo, igihembo cy'utuye wo muri rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano kakozwe gisoreshwa gusa mu ruhande rwavuzwe mbere iyo: kijyanye n'akazi 2. Notwithstanding the provisions of paragraph 1 of this Article, remuneration derived by a resident of a Contracting Party in respect of an employment exercised in the other Contracting Party shall be taxable only in the first-mentioned Party if: 2. Nonobstant les dispositions du les paragraphe 1 du présent article, rémunérations qu'un résident d'une Partie contractante reçoit au titre d'un emploi exercé dans l'autre Partie contractante ne sont imposables que dans la première Partie si: (a) uhabwa igihembo ari mu rundi ruhande mu gihe kitarenga iminsi 183 yose hamwe mu gihe icyo ari cyo cyose cy'amezi cumi n'abiri; na (a) the recipient is present in the other Party for a period or periods not exceeding in the aggregate 183 days in any twelve-month period; and (a) le bénéficiaire est présent dans l'autre partie pendant une période ou des périodes n'excédant pas au total 183 jours au cours d'une période de douze mois; et (b) igihembo cyishyuwe n’umukoresha, cyangwa mu izina ry'umukoresha utari utuye mu rundi ruhande; na (b) the remuneration is paid by, or on behalf of, an employer who is not a resident of the other Party; and (b) la rémunération est payée par un employeur ou pour le compte d'un employeur qui n'est pas un résident de l'autre partie; et 39 igihembo (c) n’ikigo cy’ubucuruzi gihoraho umukoresha afite mu rundi ruhande. nticyishyurwa (c) the remuneration is not borne by a the permanent employer has in the other Party. establishment which (c) la rémunération n'est pas à la charge un établissement permanent que l'employeur a dans l'autre Partie. 3. Hatitawe ku bivugwa bibanza muri iyi ngingo, igihembo gikomoka ku kazi kakorewe mu bwato cyangwa mu ndege mu bwikorezi mpuzamahanga n'ikigo cy'ubucuruzi cya rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano gisoreshwa gusa muri urwo ruhande. the 3. Notwithstanding preceding provisions of this Article, remuneration derived in respect of an employment exercised aboard a ship or aircraft operated in international traffic by an enterprise of a Contracting Party shall be taxable only in that Party. 3. Nonobstant les dispositions précédentes les rémunérations du présent article, résultant d'un emploi exercé à bord d'un navire ou d'un aéronef exploité en trafic international par une entreprise d'une Partie contractante ne sont imposables que dans cette Partie. Icyakora, iyo ari igihembo cy'utuye wo mu rundi ruhande mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano, gishobora gusoreshwa muri urwo ruhande. However, if the remuneration is derived by a resident of the other Contracting Party, it may also be taxed in that other Party. Toutefois, si la rémunération provient d'un résident de l'autre Partie contractante, elle peut également être imposée dans cette autre Partie.

Ingingo ya 16: Ibihembo by'abayobozi n'umushahara w'abakozi bo mu nzego zo hejuru 16: Directors' Article and Remuneration of Top-Level Managerial Officials Fees 16: Artilcle administrateurs et Personnel de Direction de Haut niveau Honoraires des rémunération du Ingingo n'abakinnyi ya 17: Abashyushyarugamba Ingingo ya 16: Ibihembo by'abayobozi n'umushahara w'abakozi bo mu nzego zo hejuru 16: Directors' Fees Article and Remuneration of Top-Level Managerial Officials 1. Ibihembo by'abayobozi n'ubundi bwishyu bisa by'utuye muri rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano mu bushobozi bw'uwo muntu nk'umwe mu bagize inama y'ubutegetsi y'isosiyete y’urundi ruhande mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano bishobora gusoreshwa muri urwo ruhande rundi mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano. 1. Directors' fees and other similar payments derived by a resident of a Contracting Party in that person’s capacity as a member of the board of directors of a company which is a resident of the other Contracting Party may be taxed in that other Contracting Party. 16: Article des administrateurs et rémunération du Personnel de Direction de haut niveau Honoraires 1. Honoraires des directeurs et autres paiements similaires versés par un résident d'une Partie contractante en sa qualité conseil d'administration d'une société qui est un résident de l'autre Partie contractante La Partie contractante peut être imposée dans cette autre Partie contractante. de membre du 2. Imishahara, ibihembo n'ikindi gihembo bisa by'utuye muri rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano mu bushobozi bw'abantu 2. Salaries, wages and other similar remuneration derived by a resident of a individual’s in Contracting Party the récompenses et autres 2. Salaires, rémunérations similaires perçus par un résident d'une Partie contractante en sa 40 nk'umuyobozi ku mwanya wo mu rwego rwo hejuru mu isosiyete ibarizwa mu rundi ruhande mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano bishobora gusoreshwa muri urwo ruhande. capacity as an official in a top-level managerial position of a company which is a resident of the other Contracting Party may be taxed in that other Party. qualité de fonctionnaire occupant un poste de direction au plus haut niveau d'une société qui est un résident de l'autre Partie contractante sont imposables dans cette autre Partie.

Article 17: Entertainers and Sportsperson Article 17: Animateurs et sportifs Ingingo ya 17: Abashyushyarugamba n'abakinnyi Article 17: Sportspersons Entertainers and Article 17: Animateurs et sportifs 1. Hatitawe ku biteganywa n'ingingo ya 7 n’iya 15, umusaruro w'umuntu utuye mu ruhande rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano abona nk'umushyushyarugamba, w’ikinamico, umuhanzi w'amashusho ayega, radiyo cyangwa umunyamuziki cyangwa nk'umukinnyi, ku bikorwa bwite by'umuntu utuye nk'uko bikorerwa mu rundi ruhande mu zihuriye kuri aya Masezerano bishobora gusoreshwa muri urwo ruhande rundi ruri muri aya Masezerano. televiziyo, cyangwa the provisions of 1. Notwithstanding Articles 7 and 15, income derived by a resident of a Contracting Party as an theatre, motion entertainer, such as a picture, radio or television artiste, or a musician, or as a sportsperson, from that resident’s personal activities as such exercised in the other Contracting Party, may be taxed in that other Contracting Party. 1. Nonobstant les dispositions des articles 7 et 15, les revenus qu'un résident d'une partie contractante perçoit comme artiste du spectacle, comme un artiste de théâtre, de cinéma, de radio ou de télévision, un musicien ou un sportif, pour les activités personnelles de ce résident tel exercé dans l'autre la Partie contractante peut être imposée autre Partie cette contractante. dans atyo ukora 2. Iyo umusaruro ukomoka ku bikorwa bwite bikorwa n'umushyushyarugamba cyangwa utareba umukinnyi umushyushyarugamba cyangwa umukinnyi, ariko ureba undi muntu, uwo musaruro ushobora, hatitawe ku biteganywa n'ingingo ya 7 n'iya 15, gusoreshwa muri rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano aho ibikorwa by'umushyushyarugamba cyangwa umukinnyi bikorerwa. 2. Lorsque le revenu tiré d'activités personnelles exercées par un artiste ou un sportif agissant en tant que tel n'incombe pas à l'artiste ou au sportif, mais à une autre peut, nonobstant les dispositions des articles 7 la Partie et 15, être contractante que les activités de l'artiste ou du sportif sont exercées. imposé dans personne, revenu ce 2. Where income in respect of personal activities exercised by an entertainer or a sportsperson acting as such accrues not to the entertainer or sportsperson, but to another income may, that notwithstanding the provisions of Articles 7 and 15, be taxed in the Contracting Party in which the activities of the entertainer or sportsperson are exercised. person, 41 3. Ibiteganywa n'ibika, icya mbere n’icya 2, by'iyi ngingo ntibikurikizwa ku musaruro ukomoka ku bikorwa byakorewe muri rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano umukinnyi n'umuhanzi iyo cyangwa ruhande byatewe gutembera muri urwo inkunga ku buryo bwose kandi busesuye na n’ikigega cya Leta ya rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano cyangwa ruhande inzego z'ibanze z'urwo uturere, cyangwa ibigo bibishinzwe bihabarizwa. 3. The provisions of paragraphs 1 and 2 of this Article shall not apply to income derived from activities exercised in a Contracting Party by an artiste or a sportsperson if the visit to that Party is wholly or mainly supported by public funds of one or both of the Contracting Parties or political subdivisions, local authorities or statutory bodies thereof. 3. Les dispositions des paragraphes 1 et 2 du présent article ne s'appliquent pas aux revenus provenant d'activités exercées dans une Partie contractante par un artiste ou un sportif si la visite de cette Partie est entièrement ou principalement financée par des fonds publics de l'un ou des deux des Parties des subdivisions politiques, des autorités locales ou de leurs organes statutaires. contractantes ou Muri icyo gihe, umusaruro usoreshwa gusa muri rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano umuhanzi cyangwa umukinnyi atuyemo. In such case, the income shall be taxable only in the Contracting Party in which the artiste or the sportsperson is a resident. les revenus ne sont Dans ce cas, imposables que dans la Partie contractante dans laquelle l'artiste ou le sportif est résident.

Ingingo ya 18: Ubwiteganyirize n'inyishyu ya buri gihe Article 18: Pensions and Annuities Article 18: Pensions et rentes Ingingo ya 18: Ubwiteganyirize n'inyungu z’umwaka Article 18: Pensions and Annuities Article 18: Pensions et rentes ya 19, ibiteganywa n'igika cya 2 Haseguriwe cy'ingingo amafaranga y'ubwiteganyirize n'ikindi gihembo bisa inyungu z’umwaka zikomoka ku birimo ruhande rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano bisoreshwa gusa mu ruhande rwavuzwe mbere. Subject to the provisions of paragraph 2 of

Ingingo ya 19: Serivisi ya Leta Article 19: Government Service Article 19: Service du gouvernement Article 19 pensions and other similar remuneration including annuities arising in a Contracting Party shall be taxable only in the first-mentioned Party. réserve des dispositions du Sous paragraphe 2 de l'article 19, les pensions et autres rémunérations similaires, y compris les rentes provenant d'une Partie contractante, ne sont imposables que dans la première Partie. Ingingo ya 19: Serivisi ya Guverinoma Article 19: Government Service Article 19: Service du gouvernement 1. (a) Imishahara, ibihembo n'ikindi gihembo bisa byishyuwe na rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano cyangwa akarere, 1. (a) Salaries, wages and other similar remuneration paid by a Contracting Party or a political subdivision, a local authority or a 1. (a) Salaires, récompenses et autres rémunérations similaires payés par une Partie contractante ou par une subdivision 42 ubuyobozi bw'ibanze bw'urwo ruhande cyangwa urwego rubishinzwe bivugwa muri aya Masezerano ku muntu watanze serivisi muri urwo ruhande cyangwa akarere, urwego cyangwa ikigo bisoreshwa gusa muri urwo ruhande. (b) Icyakora, iyo mishahara, ibihembo n'ikindi gihembo bisa bisoreshwa gusa mu rundi ruhande mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano iyo serivisi zatangiwe muri urwo ruhande kandi uwo muntu akaba atuye muri urwo ruhande ari: statutory body thereof to an individual in respect of services rendered to that Party or subdivision, authority or body shall be taxable only in that Party. politique, une autorité locale ou organe statutaire à un individu pour des services rendus à cette Partie ou subdivision, l'autorité ou l'organe ne sont imposables que dans cette Partie. (b) However, such salaries, wages and other similar remuneration shall be taxable only in the other Contracting Party if the services are rendered in that Party and the individual is a resident of that Party who: (b) Toutefois, ces salaires, récompenses et autres rémunérations similaires ne sont l'autre Partie imposables que dans contractante si les services sont rendus dans cette Partie et si l'individu est un résident de cette Partie qui: (i) umwenegihugu w'urwo ruhande; cyangwa (i) is a national of that Party; or (i) est un ressortissant de cette partie; ou (ii) atarabaye utuye muri urwo ruhande gusa hagamijwe gutanga serivisi. (ii) did not become a resident of that Party solely for the purpose of rendering the services. (ii) n'est pas devenu un résident de cette Partie uniquement dans le but de rendre les services. cy'iyi ngingo, 2. (a) Hatitawe ku biteganywa n'igika cya mbere amafaranga y'ubwiteganyirize cyangwa ikindi gihembo bisa byishyuwe na, cyangwa atari ku mutungo winjijwe, rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano cyangwa akarere, ubuyobozi bw'ibanze bw'urwo ruhande cyangwa urwego rubishinzwe bivugwa muri aya Masezerano ku muntu watanze serivisi muri urwo ruhande cyangwa akarere, urwego cyangwa ikigo bisoreshwa gusa muri urwo ruhande. 2. (a) Notwithstanding the provisions of paragraph 1 of this Article, pensions and other similar remuneration paid by, or out of funds created by, a Contracting Party or a political subdivision, a local authority or a statutory body thereof to an individual in respect of services rendered to that Party or subdivision, authority or body shall be taxable only in that Party. et 2. (a) Nonobstant les dispositions du paragraphe 1 du présent article, les pensions rémunérations autres similaires versées par ou sur les fonds créés par une Partie contractante ou une subdivision politique, une autorité locale ou un organe statuaire à un individu à l'égard des services rendus à cette Partie ou à cette subdivision, à cette autorité ou à cet organisme ne sont imposables que dans cette Partie. 43 (b) Icyakora, ayo mafaranga y'ubwiteganyirize n'ikindi gihembo bisa bisoreshwa gusa mu rundi ruhande mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano iyo uwo muntu ari utuye kandi ari umwenegihugu w'urwo ruhande. (b) However, such pensions and other similar remuneration shall be taxable only in the other Contracting Party if the individual is a resident of, and a national of, that Party. (b) Toutefois, ces pensions et autres sont rémunérations imposables que dans l'autre Partie contractante si l'individu est un résident et ressortissant de cette Partie. similaires ne no kwishyura imishahara, 3. Ibiteganywa n'ingingo ya 15, iya 16, iya 17 n’iya 18, bireba ibihembo, amafaranga y'ubwiteganyirize, ikindi gihembo ubwiteganyirize bisa, bw’abakozi muri serivisi zatanzwe zijyanye n'ibikorwa by'ubucuruzi bikorerwa muri rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano cyangwa akarere, urwego rwo muri urwego rubishinzwe bivugwa muri aya Masezerano. cyangwa gihugu icyo 3. The provisions of Articles 15, 16, 17 and 18 shall apply to salaries, wages, pensions, other similar remuneration, and social security payments in respect of services rendered in connection with a business carried on by a Contracting Party or a political subdivision, a local authority or a statutory body thereof. s'appliquent aux pensions, 3. Les dispositions des articles 15, 16, 17 salaires, et 18 récompenses autres rémunérations similaires et les paiements de sécurité sociale à l'égard des services rendus dans le cadre d'un commerce exercé par une partie contractante ou une subdivision politique, autorité locale ou un organe statutaire de celui-ci. Ingingo n'abimenyereza ubucuruzi 20: ya Abanyeshuri

Ingingo ya 20: Abanyeshuri n'abimenyereza ubucuruzi Article 20: Students Apprentices and Business Article 20: Étudiants et apprentis en entreprise 3 Article 20: Students and Business Apprentices Article 20: Étudiants et apprentis en entreprise cyangwa umunyeshuri Ubwishyu uwimenyereza ubucuruzi utuye cyangwa wigeze kuba utuye wo mu rundi ruhande mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano, ako kanya mbere yo gusura rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano kandi ari mu ruhande rwavuzwe mbere agamije gusa kwiga cyangwa amahugurwa ahabwa mu bijyanye no kwiyitaho, kwiga cyangwa amahugurwa ntasoreshwa muri urwo ruhande bigasaba ariko ko ubwo bwishyu buba buturuka hanze y'urwo ruhande. Payments which a student or business apprentice who is or was immediately before visiting a Contracting Party a resident of the other Contracting Party and who is present in the first-mentioned Party solely for the purpose of his education or training receives for the purpose of his maintenance, education or training shall not be taxed in that Party, provided that such payments arise from sources outside that Party. Les paiements qu'un étudiant ou d’un apprenti en entreprise qui est ou était, immédiatement avant de visiter une Partie contractante, un résident de l'autre Partie contractante et qui est présent dans la première Partie aux seules fins de ses études ou de sa formation reçoit, aux fins la de son entretien, formation ne sont pas imposables dans cette Partie, à condition que ces paiements proviennent de sources extérieures à cette Partie. l'éducation ou 44

Ingingo ya 21: Undi musaruro Article 21: Other Income Article 21: Autre revenu UMUTWE WA III: UBURYO BWO KUVANAHO GUSORESHA KABIRI CHAPTER ELIMINATION TAXATION III: METHODS FOR DOUBLE OF CHAPITRE III: MÉTHODES D'ÉLIMINATION DE LA DOUBLE IMPOSITION Ingingo ya 21: Undi musaruro Article 21: Other income Article 21: Autre revenu 1. Ibigize umusaruro w'utuye muri rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano, aho bikomoka aho ari ho hose, bitavuzwe muri izi ngingo z'Amasezerano bisoreshwa gusa muri urwo ruhande. 1. Items of income of a resident of a Contracting Party, wherever arising, not dealt with in the foregoing Articles of this Agreement shall be taxable only in that Party. 1. Les éléments du revenu d'un résident d'une Partie contractante, d'où qu'ils proviennent, qui ne sont pas prévus dans les articles précédents du présent Accord ne sont imposables que dans cette Partie. 2. Ibiteganywa n'igika cya mbere cy’iyi ngingo ntibireba umusaruro utari ukomoka ku mutungo utimukanwa nk'uko bivugwa mu gika cya 2 cy'ingingo ya 6, iyo uhabwa uwo musaruro, utuye muri rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano, akorera ibikorwa by'ubucuruzi mu rundi ruhande mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano binyuze ku kigo cy’ubucuruzi gihoraho kihaherereye n'uburenganzira umutungo wishyuriwe umusaruro ufitanye isano n'icyo kigo cy’ubucuruzi gihoraho. Muri icyo gihe ibiteganywa n'ingingo ya 7 birakurikizwa. cyangwa from 2. The provisions of paragraph 1 of this Article shall not apply to income, other than income immovable property as defined in paragraph 2 of Article 6, if the recipient of such income, being a resident of a Contracting Party, carries on business in the other Contracting Party through a permanent establishment situated therein and the right or property in respect of which the income is paid is effectively connected with such permanent establishment. In such case the provisions of Article 7 shall apply. 2. Les dispositions du paragraphe 1 du présent article ne s'appliquent pas aux revenus, autres que ceux provenant des biens immobiliers définis au paragraphe 2 de l'article 6, si le bénéficiaire de ces revenus, étant résident d'une partie contractante, exploite une entreprise dans l'autre par établissement d'un l'intermédiaire permanent qui y est situé et le droit ou les biens à l'égard desquels le revenu est payé est effectivement lié à cet établissement permanent. Dans ce cas, les dispositions de l'article 7 sont applicables. contractante Partie 3. Hatitawe ku biteganywa n'ibika, icya mbere n'icya 2, by'iyi ngingo, ibigize umusaruro w'utuye wo muri rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano bitavuzwe muri izi ngingo z'aya Masezerano kandi bikomoka ku rundi ruhande mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano bishobora gusoreshwa muri urwo ruhande rundi. the provisions of 3. Notwithstanding paragraphs 1 and 2 of this Article, items of income of a resident of a Contracting State not dealt with in the foregoing Articles of this Agreement and arising in the other Contracting State may also be taxed in that other Contracting State. les dispositions des 3. Nonobstant paragraphes 1 et 2 du présent article, les éléments du revenu d'un résident d'un État contractant qui ne sont pas prévus dans les articles précédents du présent Accord et qui proviennent de l'autre État contractant sont aussi imposables dans cet autre État contractant. 45 UMUTWE WA IV: UBURYO BWO KUVANAHO GUSORESHA KABIRI CHAPTER ELIMINATION TAXATION IV: METHODS FOR DOUBLE OF CHAPITRE IV: MÉTHODES D'ÉLIMINATION DE LA DOUBLE IMPOSITION

Ingingo ya 22: Ivanwaho ryo gusoresha kabiri Article 22: Elimination of Double Taxation Article 22: Élimination de la double imposition UMUTWE WA IV: INGINGO ZIHARIYE CHAPTER IV: SPECIAL PROVISIONS CHAPITRE SPÉCIALES IV: DISPOSITIONS Ingingo ya 22: Ivanwaho ryo gusoresha kabiri Article 22: Elimination of Double Taxation Article 22: Élimination de la double imposition Gusoresha kabiri bivanwaho mu buryo bukurikira: Double taxation shall be eliminated as follows: La double imposition est éliminée comme suit: (a) Muri Jersey: (a) In Jersey: (a) À Jersey: (i) mu gihe cyo gusoresha abahatuye, Jersey ishobora gushyira mu ifatizo iyo misoro yakwamo ibigize umusaruro, hakurikijwe ibiteganywa n'aya Masezerano, bishobora gusoreshwa mu Rwanda. (i) when imposing tax on its residents Jersey may include in the basis upon which such taxes are imposed the items of income, which, according to the provisions of this Agreement, may be taxed in Rwanda; (i) en imposant une taxe à ses résidents, Jersey peut inclure dans la base de laquelle ces impôts sont imposés les éléments de les dispositions du présent Accord, peuvent être imposés au Rwanda; revenu qui, selon ushobora (ii) iyo umuntu utuye muri Jersey abonye umusaruro, hakurikijwe ibiteganywa n'aya gusoreshwa mu Masezerano, Rwanda, Jersey yemerera mu igabanya ry’umusoro ku musaruro w’uwo muntu utuye, umubare w’amafaranga ungana n'umusoro ku musaruro wishyurwa mu Rwanda. (ii) Where a resident of Jersey derives income which, in accordance with the provisions of this Agreement, may be taxed in Rwanda, Jersey shall allow as a deduction from the tax on the income of that resident, an amount equal to the income tax paid in Rwanda. qui, conformément (ii) Lorsqu'un résident de Jersey tire un aux revenu dispositions du présent Accord, peut être imposé au Rwanda, Jersey autorise, en déduction de l'impôt sur le revenu de ce résident, un montant égal à l'impôt sur le revenu payé au Rwanda. icyakora ibyo bihe byombi, iryo Muri gabanyirizwa, ntirigomba kurenza icyo gice cy'umusoro ku musaruro nk'uko wabazwe mbere y'igabanyirizwa rikorwa ku musaruro usoreshwa mu Rwanda. Such deduction in either case shall not, however, exceed that part of the income tax, as computed before the deduction is given, which is attributable to the income which may be taxed in Rwanda. Dans les deux cas, cette déduction ne peut toutefois excéder cette partie de l'impôt sur le revenu calculé avant la déduction qui est imputable aux revenus imposables au Rwanda. 46 (b) Mu Rwanda: (b) In Rwanda: (b) Au Rwanda: Umusoro wo muri Jersey wishyuwe n'umuntu utuye mu Rwanda hagendewe ku musaruro hakurikijwe usoreshwa aya Masezerano, ibiteganywa muri ugabanyirizwa imisoro isabwa hakurikijwe Itegeko ry'imisoro n'amahoro ry’u Rwanda. Jersey, wa Jersey tax paid by a resident of Rwanda in respect of income taxable in Jersey, in accordance with the provisions of this Agreement, shall be deducted from taxes due in accordance with Rwandan tax law. Impôt de Jersey payé par un résident du Rwanda à l'égard des revenus imposables à Jersey, conformément aux dispositions du présent Accord, est déduite des impôts dus conformément à la législation fiscale rwandaise. Icyakora, iryo gabanya ntirishobora kurenza umusoro wakwa mu Rwanda wagombye kwishyurwa ku musaruro usoreshwa muri Jersey. Such deduction shall not, however, exceed the tax payable in Rwanda that would otherwise be payable on the income taxable in Jersey. 2. Iyo, hakurikijwe ibiteganywa ibyo ari byo byose n'aya Masezerano, umusaruro w'utuye muri rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano yasonewe umusoro muri urwo ruhande, urwo ruhande rushobora, mu kubara amafaranga y'umusoro ku musaruro usigaye w'uwo muntu utuye, kwita ku musaruro wasonewe. 2. Where in accordance with any provisions of the Agreement income derived by a resident of a Contracting State is exempt from tax in that State, such State may nevertheless, in calculating the amount of tax on the remaining income of such resident, take into account the exempted income. Toutefois, cette déduction ne peut excéder la taxe payable au Rwanda qui est autrement payable revenu imposable à Jersey. sur le Lorsque, conformément 2. aux dispositions de l'Accord, les revenus d'un sont résident d'un État contractant exonérés d'impôt dans cet État, cet État peut néanmoins, en calculant le montant de l'impôt sur le revenu restant de ce résident, tenir compte de revenu exempté. amafaranga 3. Ku bw’igika cya mbere, amagambo “Umusoro wishyurwa mu Rwanda” n' “umusoro wishyurwa muri Jersey” afatwa nk'akubiyemo y'umusoro wagombaga kwishyurwa mu Rwanda cyangwa muri Jersey bibaye ngombwa, ariko ku bijyanye no kwemererwa gusonerwa cyangwa amategeko kugabanyirizwa ashyiraho uburyo bwo kwimakaza iterambere ry'ubukungu mu Rwanda cyangwa muri hakurikijwe 3. For the purposes of paragraph 1, the terms “Rwanda tax paid” and “Jersey tax paid” shall be deemed to include the amount of tax which would have been paid in Rwanda or Jersey as the case may be, but for an reduction granted exemption or in accordance with laws which establish schemes for the promotion of economic development in Rwanda or Jersey, as the case may be, such schemes having been 3. Aux fins du paragraphe 1, les termes “taxe du Rwanda payée” et “taxe de Jersey payée” sont réputés comprendre le montant de l'impôt qui a été payé au Rwanda ou à Jersey selon le cas, mais pour une exemption ou la réduction accordée conformément aux lois qui établissent des plans pour la promotion du développement économique au Rwanda ou Jersey, le cas échéant, tels régimes 47 Jersey, iyo ari ngombwa, ubwo buryo bwumvikanwaho n'inzego zibifitiye ububasha zo mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano hakurikijwe ibivugwa muri iki gika. agreed by mutually competent authorities of the Contracting States as qualifying this paragraph. the purposes of the for ayant été convenues entre les autorités contractants compétentes des États admissibles aux fins de ce paragraphe. UMUTWE WA V: INGINGO ZIHARIYE CHAPTER V: SPECIAL PROVISIONS CHAPITRE V: DISPOSITIONS SPÉCIALES

Ingingo ya 23: Kutavangura Article 23: Non-Discrimination Article 23: Non-discrimination Ingingo ya 23: Kutavangura Article 23: Non-Discrimination Article 23: Non-discrimination 1. Abenegihugu ba rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano ntibarebwa, mu rundi ruhande mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano, n'umusoro runaka cyangwa indi nshingano ijyanye na wo cyangwa ibindi bivunanye bitari umusoro n'inshingano bijyanye abenegihugu b'urwo ruhande bari mu bihe bimwe, by’umwihariko ku birebana no gutura, basoreshwa cyangwa bashobora gusoreshwaho. 2. Gusoresha ikigo cy’ubucuruzi gihoraho gifitwe n’ikigo cy'ubucuruzi cya rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano mu rundi ruhande mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano ntibikorwa muri urwo ruhande rundi mu buryo buciye munsi ku kuba bwiza ku gusoresha muri urwo ruhande rundi ibigo bikora ibikorwa bimwe. Ibiteganywa ntibishobora gusobanurwa nk’ibihatira uruhande rumwe ngingo n’iyi taxation or any 1. Nationals of a Contracting Party shall not be subjected in the other Contracting Party requirement to any connected therewith which is other or more burdensome and connected requirements to which nationals same of circumstances, in particular with respect to residence, are or may be subjected. that other Party taxation than the the in a on taxation 2. The permanent establishment which an enterprise of a the other Contracting Party has Contracting Party shall not be less favorably levied in that other Contracting Party than the taxation levied on enterprises of that other Contracting Party carrying on the same activities. in 1. Les ressortissants d'une Partie contractante ne sont assujettis dans l'autre Partie contractante à aucune imposition ou toute obligation relative qui soit autre ou plus pénible que fiscale et obligations relatives auxquelles les ressortissants de cette autre Partie se trouvent dans la même situation, notamment en ce qui concerne la résidence, sont ou peuvent être soumis. d'un a dans 2. L'imposition établissement permanent qu'une entreprise d'une partie l'autre partie contractante contractante n'est pas établie dans cette autre partie contractante d'une façon moins perçue favorablement dans cette autre Partie contractante que l'imposition des entreprises de cette autre Partie contractante exerçant les mêmes activités. This provision shall not be construed as obliging a Contracting Party to grant to La présente disposition ne peut être interprétée comme obligeant une Partie 48 mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano guha abantu batuye b'urundi ruhande mu zihuriye kuri aya Masezerano kugabanyirizwa kw’abantu ku giti cyabo, kuvanirwaho no ku mpamvu kugabanyirizwa imisoro, inshingano z’irangamimerere z'umuryango ruha abenegihugu barwo bwite. cyangwa 3. Ibigo by'ubucuruzi bya rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano, imari shingiro icunzwe yose ku buryo busesuye cyangwa igice kimwe ku buryo butaziguye cyangwa buziguye n'utuye umwe cyangwa benshi bo mu rundi ruhande mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano, ruhande rwavuzwe mbere n'umusoro uwo ari wo wose cyangwa inshingano iyo ari yo yose ijyanye na wo yaba indi cyangwa ibindi bivunanye bitari umusoro kandi bijyanye n'inshingano zisa n'iz'ibindi bigo by'ubucuruzi byavuzwe mu ruhande rwa mbere zirimo cyangwa zishobora kuba zitarimo. ntizirebwa mu residents of the other Contracting Party any personal allowances, reliefs and reductions for taxation purposes on account of civil status or family responsibilities which it grants to its own residents. contractante à accorder aux résidents de l'autre Partie contractante les déductions personnelles, décharges et réductions d'impôt en raison de l'état civil ou des responsabilités familiales qu'il accorde à ses propres résidents. 3. Enterprises of a Contracting Party, the capital of which is wholly or partly owned or controlled, directly or indirectly, by one or more residents of the other Contracting Party, shall not be subjected in the first- mentioned Party to any taxation or any requirement connected therewith which is other or more burdensome than the taxation and connected requirements to which other similar enterprises of the first-mentioned Party are or may be subjected. entreprises d 3. Les 'une Partie contractante dont le capital est détenu en totalité ou en partie, directement ou indirectement, par un ou plusieurs résidents de l’autre Partie contractante, ne sont pas soumis à la première Partie à tout impôt ou à toute obligation liée à celle-ci qui est autre ou plus pénible que l’impôt et obligations relatives auxquelles d'autres entreprises similaires de la première Partie sont ou peuvent être assujetties. abenegihugu 4. Iyo rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano rwemereye uduhimbazamusyi ku musoro bagenewe mu kwimakaza iterambere ry'ubukungu cyangwa gahunda imibereho myiza y'igihugu n'ibikurikizwa byarwo, ntibifatwa nk'ivangura muri iyi ngingo. hakurikijwe 4. Where a Contracting Party grants tax incentives to its nationals designed to promote economic or social development in accordance with its national policy and it shall not be construed as criteria, discrimination under this Article. 4. Lorsqu'une Partie contractante accorde à ses ressortissants des incitations fiscales destinées à promouvoir le développement économique ou social conformément à sa politique et à ses critères nationaux, elle ne doit pas être interprétée comme une discrimination selon le présent article. 49 5. Ibiteganywa muri iyi ngingo bikurikizwa ku misoro irebwa n’aya Masezerano. 5. The provisions of this Article shall apply to the taxes which are the subject of this Agreement. 5. Les dispositions du présent article s'appliquent aux impôts qui font l'objet du présent accord.

Ingingo ya 24: Uburyo bw'ubwumvikane Article 24: Mutual Agreement Procedure Article 24: Procédure amiable Ingingo ya 24: Uburyo bw'ubwumvikane Article 24: Mutual Agreement Procedure Article 24: Procédure d'Accord mutuel 1. Iyo umuntu abona ko ibikorwa bya rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano cyangwa zombi bituma cyangwa bizatuma uwo muntu asora hadakurikijwe ibiteganywa muri aya Masezerano, uwo muntu ashobora, hatitawe ku ngamba zivugwa n'itegeko ry'izo urwego mpande, rubifitiye ububasha rwa rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano aho uwo muntu atuye cyangwa, niba ikibazo kirebwa n'igika cya mbere cy'ingingo ya 23, kuri urwo ruhande mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano afatwamo nk'umwenegihugu. kugaragariza ikibazo muntu uwo in accordance with 1. Where a person considers that the actions of one or both of the Contracting Parties result or will result for that person in the taxation not provisions of this Agreement, that person may, irrespective of the remedies provided by the domestic law of those Parties, present the case to the competent authority of the Contracting Party of which that person is a resident or, if the case comes under paragraph 1 of Article 23, to that of the Contracting Party of which that person is a national. cette personne 1. Lorsque une personne considère que les actes de l'une ou des deux Parties contractantes entraînent ou entraîneront imposition non pour cette elle une conforme aux dispositions du présent Accord, peut, indépendamment des recours prévus par le droit interne de ces Parties, présenter l'affaire à l'autorité compétente de la Partie contractante dont cette personne est le cas échéant, au un résident ou, paragraphe 1 de l'article 23, à celle de la Partie contractante dont cette personne est ressortissante. Ikibazo kigomba kugaragazwa mu myaka itatu uhereye ku imenyesha rya mbere ry'ikibazo gitera gusora bidakurikije ibiteganywa muri aya Masezerano. The case must be presented within three years from the first notification of the action resulting in taxation not in accordance with the provisions of the Agreement. L'affaire doit être présentée dans un délai de trois ans à compter de la première notification de l'action entraînant une imposition non conforme aux dispositions de l'accord. 2. Urwego rubifitiye ububasha rushishikazwa, iyo rubona ikibazo gifite ishingiro kandi iyo rudashobora no gukemura ikibazo mu bwumvikane rufatanyije n'urwego rubishinzwe rwo mu rundi ruhande mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano, kugikemura rwonyine, 2. The competent authority shall endeavor, if the objection appears to it to be justified and if it is not itself able to arrive at a satisfactory solution, to resolve the case by mutual agreement with the competent authority of the other Contracting Party, 2. L'autorité compétente s'efforce, si l'objection lui paraît justifiée et si elle n'est pas elle-même en mesure de parvenir à une solution satisfaisante, de résoudre le cas d'un commun accord avec l'autorité compétente de l'autre partie contractante, 50 hagamijwe bidakurikije Amasezerano. kuvanaho gusoresha kabiri with a view to the avoidance of taxation which is not in accordance with the Agreement. en vue d'éviter une imposition qui n'est pas conforme à l'Accord. Amasezerano ayo ari yo yose yumvikanweho ashyirwa mu bikorwa hatitawe ku gihe icyo ari cyo cyose azamara mu itegeko ry'igihugu ry'impande zihuriye kuri aya Masezerano. 3. Inzego zibishinzwe z'impande zihuriye kuri aya Masezerano zishishikazwa no gukemura ibibazo byose cyangwa mu bwumvikane isesengura ugushidikanya gukomoka ku cyangwa bikorwa mu ry'Amasezerano. ishyirwa reached agreement be Any shall time implemented notwithstanding any limits in the domestic law of the Contracting Parties. the 3. The competent authorities of Contracting Parties shall endeavour to resolve any difficulties or doubts arising as to the interpretation or the Agreement. application of by mutual agreement Tout accord conclu est mis en application nonobstant les délais prévus par le droit interne des Parties contractantes. 3. Les autorités compétentes des Parties voie contractantes s'efforcent, d'accord amiable, de les difficultés ou de dissiper les doutes qui surgissent quant à l'interprétation ou à l'application de l'Accord. par résoudre inama hagamijwe Zishobora kandi kujya kuvanaho gusoresha kabiri kubera ibibazo bitavuzwe muri aya Masezerano. They may also consult together for the elimination of double taxation in cases not provided for in the Agreement. Ils peuvent également se consulter pour éliminer la double imposition dans les cas non prévus par l'accord. Inzego zibifitiye ububasha z'impande 4. zihuriye kuri aya Masezerano zishobora gutumanaho mu buryo butaziguye hagamijwe kugera ku bwumvikane hagendewe ku bika bibanza by'iyi ngingo. the 4. The competent authorities of Contracting Parties may communicate with each other directly for the purpose of reaching an agreement in the sense of the preceding paragraphs of this Article. 4. Les autorités compétentes des Parties contractantes communiquer peuvent directement entre elles en vue de parvenir à un accord au sens des paragraphes précédents du présent article. 5. Iyo, 5. Where, 5. Lorsque, (a) hakurikijwe igika cya mbere, umuntu agejeje ikibazo ku rwego rubifitiye ububasha rwa rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano hashingiwe ku bikorwa bya rumwe mu mpande zihuriye kuri aya (a) under paragraph 1, a person has presented a case to the competent authority of a Contracting State on the basis that the actions of one or both of the Contracting States have resulted for that person in (a) en vertu du paragraphe 1, une personne a présenté une affaire à l'autorité compétente d'un État contractant au motif que les actions de l'un ou des deux États contractants ont entraîné pour cette 51 Masezerano cyangwa byombi byatumye uwo muntu asora kabiri hadakurikijwe ibiteganywa muri aya Masezerano, na (b) inzego zibifitiye ububasha zidashobora gukemura icyo kibazo hashingiwe ku gika cya 2 mu gihe cy'imyaka itatu uhereye igihe ikibazo urwego cyamenyesherejwe rubishinzwe rw'urundi ruhande mu zihuriye kuri aya Masezerano, ibibazo ibyo ari byo byose bitakemutse bikomoka kuri icyo kibazo bishyikirizwa ubukemurampaka iyo rumwe mu rwego rubifitiye ububasha rubisabye. taxation not provisions of this Agreement, and in accordance with the personne une imposition non conforme aux dispositions du présent accord, et (b) the competent authorities are unable to reach an agreement to resolve that case pursuant to paragraph 2 within three years from the presentation of the case to the competent other Contracting State, any unresolved issues arising from the case shall be submitted to arbitration if either competent authority so requests. authority the of (b) les autorités compétentes ne sont pas en mesure de parvenir à un accord pour résoudre ce cas conformément au paragraphe 2 dans un délai de trois ans à compter de la présentation de l'affaire à l'autre État l'autorité compétente de contractant, toutes questions non résolues découlant de l'affaire sont soumises à l'arbitrage si l'une ou l'autre des autorités compétentes le demande. Umuntu watanze ikibazo amenyeshwa ubwo busabe. The person who has presented the case shall be notified of the request. La personne qui a présenté l'affaire doit être informée de la demande. bibazo ubukemurampaka bitakemutse iyo Icyakora, ibi ntibishyikirizwa icyemezo cy'ibi bibazo cyamaze gufatwa n'urukiko rufite ububasha bwo kuburanisha imanza z'ubutegetsi rwa rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano. These unresolved issues shall not, however, be submitted to arbitration if a decision on these issues has already been rendered by a court or administrative tribunal of either State. cy'ubukemurampaka Icyemezo kireba impande zombi kandi gishyirwa mu bikorwa hatitawe ku gihe kimara hagendewe ku mategeko y'izo mpande; keretse inzego zibifitiye ububasha zombi zumvikanye ku mwanzuro unyuranye mu gihe cy'amezi atandatu zimaze gutangarizwa icyemezo; keretse umuntu wagizweho ingaruka ku buryo The arbitration decision shall be binding on both States and shall be implemented notwithstanding any time limits in the domestic laws of these States unless both competent authorities agree on a different solution within six months after the decision has been communicated to them or unless a person directly affected by the case does not 52 Ces questions non résolues ne doivent toutefois pas être soumises à l'arbitrage si une décision sur ces questions a déjà été rendue par un tribunal judiciaire ou administratif de l'un ou l'autre des deux États. La décision arbitrale est contraignante pour les deux États et doit être mise en œuvre indépendamment des délais dans le droit interne de ces États, sauf si les deux autorités compétentes s'entendent sur une solution différente dans les six mois après que la décision leur a été communiquée ou n'icyo butaziguye atemera ubwumvikane bwo gushyira mu bikorwa icyemezo cy'ubukemurampaka. kibazo accept agreement implements the arbitration decision. the mutual that par le cas n'accepte pas l'accord mutuel qui met en œuvre la décision d'arbitrage. aya Masezerano Inzego zibifitiye ububasha z'impande zihuriye ku kuri bwumvikane, uburyo bwo gushyira mu bikorwa iki gika. zishyiraho, competent authorities the The shall by mutual Contracting States agreement settle the mode of application of this paragraph. of Les autorités compétentes des États contractants règlent d'un commun accord les modalités d'application du présent paragraphe.

Ingingo ya 25: Ihererekanya ry’amakuru Article 25: Exchange of Information Article 25: Échange d'informations Ingingo ya 25: Guhanahana amakuru Article 25: Exchange of Information Article 25: Échange d'informations 1. Inzego zibifitiye ububasha z'impande zihuriye kuri aya Masezerano zihererekanya amakuru ya ngombwa mu gushyira mu ibiteganywa n'aya Masezerano bikorwa cyangwa ubuyobozi cyangwa ikurikizwa arebana ry'amategeko yo mu n'imisoro n'amahoro ya buri bwoko n'imiterere yashyizweho mu izina ry' impande zihuriye kuri aya Masezerano cyangwa uturere cyangwa inzego z'ibanze zabyo, ku buryo isoreshwa ritanyuranyije n'Amasezerano. rivugwa ruhande riba the provisions of 1. The competent authorities of the Contracting Parties shall exchange such information as is foreseeably relevant for carrying out this Agreement or to the administration or laws the domestic enforcement of taxes of every kind and concerning description the imposed on behalf of Contracting Parties, or of their political subdivisions or local authorities, insofar as the taxation thereunder is not contrary to the Agreement. 1. Les autorités compétentes des Parties contractantes échangent les informations jugées pertinentes pour l'application des dispositions du présent Accord ou pour l'administration ou l'application de droits internes concernant les impôts de toute nature et de toute description imposée au nom des Parties contractantes, ou de leurs subdivisions politiques ou autorités locales, dans la mesure où l'imposition en vertu de celle-ci n'est pas contraire à l'Accord. Ihanahana ry'amakuru ntirizitirwa n'ingingo ya mbere n'iya 2. The exchange of restricted by Articles 1 and 2 information is not L'échange d'informations n'est pas limité par les articles 1 et 2. 2. Amakuru ayo ari yo yose yakiriwe, hakurikijwe igika cya mbere cy'iyi ngingo, na rumwe mu mpande zihuriye kuri aya kimwe Masezerano n'amakuru yakiriwe hakurikijwe amategeko y'urwo ruhande kandi atangarizwa gusa abantu nk'ibanga afatwa information received under 2. Any paragraph 1 of this Article by a Contracting Party shall be treated as secret in the same manner as information obtained under the domestic laws of that Party and shall be disclosed only to persons or authorities 2. Toute information reçue selon le paragraphe 1 du présent article par une partie contractante est considérée comme secrète de la même manière que les informations obtenues selon le droit interne de cette partie et ne doit être 53 cyangwa inzego (harimo inkiko n'inzego za Leta) zirebwa n'isesengura cyangwa ikusanya ry'ikurikizwa cyangwa ikurikirana rijyanye no kugena ubujurire bw'imisoro ivugwa mu gika cya mbere cy'iyi ngingo cyangwa kurebera ibyavuzwe haruguru. (including courts and administrative bodies) concerned with the assessment or collection of, the enforcement or prosecution in respect of, the determination of appeals in relation to the taxes referred to in paragraph 1 of this Article, or the oversight of the above. concernées divulguée qu'aux personnes ou autorités (y compris les tribunaux et organes administratifs) par l'évaluation, la perception, l'exécution ou la poursuite de la détermination des recours relatifs aux taxes prévus au paragraphe 1 du présent article, ou le contrôle de ce qui précède. Abo bantu cyangwa bakoresha ayo hagamijwe ibyo gusa. inzego z'ubuyobozi Such persons or authorities shall use the information only for such purposes. Ces personnes ou autorités n'utilisent ces informations qu'à ces fins. Bashobora gutangaza ayo makuru mu miburanishirize mu ruhame cyangwa mu byemezo by’inkiko. They may disclose the information in public court proceedings or in judicial decisions. Ils peuvent divulguer les informations dans des procédures judiciaires publiques ou dans des décisions judiciaires. Hatitawe ku bibanza, amakuru yakiriwe n'uruhande ruri muri aya Masezerano ashobora kwifashishwa hagamijwe izindin mpamvu, iyo ayo makuru kwifashishwa ashobora izindi mpamvu hakurikijwe hagamijwe amategeko n'urwego zombi y'impande rubifitiye ububasha rwa rumwe mu mpande rwatanze zihuriye kuri aya Masezerano amakuru rwemeye iryo koreshwa. Notwithstanding the foregoing, information received by a Contracting State may be used for other purposes, when such information may be used for such other purposes under the laws of both States and the competent authority of the supplying Contracting Party authorizes such use. par qui précède, ce reçues les Nonobstant informations un État contractant peuvent être utilisés à d'autres fins, lorsque ces informations peuvent être utilisés à d'autres fins selon la législation des deux États et que l'autorité compétente de la Partie contractante fournisseur autorise une telle utilisation. 3.Nta na rimwe ibiteganywa n'ibika, icya mbere n'icya 2, by'iyi ngingo bishyira kuri rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano inshingano yo: 3. In no case shall the provisions of paragraphs 1 and 2 of this Article be construed so as to impose on a Contracting Party the obligation: 3. Les dispositions des paragraphes 1 et 2 du présent article ne peuvent en aucun cas être interprétées comme imposant à une Partie contractante l'obligation: (a) gushyira mu bikorwa ingamba zinyuranyije n'amategeko n'imigirire y'ubuyobozi cyangwa (a) to carry out administrative measures at variance with the laws and administrative 54 de (a) des mesures administratives en contradiction avec les prendre y'urundi ruhande mu zihuriye kuri aya Masezerano ; practice of that or of the other Contracting Party; lois et la pratique administrative ou de l'autre Partie contractante; (b) gutanga amakuru adashobora kuboneka hakurikijwe amategeko cyangwa uburyo busanzwe bw'imiyoborere yarwo cyangwa y'urundi ruhande mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano; (b) to supply information which is not obtainable under the laws or in the normal course of the administration of that or of the other Contracting Party; (c) gutanga amakuru yashyira hanze ibanga ry’ubucuruzi, inganda, ubucuruzi cyangwa uburyo ibanga ryaba bw'ubucuruzi rinyuranyije na politiki ya Leta. ry'umwuga itangazwa cyangwa ryabyo 4. Iyo amakuru asabwe na rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano hakurikijwe iyi ngingo, rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano rukoresha ingamba zo gukusanya amakuru yarwo kugira ngo rubone amakuru rwasabwe, nubwo urwo rwaba rudakeneye ayo makuru ku mpamvu zarwo bwite z’imisoro. ruhande Inshingano ikubiye mu nteruro ibanza ijyanye n'inzitizi zivugwa mu gika cya 3 cy'iyi ngingo ariko nta na rimwe izo nzitizi zemerera rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano kwanga gutanga amakuru gusa kubera ko rudafite inyungu n'imwe kuri ayo makuru. (c) to supply information which would disclose any trade, business, industrial, commercial or professional secret or trade process, or information the disclosure of which would be contrary to public policy. information is requested by a 4. If Contracting Party in accordance with this Article, the other Contracting Party shall use its information gathering measures to obtain the requested information, even though that other Party may not need such information for its own tax purposes. The obligation contained in the preceding sentence is subject to the limitations of paragraph 3 of this Article but in no case shall such limitations be construed to permit a Contracting Party to decline to supply it has no information solely because domestic interest in such information. 55 (b) fournir des informations qui ne peuvent être obtenues selon la législation le cadre de sa pratique ou dans administrative normale ou de celle de l'autre Partie contractante; secret (c) fournir des informations qui révèlent un industriel, commercial, commercial ou professionnel ou un procédé commercial, ou des informations dont la divulgation est contraire à la politique publique. 4. Si des informations sont demandées par une partie contractante conformément au présent article, l'autre partie utilise ses mesures de collecte d'informations pour informations demandées, obtenir même si cette dernière n'a pas besoin de ces informations à ses propres fins fiscales. les L'obligation énoncée dans la phrase précédente est soumise aux limitations du paragraphe 3 du présent article, mais ces limitations ne doivent en aucun cas être interprétées comme autorisant une Partie contractante à refuser de fournir des informations uniquement parce qu'elle n'a pas d'intérêt national à ces informations. ngingo bishobora 5. Nta na rimwe ibiteganywa n'igika cya 3 cy'iyi gusobanurwa nk’ibyemerera uruhande ruri muri aya Masezerano kwanga gutanga amakuru gusa kubera ko amakuru afitwe na banki, ikindi kigo cy'imari, intumwa cyangwa umuntu ukora mu kigo cyangwa ikigega cy'ubwizerane cyangwa kubera ko ibyo bireba inyungu z’umutungo w’umuntu. ya Ingingo ry’abahagarariye n'inzego zihagarariye inyungu z’igihugu itsinda ibihugu mu mahanga 26: Abagize information solely because 5. In no case shall the provisions of paragraph 3 of this Article be construed to permit a Contracting Party to decline to supply the information is held by a bank, other financial institution, nominee or person acting in an agency or a fiduciary capacity or because it relates to ownership interests in a person. 5. Les dispositions du paragraphe 3 du présent article ne peuvent en aucun cas être interprétées comme autorisant une Partie contractante à refuser de fournir des informations uniquement parce que ces informations sont détenues par une banque, une autre institution financière, un mandataire ou une personne agissant dans une agence ou à titre fiduciaire ou parce que cela concerne les intérêts de propriété d'une personne. ingingo ya 25 (Ihererekanya ry'amakuru), nyuma y'irangira ry'umwaka iryo menyesha ryatangiwemo. (iii) In all other cases, including requests made under Article 25 (Exchange of Information), after the end of the calendar year in which the notice is given. faites (iii) Dans tous les autres cas, y compris les demandes l'article 25 (Échange d'information), après la fin de l'année civile au cours de laquelle l'avis est donné. selon BAMAZE KWEMERA IBIKUBIYE MURI AYA MASEZERANO, abakurikira bashyize imikono yabo kuri aya Masezerano: IN WITNESS WHEREOF undersigned, have signed this Agreement. the BIKOREWE i Londres mu nyandiko ebyiri z'umwimerere ku wa 26 Kamena 2015 mu rurimi rw'Icyongereza. DONE at London in duplicate on this 26 day of June 2015 in the English Language. EN FOI DE QUOI les soussignés, dûment autorisés, ont signé le présent Accord. FAIT à Londres en deux exemplaires originaux ce 26 du mois de juin 2015 en langue anglaise. [Umukono] [Signed] [Sé] KU RUHANDE RWA GUVERINOMA YA JERSEY FOR THE GOVERNMENT OF JERSEY POUR LE GOUVERNEMENT DE JERSEY KU RUHANDE RWA GUVERINOMA Y’U RWANDA FOR THE GOVERNMENT OF THE REPUBLIC OF RWANDA POUR LE GOUVERNEMENT DE LA RÉPUBLIQUE DU RWANDA 60

Ingingo ya 26: Abagize amatsinda ahagarariye ibihugu mu mahanga n'inzego zihagarariye inyungu z’ibihugu Article 26: Members of Diplomatic Missions and Consular Posts Article 26: Membres des missions diplomatiques et des postes consulaires UMUTWE WA V: INGINGO ZISOZA CHAPTER V: FINAL PROVISIONS CHAPITRE V: DISPOSITIONS FINALES Article 26: Members of Diplomatic Missions and Consular Posts Article 26: Membres des missions diplomatiques et des postes consulaires buhabwa Nta ngingo n’imwe muri aya Masezerano ahungabanya uburenganzira bwihariye ku misoro itsinda ibihugu mu mahanga ry’abahagarariye cyangwa inyungu z’ibihugu hakurikijwe amabwiriza rusange y' cyangwa mpuzamahanga amategeko ibiteganywa n'amasezerano yihariye. zihagarariye abagize inzego Nothing in this Agreement shall affect the fiscal privileges of members of diplomatic missions or consular posts under the general rules of international law or under the provisions of special agreements. UMUTWE WA VI: INGINGO ZISOZA CHAPTER VI: FINAL PROVISIONS Aucune disposition du présent Accord ne porte atteinte aux privilèges fiscaux dont bénéficient les membres des missions diplomatiques ou des postes consulaires selon des règles générales du droit international ou des dispositions d'accords particuliers. CHAPITRE VI: DISPOSITIONS FINALES

Ingingo ya 27: Gutangira gukurikizwa Article 27: Entry into Force Article 27: Entrée en vigueur Ingingo ya 27: Itangira gukurikizwa ry’aya Masezerano Article 27: Entry into Force Article 27: Entrée en vigueur 56 1. Buri ruhande mu zihuriye kuri aya Masezerano rumenyesha urundi mu nyandiko ko rwarangije inzira zisabwa n’amategeko yarwo kugira ngo aya Masezerano atangire gukurikizwa. 1. Each of the Contracting Parties shall notify the other in writing of the completion of the procedures required by its law for the bringing into force of this Agreement. à 1. Chacune des Parties contractantes écrit l'autre notifie l'accomplissement procédures requises par sa législation pour la l'entrée en vigueur du présent Accord. des par 2. Aya Masezerano atangira gukurikizwa ku itariki yo kwakira imenyesha rya nyuma kandi ingingo zayo zigira agaciro: 2. The Agreement shall enter into force on the date of receipt of the later of these notifications and its provisions shall have effect: 2. L'Accord entre en vigueur à la date de réception de ces notifications et ses dispositions ont effet: la dernière de (a) muri Jersey: (a) in Jersey: (a) à Jersey: (i) ku bijyanye n'imisoro ifatirwa ku nkomoko, ku musaruro winjizwa ku munsi cyangwa nyuma y'umunsi wa mbere w'ukwezi kwa igihe ukurikira k'umwaka Mutarama Amasezerano atangirira gukurikizwa; (ii) ku bijyanye n'imisoro ikomoka ku musaruro, ku misoro isoreshwa ku mwaka uwo ari wo wose utangira ku munsi cyangwa nyuma y'umunsi wa mbere w'ukwezi kwa igihe ukurikira k'umwaka Mutarama Amasezerano atangirira gukurikizwa. (i) in respect of taxes withheld at source, on income derived on or after the first day of January next following the year in which the Agreement enters into force; (i) à l'égard des impôts retenus à la source sur les revenus perçus à compter du premier janvier suivant l'année de l'entrée en vigueur de l’Accord ; (ii) in respect of other taxes on income, for fiscal year taxes chargeable beginning on or after the first day of January next following the year in which the Agreement enters into force. for any (ii) à l'égard des autres impôts sur le revenu, des impôts exigibles pour tout exercice commençant le premier janvier de l'année suivant l'entrée en vigueur de l'Accord ou après cette date. (b) mu Rwanda: (b) in Rwanda: (b) au Rwanda: (i) ku bijyanye n'imisoro ifatirwa ku isoko, hakurikizwa amafaranga yishyuwe cyangwa yagujijwe ku munsi cyangwa nyuma y'umunsi wa mbere w'ukwezi kwa Mutarama k'umwaka (i) with regard to taxes withheld at source, in respect of amounts paid or credited on or after the first day of January of the calendar year next following the year in which the Agreement enters into force; (i) en ce qui concerne les impôts retenus à la source, à l'égard des sommes payées ou créditées à compter du premier janvier de l'année civile suivant celle au cours de laquelle l'Accord est entré en vigueur; 57 ukurikira gukurikizwa. igihe Amasezerano atangira (ii) ku bijyanye n'indi misoro, hakurikijwe imyaka yishyurwamo imisoro itangira ku munsi cyangwa nyuma y'umunsi wa mbere w'ukwezi kwa Mutarama k'umwaka ukurikira igihe Amasezerano atangirira gukurikizwa; kandi ku birebana (iii) hakurikijwe ingingo ya 25 (Ihererekanya ry'amakuru), n'ubusabe bwatanzwe ku itariki cyangwa nyuma y'itariki yo gutangira gukurikizwa ku birebana n'amakuru y'imisoro ku bihe byo gusoresha itangira ku munsi cyangwa nyuma y'umunsi wa mbere w'ukwezi kwa Mutarama k'umwaka ukurikira atangirira igihe Amasezerano gukurikizwa; cyangwa hatari igihe cyo gusora ku misoro yose yinjijwe ku munsi cyangwa nyuma y'umunsi wa mbere w'ukwezi kwa Mutarama igihe ukurikira k'umwaka Amasezerano atangirira gukurikizwa. (ii) with regard to other taxes, in respect of taxable years beginning on or after the first day of January of the calendar year next following the year in which the Agreement enters into force; and (iii) in respect of Article 25 (Exchange of Information), for requests made on or after the date of entry into force concerning information for taxes relating to taxable periods beginning on or after first day of January of the calendar year next following the year in which the Agreement enters into force; or where there is no taxable period, for all charges to tax arising on or after first day of January of the calendar year next following the year in which the Agreement enters into force. (ii) en ce qui concerne les autres impôts, pour les années d'imposition commençant le ou après le premier janvier de l'année civile suivant immédiatement l'année au cours de l'Accord entre en vigueur; et laquelle (iii) en ce qui concerne l'article 25 (Échange d'informations), pour les demandes présentées à compter de la date d'entrée en vigueur concernant des informations sur les impôts relatifs à des périodes imposables commençant le ou après le premier janvier de l'année civile suivant immédiatement l'année au cours de laquelle l'accord entre en vigueur ; ou s'il n'y a pas de période imposable, pour toutes les charges fiscales nées à compter du premier janvier de l'année civile suivant immédiatement l'année d'entrée en vigueur de la Convention.

Ingingo ya 28: Iseswa ry'Amasezerano Article 28: Termination Article 28: Résiliation IRANGASHINGIRO PREAMBLE PRÉAMBULE 4 cyo bifite icyifuzo kugirana Kubera amasezerano yo kuvanaho gusoresha kabiri no gukumira inyerezwa ry’imisoro ku byerekeye imisoro ku musaruro, Jersey na Repubulika y'u Rwanda byemeranyije ibi bikurikira: the Republic of Rwanda, Jersey and desiring to conclude an agreement for the avoidance of double taxation and the prevention of fiscal evasion with respect to taxes on income, have agreed as follows: Jersey et la République du Rwanda, désireux de conclure une convention tendant à éviter la double imposition et à prévenir l'évasion fiscale en matière d'impôts sur le revenu, sont convenus de ce qui suit : UMUTWA WA MBERE: IBIREBWA N’AMASEZERANO CHAPTER AGREEMENT I: SCOPE OF THE CHAPITRE D’APPLICATION DE L’ACCORD CHAMP I: Ingingo ya 28: Iseswa ry'amasezerano Article 28: Termination Article 28: Résiliation Aya Masezerano akomeza gukurikizwa kugeza ubwo rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano ruyasheshe. This Agreement shall remain in force until terminated by Contracting Party. Le présent accord reste en vigueur jusqu'à sa résiliation par la Partie contractante. 58 Buri ruhande mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano rushobora gusesa aya Masezerano mu nyandiko rutanze imenyesha ry'iseswa bitarenze itariki ya 30 Kamena y'umwaka uwo ari wo wose nyuma y'irangira ry'igihe cy'imyaka itanu uhereye ku itariki yatangiriye gukurikizwa. Either Contracting Party may terminate the Agreement, in writing, by giving notice of termination not later than 30 June of any calendar year after the expiration of a period of five years from the date of its entry into force. Chacune des Parties contractantes peut dénoncer l'Accord, par écrit, moyennant notification au plus tard le 30 juin de toute année civile après l'expiration d'une période de cinq ans à compter de la date de son entrée en vigueur. Iyo bigenze gutyo, Amasezerano arekeraho kugira agaciro: In such event, the Agreement shall cease to have effect: Dans ce cas, l'Accord cesse d'avoir effet: (a) Muri Jersey: (a) In Jersey: (a) À Jersey: (i) ku bijyanye n'imisoro ifatirwa ku nkomoko, ku musaruro winjizwa ku munsi cyangwa nyuma y'umunsi wa mbere w'ukwezi kwa igihe k'umwaka Mutarama imenyesha ryatangiwe; ukurikira (i) in respect of taxes withheld at source, on income derived on or after the first day of January next following the year in which the notice is given; (i) à l'égard des impôts retenus à la source, sur les revenus perçus au premier jour ou après le premier jour de janvier de l'année suivant l'année où l'avis est donné ; (ii) ku bijyanye n'indi misoro ikomoka ku musaruro, ku misoro isoreshwa ku mwaka uwo ari wo wose utangira ku munsi cyangwa nyuma y'umunsi wa mbere w'ukwezi kwa igihe Mutarama imenyesha ryatangiwe. k'umwaka ukurikira (ii) in respect of other taxes on income, for taxes chargeable for any taxation year beginning on or after the first day of January next following the year in which the notice is given. (ii) à l'égard des autres impôts sur le revenu, à l'égard des impôts exigibles pour toute année d'imposition commençant le ou après le premier janvier de l'année suivant celle où l'avis est donné ou après cette date. b) mu Rwanda: b) in Rwanda: b) au Rwanda: (i) ku bijyanye n'imisoro ifatirwa ku nkomoko, hakurikizwa amafaranga yishyuwe cyangwa yagujijwe nyuma y'irangira ry'umwaka iryo menyesha ryatangiwemo; kandi (i) with regard to taxes withheld at source, in respect of amounts paid or credited after the end of calendar year in which the notice is given; and (i) pour ce qui est des impôts retenus à la source, à l'égard des montants payés ou crédités après la fin de l'année civile au cours de laquelle l'avis est donné; et 59 (ii) ku bijyanye n’indi misoro, ku birebana n'imyaka yo gusora itangira nyuma y'irangira ry'umwaka iryo menyesha ryatangiwemo. (ii) with regard to other taxes, in respect of taxable years beginning after the end of the calendar year in which the notice is given. (ii) pour ce qui est des autres impôts, pour les années d'imposition commençant après la fin de l'année civile au cours de laquelle l'avis est donné. (iii) Mu bindi bihe byose, harimo ubusabe bwatanzwe hakurukijwe

Article means income from shares or other rights, not being debt-claims, participating in profits, as well as income from other corporate rights which is subjected to the same taxation treatment as income from shares by the laws of the Contracting Party 26 Les autorités compétentes des Parties contractantes règlent d'un commun accord les modalités d'application de cette limitation. Le présent paragraphe n'affecte pas l'imposition de la société au titre des bénéfices sur lesquels les dividendes sont payés. 3. Le terme "dividendes" utilisé dans cet article signifie les revenus provenant d'actions ou d'autres droits, n'étant pas des créances, participant aux bénéfices, ainsi que les revenus provenant d’autres droits au même des traitement fiscal que les revenus des la Partie actions par entreprises lois de soumis les mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano aho isosiyete izitanga ibarizwa. of which distribution is a resident. the company making the contractante dont la société distributrice est un résident. 4. Ibiteganywa n'ibika, icya mbere n’icya 2, by'iyi ngingo ntibireba uhabwa urwunguko rugabanwa utuye muri rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano, ukora ubucuruzi mu rundi ruhande mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano iyo sosiyete yishyura inyungu z'imigabane ibarizwamo binyuze ku cyicaro gihoraho kihaherereye n'ifatira ku birebana n'inyungu z'imigabane zishyuwe zifitanye isano n'icyo cyicaro gihoraho. Muri icyo gihe ibiteganywa n'ingingo ya 7 birakurikizwa. 5. Iyo isosiyete ibarizwa muri rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano ikura rundi inyungu cyangwa umusaruro mu ruhande mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano, urwo ruhande ntirushobora gusoresha umusoro uwo ari wo wose ku rwunguko rugabanwa rwishyuwe n'isosiyete, keretse urwo rwunguko rugabanwa rwishyuwe utuye muri urwo ruhande rundi cyangwa ifatira rigendeye kuri urwo rwunguko rufitanye isano n'icyicaro gihoraho giherereye muri urwo ruhande rundi, cyangwa ku nyungu z'isosiyete zitatanzwe ku musoro wakwa ku nyungu zitatanzwe, nubwo urwunguko rugabanwa inyungu zitatanzwe rwishyuwe cyangwa 4. The provisions of paragraphs 1 and 2 of this Article shall not apply if the beneficial owner of the dividends, being a resident of a Contracting Party, carries on business in the other Contracting Party of which the company paying the dividends is a resident through a permanent establishment situated therein and the holding in respect of which is effectively the dividends are paid permanent connected establishment. In such case the provisions of Article 7 shall apply. such with 5. Where a company which is a resident of a Contracting Party derives profits or income from the other Contracting Party, that other Party may not impose any tax on the dividends paid by the company, except insofar as such dividends are paid to a resident of that other Party or insofar as the holding in respect of which the dividends are paid is effectively connected with a permanent establishment situated in that other Party, nor subject the company's undistributed profits the company’s undistributed profits, even if the dividends paid or the undistributed profits tax on to a 27 4. Les dispositions des paragraphes 1 et 2 du présent article ne s'appliquent pas si le bénéficiaire effectif des dividendes, étant un résident d'une partie contractante, fait activité commerciale dans l'autre partie contractante dont la société qui paie les par résident un dividendes établissement l'intermédiaire d'un permanent qui y est la situé et participation à l'égard de laquelle les dividendes sont payés est effectivement liée à cet établissement permanent. Dans ce cas, les dispositions de l'article 7 sont applicables. est revenus de 5. Lorsqu'une société qui est un résident d'une Partie contractante tire des bénéfices l'autre Partie ou des contractante, cette dernière ne peut imposer aucun impôt sur les dividendes payés par la société, sauf dans la mesure où ces dividendes sont payés à un résident de cet autre Partie ou dans la mesure où la participation à l'égard de laquelle les dividendes sont payés est effectivement liée à un établissement permanent situé dans cette autre Partie, ni soumettre les bénéfices non distribués à une taxe sur les bénéfices non distribués de la société, même si les dividendes payés ou les zigizwe n'inyungu cyangwa umusaruro mu buryo busesuye cyangwa mu bice bikomoka muri uwo ruhande rundi. consist wholly or partly of profits or income arising in such other Party. bénéfices non distribués sont constitués en totalité ou en partie de bénéfices ou de revenus provenant de cette autre Partie. n'ishyirwaho 6. Nta gusonerwa guhari hakurikijwe iyi ngingo iyo ari impamvu nyamukuru cyangwa ari kimwe mu mpamvu nyamukuru y'umuntu urebwa itangwa ry'imigabane cyangwa ubundi burenganzira burebana n'urwunguko rugabanwa rwishyuwe ngingo kugira hubahirizwe ngo hifashishijwe iseswa ryayo. ishyirwaho cyangwa cyangwa iyi 6. No relief shall be available under this Article means payments of any kind 3. Le terme "redevances" utilisé dans cet article signifie les paiements de toute 32 bwo bwose bwakirwa hagendewe ku mikoreshereze cyangwa ku burenganzira bwo gukoresha uburenganzira bw’umuhanzi ku gihangano ubugeni, cy’ubuvanganzo, ubumenyi burimo filimi za sinema, cyangwa ipuraki cyangwa disiketi filimi cyangwa bikoreshwa mu isakaza rya radiyo cyangwa televiziyo, impamyabuvumbuzi iyo ari yo yose, ikirango, igishushanyo cyangwa modeli, igishushanyo mbonera, forumire cyangwa uburyo bw'ibanga, cyangwa amakuru yerekeye uburambe mu by’inganda, ubucuruzi cyangwa ubumenyi. received as a consideration for the use of, or the right to use, any copyright of literary, artistic or including scientific work cinematograph films, or films or tapes or discs used television broadcasting, any patent, trade mark, design or model, plan, secret formula or process, or for industrial, information concerning commercial or scientific experience. radio or for nature reçus en considération pour l'utilisation ou du droit d'utilisation, de tout droit d'auteur sur des œuvres littéraires, artistiques ou scientifiques, y compris des films cinématographiques ou des films ou bandes utilisés pour la radiodiffusion ou la télédiffusion, tout brevet, marque, dessin ou modèle, plan, formule ou procédé secret, ou pour toute information concernant une expérience industrielle, commerciale ou scientifique. 4. Ibiteganywa n'ibika, icya mbere n’icya 2, by'iyi ngingo ntibikurikizwa iyo uhabwa ibihembo by’ubuhanzi, atuye muri rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano, akora ibikorwa by'ubucuruzi mu rundi ruhande mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano aho ibihembo by’ubuhanzi bikomoka ku kigo cy’ubucuruzi gihoraho giherereye kandi uburenganzira cyangwa umutungo wishyuriwe amahoro ufitanye isano n'aho hantu. Muri icyo gihe, 7 birakurikizwa. ibiteganywa n'ingingo ya 4. The provisions of paragraphs 1 and 2 of this Article shall not apply if the beneficial owner of the royalties, being a resident of a Contracting Party, carries on business in the other Contracting Party the royalties arise through a permanent establishment situated therein and the right or property in respect of which the royalties are paid is effectively connected with such permanent establishment. In such case, the provisions of Article 7 shall apply. in which 4. Les dispositions des paragraphes 1 et 2 du présent article ne s'appliquent pas si le propriétaire bénéficiaire des redevances, étant un résident d'une partie contractante, fait un commerce dans l'autre partie contractante redevances proviennent d'un établissement permanent qui y est situé et le droit ou les biens à l'égard desquels les redevances sont payées sont effectivement liés à cet établissement permanent. Dans ce cas, les dispositions de l'article 7 sont applicables. les où 5. Amahoro afatwa nk'akomoka muri rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano iyo uwishyura ari utuye mu rundi ruhande. 5. Royalties shall be deemed to arise in a Contracting Party when the payer is a resident of that Party. 5. Les redevances sont réputées provenir d'une partie contractante le lorsque débiteur est un résident de cette partie. Icyakora, iyo umuntu wishyura amahoro, iyo uwo muntu ari utuye muri rumwe mu mpande Where, however, the person paying the royalties, whether that person is a resident Toutefois, lorsque la personne qui paie les redevances, si cette personne soit ou non 33 zihuriye kuri aya Masezerano cyangwa atari we, afite ikigo cy’ubucuruzi gihoraho muri rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano gifite inshingano zo kwishyura amahoro yakiriwe, kandi ayo mahoro yishyurwa n'icyo kigo, ubwo ayo mahoro afatwa nk’akomoka mu ruhande icyo kigo giherereyemo. n'uhabwa y’amahoro, y'uwishyura 6. Iyo, hagendewe ku mibanire yihariye iri hagati amahoro cyangwa hagati yabo bombi n'undi muntu, iyo amafaranga bijyanye n'imikoreshereze, uburenganzira cyangwa amakuru byishyuriwe arenga amafaranga n'uhabwa yumvikanweho amahoro hatarimo iyo mibanire, ibiteganywa n'iyi ngingo bikurikizwa gusa ku mafaranga yavuzwe nyuma. n'uwishyura ku gusoreshwa Muri icyo gihe, igice kirengaho cy'ubwishyu ku gikomeza mategeko ya buri rumwe mu mpande zihuriye kuri aya Masezerano, hashingiwe ku biteganywa n'aya Masezerano. hashingiwe 7. Nta gusonerwa guhari hakurikijwe iyi ngingo iyo yari impamvu nyamukuru cyangwa imwe mu mpamvu nyamukuru z'umuntu wese urebwa itangwa ry'uburenganzira bw’amahoro byishyuwe n'ishyirwaho cyangwa a Party of a Contracting Party or not, has in a permanent Contracting establishment in connection with which the liability to pay the royalties was incurred, and such royalties are borne by such such establishment, permanent royalties shall be deemed to arise in the Party in which the permanent establishment is situated. then contractante une Partie résidente d'une Partie contractante, ait un dans établissement permanent à l'égard duquel l'obligation de payer les redevances a été engagée, ces redevances sont à la charge de cet établissement permanent, alors ces redevances sont réputées provenir de la Partie dans l'établissement laquelle permanent est situé. 6. Where, by reason of a special relationship between the payer and the beneficial owner or between both of them and some other person, the amount of the royalties, having regard to the use, right or information for which they are paid, exceeds the amount which would have been agreed upon by the payer and the beneficial owner in the absence of such relationship, the provisions of this Article shall apply only to the last- mentioned amount. 6. Lorsque, en raison d'une relation spéciale entre le payeur et le bénéficiaire ou entre eux et une autre personne, le montant des redevances, compte tenu de l'usage, du droit ou des informations pour lesquels ils sont payés, dépasse le montant qui a été convenu entre le payeur et le bénéficiaire en telle relation, les dispositions du présent article ne s'appliquent qu'à ce dernier montant. l'absence d'une In such case, the excess part of the payments shall remain taxable according to the laws of each Contracting Party, due regard being had this to Agreement. the other provisions of Dans ce cas, la partie excédentaire des paiements reste imposable conformément à législation de chaque Partie contractante, compte dûment tenu des autres dispositions du présent Accord. la 7. No relief shall be available under this